江西賽維重整方案被強裁批準 平煤神馬接盤賽維兩公司

　　備受矚目的江西賽維重整方案，被法院強裁批準。

　　9月30日，江西省新余市中級人民法院出具文書，強裁批準了江西賽維LDK光伏硅科技有限公司（以下簡稱光伏硅）、江西賽維LDK太陽能高科技有限公司（以下簡稱硅片公司）、賽維LDK太陽能高科技（新余）有限公司（以下簡稱電池片公司）3家公司的破產(chǎn)重整計劃。由于沒有接盤方，江西賽維LDK太陽能多晶硅有限公司（以下簡稱多晶硅公司）直接被破產(chǎn)清算。

　　在這起破產(chǎn)重整中，來自河南的平煤神馬集團及其控股公司易成新能組成聯(lián)合體，成為3家破產(chǎn)重整公司中兩家的“接盤俠”，從而備受關(guān)注。

　　這起中國最大的企業(yè)破產(chǎn)重整案，因其身份的特殊、規(guī)模的龐大和負債率的高企，引發(fā)了廣泛的聚焦。

　　法院強裁江西賽維重整方案獲批

　　來自法院的一紙強制裁定，再次將江西賽維破產(chǎn)重整推至聚光燈下。

　　10月10日，河南易成新能源股份有限公司（以下簡稱易成新能）發(fā)布公告稱，2016年9月30日，江西省新余市中級人民法院作出（2015）余破字第4-14號《民事裁定書》和（2015）余破字第5-14號《民事裁定書》，經(jīng)該院審判委員會討論決定，依照《中華人民共和國企業(yè)破產(chǎn)法》第八十七條之規(guī)定，裁定批準江西賽維LDK太陽能高科技有限公司重整計劃和賽維LDK太陽能高科技（新余）有限公司重整計劃。

　　這份方案顯示，江西賽維LDK太陽能高科技有限公司、賽維LDK太陽能高科技（新余）有限公司兩公司重整計劃的債務(wù)清償方案分為現(xiàn)金清償和股票清償。

　　其中，在現(xiàn)金清償部分，兩家公司合計職工債權(quán)9738.23萬元，稅款債權(quán)3.152億元，在易成新能發(fā)行股份方案經(jīng)證監(jiān)會審核通過后的重整計劃執(zhí)行期內(nèi)以現(xiàn)金支付。對于1000萬元以下普通債權(quán)，清償方案為單筆債權(quán)金額小于以及等于20萬元的，在易成新能發(fā)行股份方案經(jīng)證監(jiān)會審核通過后的重整計劃執(zhí)行期內(nèi)以現(xiàn)金一次性支付。單筆債權(quán)金額在20萬元至1000萬元（含1000萬元）的，按照“20萬元+（債權(quán)金額-20萬元）×6.62%”的計算方式得出清償額后，在易成新能發(fā)行股份方案經(jīng)證監(jiān)會審核通過后的重整計劃執(zhí)行期內(nèi)以現(xiàn)金一次性支付。兩家公司現(xiàn)金清償部分預(yù)計債權(quán)合計25.016億元。

　　事實上，相對于現(xiàn)金清償，外界關(guān)注度更高的是對于有財產(chǎn)擔保債權(quán)和1000萬元以上普通債權(quán)清償方案，這部分也大多是金融債權(quán)。按照方案，易成新能將向上述債權(quán)人預(yù)計共增發(fā)股票2.8023億股進行清償。易成新能停牌前的價格為7.76元/股，若以7元的增發(fā)價格計算，增發(fā)募資約20億元。

　　記者注意到，按照今年7月26日易成新能公告的框架協(xié)議，此次重整預(yù)計將付出3億股票加5.5億元現(xiàn)金的代價。如今的方案顯然經(jīng)過調(diào)整，重整需要付出2.8億股票加25億現(xiàn)金的代價。

　　在裁定書中，新余市中院認為，債務(wù)人重整成功有利于化解其債務(wù)危機，“有利于提升和促進江西省乃至全國光伏產(chǎn)業(yè)的進一步發(fā)展，又有利于維持和增加就業(yè)，有利于社會穩(wěn)定”。

　　易成新能在公告中稱，截至本公告披露之日，公司正與相關(guān)方積極溝通、商討、研究本次重大資產(chǎn)重組的相關(guān)事項，并就本次重大資產(chǎn)重組事項組織財務(wù)顧問、律師事務(wù)所、審計機構(gòu)、資產(chǎn)評估機構(gòu)等中介機構(gòu)，論證此次資產(chǎn)重組方案的合理性，并展開相關(guān)工作。公司董事會將在上述工作完成后召開會議，審議本次重大資產(chǎn)重組的相關(guān)議案。