動力電池半年考：寧王拉開絕對優(yōu)勢，LG力守海外市場

根據韓國市場研究機構SNE Research7月18日發(fā)布的報告，今年上半年，寧德時代(515.200, 0.00, 0.00%)、LG新能源、比亞迪(325.800, 0.00, 0.00%)位列全球動力電池裝機排行榜前三甲。

相比2021年和2020年的半年榜單和年度排名，寧德時代和LG新能源在雙雄爭霸局面中拉開了優(yōu)勢，而松下則讓出了探花的位置，被比亞迪趕超。

動力電池前十強排位中，松下、韓系的SK On和SDI占據4-6位，英文簡寫為CALB的中創(chuàng)新航(原中航鋰電)、大眾控股的國軒高科(42.000, 0.00, 0.00%)、欣旺達(30.150, 0.00, 0.00%)、蜂巢能源位于7-10位;排位11-20名的第三梯隊陣營，除了一家豐田子公司PEVE是外資企業(yè)之外，其余全是中國企業(yè)，包括億緯鋰能(98.800, 0.00, 0.00%)、孚能科技(34.660, 0.00, 0.00%)、遠景能源、多氟多(50.060, 0.00, 0.00%)、鵬輝新能源、力神等。

與2021年和2020年的榜單相比，中國兩家電池企業(yè)欣旺達和蜂巢能源躋身前十，曾經在榜單前十的億緯鋰能、遠景AESC以及豐田子公司PEVE則跌出前十，在最新排名中位列第11、13、15位。

寧王拉開優(yōu)勢

“今年上半年寧德時代全球市場份額達到了34%。目前，寧德時代的產品已經覆蓋了全球55個國家和地區(qū)，動力電池出貨量超過了400GWh，全球每三輛電動車中就有一輛配套寧德時代的電池。”7月21日，寧德時代董事長曾毓群在2022世界動力電池大會上說。

韓國市場研究機構SNE Research7月18日發(fā)布的報告顯示，今年上半年寧德時代以69GWh的裝機量位居全球第一，同比去年同期的33GWh劇增111%，市場份額同比去年的29%提升了5個百分點，和其他友商相比處于絕對優(yōu)勢。

(圖片來源：SNE Research)

　　LG新能源上半年裝機只有28GWh，同比去年27GWh微增4%，市場份額為14.9%，被寧德時代拉開距離。

中信建投(26.200, 0.00, 0.00%)分析報告認為，寧德時代的客戶結構顯著優(yōu)于同業(yè)，已基本覆蓋國內外主流車企，且多為主供地位，2022年累計裝機量前20名的車企中除比亞迪外均為其客戶，且份額方面，包括蔚來、理想、南北大眾等主流車企均為獨供，特斯拉、吉利、小鵬、長安、上汽等為主供，客戶質量與份額顯著優(yōu)于同行。

比亞迪緊隨LG新能源其后，以24GWh的裝機量占據12.1%的市場份額，同比暴增206%。

(圖片來源：SNE Research)

　　SNE Research稱，雖然受到疫情、原材料上漲、俄烏戰(zhàn)爭等不利因素影響，全球新能源電動車(純電動+插混)銷售量為428.5萬輛，同比仍保持了63%的增長。

SNE Research稱，今年上半年，受到政策鼓勵，中國市場銷售了247.4萬輛新能源電動車，同比大增121%，成為銷量和增幅最大的區(qū)域，領跑全球。同期，歐洲市場的銷量為114.1萬輛，增幅為5%，北美市場銷售了50.8萬輛新能源汽車，增幅為59%。

上半年，比亞迪以64.7萬輛的成績，超越特斯拉成為全球銷量最多的新能源汽車品牌。全球新能源汽車銷量排行榜中，前25家車企中有13家中國車企，包括上汽、吉利、奇瑞、廣汽、長安、小鵬、長城等。

(圖片來源：SNE Research)

　　SNE Research認為，上半年中國新能源(5.180, 0.00, 0.00%)汽車市場火熱，因此主打中國市場的動力電池廠商出現了一波高增長，除比亞迪之外，第二梯隊的中航新創(chuàng)、國軒高科、欣旺達裝機量同比均實現163%、144%、651%的暴增。

從中國國內市場動力電池排名來看，前十名分別為寧德時代、比亞迪、中創(chuàng)新航、國軒高科、LG新能源、蜂巢能源、欣旺達、億緯鋰能、孚能科技、瑞浦能源，與前兩年LG新能源和松下位居前五、分別占據10%以上的市場份額相比，國內前十動力廠商只剩下一家純外資的LG新能源占據2.85%的市場份額，本土品牌獲得絕對優(yōu)勢。

　　7月21日，中國科學院院士歐陽明高在世界動力電池大會上稱，過去十年，中國動力(16.560, 0.00, 0.00%)電池已經實現成本大幅下降，競爭力大幅提升，在結構創(chuàng)新方面異軍突起，比如寧德時代麒麟電池、比亞迪刀片電池、中創(chuàng)新航軟方殼電池、蜂巢能源短刀電池等。

根據中國汽車動力電池創(chuàng)新聯盟的數據，2021年全球動力電池裝機量約為295.9GWh，中國動力電池裝機量達154.5GWh，占了半壁江山，在全球動力電池裝機量排名前十名的企業(yè)中，中國企業(yè)據6席，市場份額約為48%。

歐陽明高稱，2021年中國動力電池的投資已超過萬億，產能擴張到1000 GWh;2025年中國動力電池出貨量將進入TWh時代，產值也會進入萬億級別。

海外角力

第一梯隊的LG新能源和松下雖然在中國市場的排名比較慘淡些，但在歐美和其他海外市場占據優(yōu)勢，位列海外市場的第一、第二位。

根據SNE Research數據，上半年LG新能源和松下分別以25.6GWh和19.9GWh的裝機量，占據28.4%和22.1%的海外市場份額;寧德時代則以16.2GWh的裝機量位居海外市場第三位，占領18%的市場份額。

中國動力電池企業(yè)在海外市場增勢迅猛。同比去年上半年7.6GWh的裝機量，寧德時代增加了1倍多;欣旺達的出海裝機量亦從去年上半年的0.1GWh增至0.6GWh，份額雖小，增勢洶洶。

圖片來源：SNE Research

　　今年2月，曾毓群曾在投資者調研活動上稱，“美國市場，寧德時代一定要進去。”

3月，據路透社報道，寧德時代正計劃投資50億美元，在北美修建動力鋰電池廠，目標年產能80GWh。

寧德時代一直對在美建廠的傳聞不予置評。不過，7月21日的一個官宣，透露了寧德時代在美擴張的舉措。

寧德時代綁定福特汽車，將為其在中國、歐洲和北美提供動力電池。根據雙方另外簽署的協議，從明年起，寧德時代將為北美的福特Mustang Mach-E車型供應磷酸鐵鋰電池包，并從2024年初起， 為北美的福特純電皮卡F-150 Lightning提供磷酸鐵鋰電池包。

在北美市場擁有優(yōu)勢的LG新能源毫不示弱。

7月22日，據韓聯社報道，LG新能源基于市場對福特旗下純電動汽車“Mustang Mach-E”和純電動商用車“E-Transit”的強勁需求，公司將逐步擴大對其動力電池的供應。

LG新能源從2020年下半年起就生產裝載于福特這兩款電動汽車的電池，而福特曾于去年底宣布爭取到2023年將“Mustang Mach-E”產量增加三倍以上。

為了應對競爭對手的分食，LG新能源計劃到明年為止將波蘭電池廠的生產線規(guī)模擴大兩倍，此后還將繼續(xù)增設生產線。

LG新能源一直對標寧王，積極建廠擴產、綁定車企，以應對競爭對手的布局。

今年1月，LG新能源稱，準備與通用汽車在美國建一家合資公司，并與Stellantis在加拿大也成立一家合資公司。

今年3月，LG新能源稱將斥資14億美元，在美國亞利桑那州建立一座電池工廠。

對于仍在擴張階段的中國動力電池企業(yè)，中國汽車動力電池產業(yè)創(chuàng)新聯盟理事長董揚給出了一個樂觀的預判，他預計今年中國的新能源汽車產業(yè)規(guī)模將繼續(xù)保持增長態(tài)勢，產量預計將達到562.7萬輛，同比增長約71.7%。

不過他同時提醒，中國動力電池產業(yè)發(fā)展也面臨較大挑戰(zhàn)。“疫情形勢不穩(wěn)定造成不確定影響，原材料及四大主材料價格上漲導致電池成本上升，動力電池芯片短缺導致電池包供貨周期延長，低碳發(fā)展考驗企業(yè)對供應鏈的整合能力。”