2022環(huán)保產(chǎn)業(yè)6大賽道發(fā)展趨勢(shì)

作者｜環(huán)保老兵

江蘇人，現(xiàn)居南京

先給青友們問(wèn)個(gè)好！直奔主題前，給青山自己做個(gè)廣告，繼青山智庫(kù)和青山資本服務(wù)之后，青山產(chǎn)業(yè)評(píng)論今年啟動(dòng)了媒體板塊的服務(wù)：「聯(lián)合白皮書(shū)」是我們?cè)诿襟w業(yè)務(wù)板塊推出的第一項(xiàng)服務(wù)和產(chǎn)品。它是青山產(chǎn)業(yè)評(píng)論的一項(xiàng)智庫(kù)級(jí)內(nèi)容服務(wù)，致力于為環(huán)保各細(xì)分領(lǐng)域優(yōu)秀企業(yè)提供影響力建設(shè)支持。通過(guò)聯(lián)合撰寫(xiě)與您相關(guān)的細(xì)分領(lǐng)域主題研究白皮書(shū)，用精準(zhǔn)的高質(zhì)量?jī)?nèi)容驅(qū)動(dòng)企業(yè)品牌建設(shè)。

以下是正文：

這是新年后我的第一篇文章（最近在忙書(shū)的事兒，大家諒解），也是青山產(chǎn)業(yè)評(píng)論年度大型選題系列的第二篇，沒(méi)看過(guò)上面一篇的朋友可以翻閱一下，環(huán)保行業(yè)十大趨勢(shì)2022版。和上篇「宏觀篇」一樣，這篇「賽道篇」依然是在十四五開(kāi)局年之初調(diào)研的基礎(chǔ)上梳理而成，對(duì)整個(gè)十四五期間的解讀，我們會(huì)在每年第一季度對(duì)這個(gè)大型系列選題進(jìn)行更新和公開(kāi)發(fā)布。

從話題的探討頻率上來(lái)講，環(huán)保行業(yè)各賽道各細(xì)分領(lǐng)域的趨勢(shì)和前景，其實(shí)是我和山少爺和青友們線下交流中談及頻率較高的話題之一，也是我們向行業(yè)里優(yōu)秀創(chuàng)業(yè)者、企業(yè)家、資深從業(yè)者請(qǐng)教和探討最多的問(wèn)題。

年前，我們發(fā)布的青山年度大型選題系列的宏觀篇2022環(huán)保行業(yè)10大趨勢(shì)，文章推送后收到了大量讀者朋友的反饋，這其中有環(huán)保行業(yè)的創(chuàng)業(yè)者、從業(yè)者、投資人也有來(lái)自各類工業(yè)企業(yè)中負(fù)責(zé)環(huán)保工作的朋友。這讓我們看到了，環(huán)保產(chǎn)業(yè)整條生態(tài)鏈上，相關(guān)各方對(duì)行業(yè)未來(lái)局勢(shì)的密切關(guān)注和深度思考。

但在今天這個(gè)歷史節(jié)點(diǎn)上，當(dāng)我們把話題下沉，去談細(xì)分賽道的時(shí)候，有對(duì)產(chǎn)業(yè)未來(lái)的美好憧憬，也不可避免的會(huì)談到一些不那么美好的現(xiàn)狀。在去年調(diào)研的過(guò)程中，我們就曾多次發(fā)現(xiàn)對(duì)于同一問(wèn)題，即便是行業(yè)里從業(yè)二三十年的老兵們，他們?nèi)匀挥胁煌目捶ê团袛?，這些看法和判斷很多時(shí)候甚至是截然相反的。這也從側(cè)面說(shuō)明，我們的確處在一個(gè)大變革大轉(zhuǎn)折的浪潮之中（準(zhǔn)確來(lái)講是早期階段），所以這也是這篇文章成文時(shí)遇到的挑戰(zhàn)。因?yàn)榻嚯x觀察過(guò)行業(yè)里幾家企業(yè)是如何從盛世走向衰落的，所以這無(wú)形中也對(duì)我后來(lái)公開(kāi)發(fā)表的內(nèi)容產(chǎn)生了很深刻的影響，這也是最近兩年為何我和山少爺要做大量的企業(yè)實(shí)地調(diào)研和研究。

無(wú)論是做環(huán)保還是研究環(huán)保，最為重要的是要能找到問(wèn)題，更準(zhǔn)確來(lái)講是找到真問(wèn)題，只有找到真問(wèn)題直面真問(wèn)題才是最安全的選擇。關(guān)于這篇文章的涉及面。環(huán)保細(xì)分領(lǐng)域多，市場(chǎng)容量各不同，每個(gè)細(xì)分領(lǐng)域又處于生命周期的不同階段，同時(shí)疊加政策和宏觀經(jīng)濟(jì)兩位維度的影響，去做面面具到的分析，不是這篇文章能夠承載的了的。今天這篇環(huán)保行業(yè)的賽道篇分析文章，我們核心聚焦六大關(guān)注度較高的領(lǐng)域來(lái)做分析，水賽道、固廢賽道、大氣賽道、土壤賽道、環(huán)境監(jiān)測(cè)檢測(cè)賽道、智慧環(huán)保賽道。本文共計(jì)一萬(wàn)三千字，希望對(duì)大家了解整條大環(huán)保賽道的現(xiàn)狀有所幫助和啟發(fā)。

01

水賽道大建設(shè)時(shí)代已過(guò)，大發(fā)展時(shí)代到來(lái)

去年底，我們?cè)谖錆h有一場(chǎng)小型的青山閉門會(huì)，當(dāng)時(shí)探討的核心話題就是圍繞污水處理市場(chǎng)近幾年的變化和趨勢(shì)。閉門會(huì)的參與者都是青山產(chǎn)業(yè)評(píng)論的讀者，有做有做市政污水、農(nóng)村污水領(lǐng)域的朋友，也有做工業(yè)廢水處理的朋友?，F(xiàn)在回頭來(lái)看，去年武漢這場(chǎng)閉門會(huì)的交流成果，也很契合本文這個(gè)部分的主題。

1．城市污水

一句話總結(jié)：出現(xiàn)了結(jié)構(gòu)性飽和，但總量空間仍然很大。近兩年，大家加經(jīng)?？梢月?tīng)到城市污水已經(jīng)飽和的觀點(diǎn)。這個(gè)觀點(diǎn)讓不少?gòu)臉I(yè)者朋友產(chǎn)生很大的困惑，怎么突然就飽和了？去年4月份，一位圍繞市政污水領(lǐng)域做了十五年生意的朋友，辭職去開(kāi)了一家面館，這在小圈子里引起了一陣騷動(dòng)，不少朋友紛紛起哄表示要轉(zhuǎn)型。暫且不論面館和環(huán)保哪個(gè)更好干，我們重點(diǎn)還是看看城市污水市場(chǎng)難道真的就飽和了嗎？

分析這個(gè)問(wèn)題，我們從橫向縱向兩個(gè)維度來(lái)看。先來(lái)看橫向，國(guó)內(nèi)的城市污水市場(chǎng)有很強(qiáng)的中國(guó)特色，也就是顯著的區(qū)域差異性。

這種差異主要來(lái)自兩個(gè)維度，一是水資源狀況，二是經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平。這也就導(dǎo)致了我們?cè)诔鞘形鬯幚碇谐尸F(xiàn)出區(qū)域發(fā)展不平衡的特點(diǎn)：直轄市、省會(huì)城市等大型城市的污水處理設(shè)施齊全、專業(yè)運(yùn)營(yíng)商的可選范圍廣，市場(chǎng)空間較小、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)激烈；中小城市因城鎮(zhèn)化、工業(yè)化影響，用水需求持續(xù)增長(zhǎng)，但相關(guān)設(shè)施的污水處理能力較低、提標(biāo)改造需求強(qiáng)烈；而在往下一層，中小城市下轄的縣城方面，現(xiàn)階段仍處在污水處理設(shè)施的建設(shè)期，市場(chǎng)空間較大。所以，當(dāng)我們把這個(gè)市場(chǎng)橫向扯開(kāi)來(lái)看的時(shí)候，城市污水并不是一均衡發(fā)展的市場(chǎng)，同時(shí)也不是一個(gè)成熟度一致的市場(chǎng)。

橫向看完，我們?cè)賮?lái)看縱向，所謂縱向就是污水處理自身的系統(tǒng)邏輯。很多朋友說(shuō)現(xiàn)在我們已經(jīng)5600座市政污水廠了，這個(gè)市場(chǎng)已經(jīng)接近飽和了。這種觀點(diǎn)其實(shí)也沒(méi)錯(cuò)，不過(guò)更準(zhǔn)確的表述是，在傳統(tǒng)污水廠的建設(shè)這個(gè)事兒上，我們的確空間不大了。

但我們需要弄清一個(gè)概念，城市的污水廠建設(shè)和城市污水處理并不能劃等號(hào)。在整個(gè)城市的污水處理系統(tǒng)中，污水廠僅僅是其中一個(gè)點(diǎn)上的工作，只不過(guò)這個(gè)點(diǎn)比較大、比較容易被看到，但在整套城市污水處理的鏈條中，我們真正面臨的難題是一個(gè)從污水收集、傳輸?shù)竭_(dá)標(biāo)排放的系統(tǒng)難題。過(guò)去十年，我們把更多的精力放在了達(dá)標(biāo)這件事兒上，但大家發(fā)現(xiàn)，污水廠個(gè)個(gè)都達(dá)標(biāo)了，為何污水的問(wèn)題還是沒(méi)解決，為何一督查亂七八糟的問(wèn)題又都出來(lái)了？原因很簡(jiǎn)單，我們的系統(tǒng)沒(méi)做好。

十四五發(fā)布的文件我們可以看到，國(guó)家放慢了污水廠建設(shè)的步伐，加速了對(duì)管網(wǎng)的建設(shè)，加速了提質(zhì)增效的改造。這背后其實(shí)就一個(gè)關(guān)鍵詞，高質(zhì)量。我們?cè)诃h(huán)保上的思路，從追求速度，開(kāi)始慢慢切換到了最求質(zhì)量，從追求單點(diǎn)的建設(shè)，轉(zhuǎn)向追求系統(tǒng)的建設(shè)。所以當(dāng)我們談飽和的時(shí)候，其實(shí)潛臺(tái)詞是在說(shuō)單點(diǎn)上飽和，粗放型邏輯下的飽和。從系統(tǒng)來(lái)看，從精細(xì)化運(yùn)營(yíng)和高質(zhì)量發(fā)展上來(lái)看，我們還離得很遠(yuǎn)。而另外一個(gè)角度來(lái)看，我們所談的飽和其實(shí)是對(duì)一部分玩家的飽和，如果大家只會(huì)做點(diǎn)單只會(huì)粗放邏輯，那的確飽和了，去開(kāi)面館也許真是個(gè)英明的抉擇。而對(duì)另外一部分在粗放邏輯下失落的玩家而言，當(dāng)下的系統(tǒng)邏輯、高質(zhì)量邏輯，恰恰是他們大展身手的時(shí)機(jī)。

談到這，有朋友可能會(huì)說(shuō)，我就是符合高質(zhì)量發(fā)展邏輯的公司，我們的產(chǎn)品和解決方案也是服務(wù)這套邏輯的，但好像感受并不顯著。這其實(shí)也是我們?nèi)ツ暾{(diào)研過(guò)程中，不少企業(yè)的同感。這背后又是什么原因呢？主要有兩個(gè)層面：

一是整個(gè)行業(yè)從政策到觀念雖然已經(jīng)開(kāi)始轉(zhuǎn)變，但這種轉(zhuǎn)變還處在早期階段，需要一個(gè)過(guò)程，通常來(lái)講三到五年開(kāi)始有推背感。

二是宏觀經(jīng)濟(jì)的影響，環(huán)保行業(yè)的轉(zhuǎn)折點(diǎn)發(fā)生在下行經(jīng)濟(jì)周期，我們整體在降速，這個(gè)時(shí)候能有推背感的行業(yè)的是非常少的，反而有自由落體感的行業(yè)會(huì)比較多，我就不具體舉例了。環(huán)保行業(yè)能穩(wěn)住已經(jīng)算是更風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較強(qiáng)的行業(yè)，畢竟還有公用事業(yè)這個(gè)屬性打底。所以，無(wú)論是從橫向上來(lái)看還是縱向來(lái)看，城市污水的市場(chǎng)談飽和還過(guò)早，但發(fā)展邏輯已悄然巨變。

2．農(nóng)村污水

農(nóng)村污水是青山研究院2022年重點(diǎn)研究的賽道之一，最近中央一號(hào)文件中也著重提到了農(nóng)環(huán)的相關(guān)問(wèn)題，文件的字里行間已在暗示甚至是明示當(dāng)下的農(nóng)村環(huán)保治理存在較大的問(wèn)題。關(guān)于一號(hào)文件中涉環(huán)的解讀，山少爺最近剛做過(guò)一個(gè)解讀，很有有利于大家了解行業(yè)現(xiàn)狀，也算是把一號(hào)文件中涉環(huán)的問(wèn)題，做了更清晰直白的轉(zhuǎn)譯。坦率地講，農(nóng)村污水的發(fā)展現(xiàn)狀的確有問(wèn)題甚至是大問(wèn)題，但絕不是不能做。我很怕看到非此即彼的二元論觀點(diǎn)，對(duì)于農(nóng)村環(huán)保問(wèn)題的探討，絕不是要不要做該不該做的問(wèn)題。

中國(guó)的農(nóng)環(huán)市場(chǎng)是巨大的，但我們需要清楚地認(rèn)識(shí)到，它的市場(chǎng)差異程度要比城市還要高。這不是一塊可以狼吐虎咽的肉，大干快上是行不通的。幾位老友和我講過(guò)他們吃過(guò)的虧踩過(guò)的坑，家底不殷實(shí)的，進(jìn)去了大概率就出不來(lái)。進(jìn)入十四五之后，這個(gè)市場(chǎng)已經(jīng)過(guò)了投機(jī)的風(fēng)口，過(guò)了搭順風(fēng)車的風(fēng)口，接下來(lái)惟有堅(jiān)守長(zhǎng)期主義，堅(jiān)持走大道正道，才有機(jī)會(huì)參加農(nóng)村污水的后續(xù)和終局游戲。青山研究院團(tuán)隊(duì)過(guò)去兩年在農(nóng)環(huán)市場(chǎng)做了很多研究，今年我們會(huì)把這些研究和經(jīng)驗(yàn)梳理成體系，相信這對(duì)涉農(nóng)的朋友會(huì)大有幫助。

3． 工業(yè)廢水

如果評(píng)選環(huán)保行業(yè)最慢熱的賽道，那一定是工業(yè)環(huán)保的賽道，工業(yè)廢水正是這塊慢熱賽道中的一大核心市場(chǎng)。很多朋友也許不是特別清楚，我國(guó)的環(huán)保最開(kāi)始就是從工業(yè)環(huán)保抓起，工業(yè)三廢的治理是核心。但到今天，我們?nèi)圆荒苷f(shuō)工業(yè)環(huán)保的市場(chǎng)已經(jīng)成熟了，因?yàn)樗匀淮嬖诤芏鄦?wèn)題，換個(gè)角度也就是存在很大潛力。

這種潛力既有體量上的巨大空間，也有周期上的長(zhǎng)度，這也是為什么很多企業(yè)現(xiàn)在仍然非?？春眠@條賽道的原因。有量、可持續(xù)、拼技術(shù)，這樣的賽道在環(huán)保行業(yè)里是個(gè)寶貝疙瘩。我在去年寫(xiě)過(guò)一篇關(guān)于工業(yè)環(huán)保的文章：工業(yè)環(huán)保，慢熱的千億賽道。那篇文章對(duì)工業(yè)廢水的發(fā)展做了詳細(xì)的分析和解讀，在這里我就不占用篇幅重復(fù)之前的內(nèi)容。

關(guān)于工業(yè)環(huán)保這條賽道，這里僅補(bǔ)充3點(diǎn)：

1、治理要做但不是終局

未來(lái)三五年，工業(yè)環(huán)保中的治理市場(chǎng)仍會(huì)是主導(dǎo)，但五年后十年后，這個(gè)行業(yè)一定會(huì)是一個(gè)全新的行業(yè)。那出路在哪里？從第一性原理的角度去思考很必要，客戶的需求到底是什么？關(guān)于這一點(diǎn)，我很建議大家去了解下工業(yè)節(jié)能行業(yè)的興衰，那真是個(gè)典型的前車之鑒。這個(gè)市場(chǎng)的早期階段，所有玩家都在想方設(shè)法的幫助企業(yè)把三余（余熱、余壓、余氣）利用起來(lái)，企業(yè)因此也每年會(huì)在這些地方投入大量資金。但大家有沒(méi)有想過(guò)，如果沒(méi)有這些“余”，對(duì)于業(yè)主來(lái)說(shuō)是不是更經(jīng)濟(jì)？時(shí)至今日，這一行業(yè)基本沒(méi)落，絕大部分市場(chǎng)已被能夠生產(chǎn)不產(chǎn)生或少產(chǎn)生“余”的設(shè)備廠商取代。

2、聚焦致勝

聚焦就是要能夠深度參與客戶的生產(chǎn)流程。只有深度理解行業(yè)核心，從客戶價(jià)值創(chuàng)造環(huán)節(jié)下功夫，才可能設(shè)計(jì)出“雙贏”的商業(yè)模式，也才能改變客戶對(duì)環(huán)保企業(yè)的認(rèn)知，從老舊的認(rèn)知（成本中心）向新的認(rèn)知（省錢甚至創(chuàng)收中心）轉(zhuǎn)變。

3、縱向延伸做大

聚焦所帶來(lái)的專業(yè)度提升，會(huì)給環(huán)保企業(yè)帶來(lái)更多縱向延伸的機(jī)會(huì)。因?yàn)槟銓?duì)細(xì)分行業(yè)的深度理解和參與已經(jīng)占領(lǐng)了用戶的認(rèn)知，當(dāng)你比客戶還懂他們的生產(chǎn)工藝流程以及其中的問(wèn)題和痛點(diǎn)時(shí)，他會(huì)發(fā)出驚嘆：“你是真懂我們這個(gè)行業(yè)，環(huán)保這檔子事兒交給你做很放心。”接下來(lái)客戶會(huì)要求環(huán)保企業(yè)圍繞他的行業(yè)特點(diǎn)，制定一攬子解決方案，對(duì)于環(huán)保企業(yè)來(lái)講，這也就有了打造完整服務(wù)一個(gè)行業(yè)全部問(wèn)題的業(yè)務(wù)鏈條的機(jī)遇?？蛻粢牟皇且粋€(gè)“?？拼蠓颉保词箤？拼蠓蚍浅Ｖ匾蛻粽嬲枰氖且粋€(gè)綜合實(shí)力過(guò)硬的工業(yè)環(huán)保服務(wù)商，能幫他專業(yè)且高效的解決一攬子問(wèn)題。

02

固廢賽道寶藏與風(fēng)險(xiǎn)并存的超級(jí)賽道

很大程度上來(lái)講，廢物是環(huán)保人的真正致富密碼。

在這方面，高大上的例子先不談，我們就先談一個(gè)很接地氣的例子：固廢賽道中的個(gè)體戶，小區(qū)的保潔阿姨。有一個(gè)我們不得不面對(duì)的事實(shí)，很多環(huán)保從業(yè)者的收入比一些勤快的保潔阿姨的收入要差一大截。什么原因？原因很簡(jiǎn)單，保潔阿姨掌握了致富密碼，資源化。

某種程度而言，她們的生態(tài)位是在固廢行業(yè)食物鏈上端的，所有的生活垃圾廢物，她們要先過(guò)一遍，然后才輪到我們這些專業(yè)選手。固廢資源化賽道的本質(zhì)和保潔阿姨的商業(yè)模式并無(wú)二樣。很多朋友聊天時(shí)也談到過(guò)，父母來(lái)到大城市給帶孩子的過(guò)程中，看到小區(qū)保潔阿姨的固廢業(yè)務(wù)搞的這么好，也常常有投身其中的沖動(dòng)。清晰的商業(yè)模式，總是能激發(fā)人的能動(dòng)性。如果沒(méi)辦法真正搞定廢物，那很多時(shí)候，在客戶面前我們就成了“廢物”。當(dāng)前的大背景，固廢賽道，很大程度上就等于固廢資源化賽道。

去年10月份，受邀主持了上海國(guó)際固廢論壇的閉門會(huì)，參會(huì)的30多家企業(yè)，大多是固廢行業(yè)的頭部企業(yè)。因?yàn)槭情]門會(huì)，規(guī)模很小，也沒(méi)有讓人拘謹(jǐn)?shù)臑蹉筱蟮挠^眾，所以大家也都越討論越上頭。這條賽道遇到了什么問(wèn)題，又有哪些新趨勢(shì)和機(jī)遇，在那次會(huì)議上的討論是相對(duì)充分的。正好在這里也和大家做一個(gè)分享。

1、危廢資源化

危廢基本算是大固廢賽道里唯一一個(gè)典型toB生意的細(xì)分領(lǐng)域，所以總體來(lái)講，經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)定性是有保障的，也成了大固廢賽道里的兵家必爭(zhēng)之地。我國(guó)工業(yè)門類全，產(chǎn)廢行業(yè)多，包含半導(dǎo)體制造、裝備制造、化工、制藥、采礦等新興和傳統(tǒng)制造業(yè)。

另外，相比一般固廢和水廢，危險(xiǎn)廢物具有種類多，處理技術(shù)難度高的特點(diǎn)。這些特點(diǎn)也都給中國(guó)的危廢行業(yè)提供了相對(duì)廣闊的發(fā)展空間。根據(jù)《國(guó)家危險(xiǎn)廢物名錄》（2021版），危險(xiǎn)廢物總計(jì)46大類467種。2017－2019年，全國(guó)工業(yè)危廢產(chǎn)生量分別為6581、7370、8126萬(wàn)噸，同比分別增長(zhǎng)26．1％、13．5％、8．8％，近三年增幅有所放緩。不過(guò)隨著國(guó)家監(jiān)管政策日漸趨嚴(yán)，我國(guó)對(duì)危廢的認(rèn)證、統(tǒng)計(jì)也將進(jìn)一步細(xì)化，未來(lái)被納入危廢進(jìn)行管控的廢棄物越來(lái)越多。

但對(duì)于當(dāng)下的危廢行業(yè)來(lái)講，日子其實(shí)并不算好過(guò)。過(guò)去五年的高速發(fā)展，大量玩家入局，總體的處置能力猛增，但猛增的背后有嚴(yán)重的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過(guò)剩的問(wèn)題。也就是說(shuō)，雖然我們的危廢處置能力看起來(lái)挺大，但其實(shí)仍無(wú)法滿足實(shí)際需求，很多高難度的危廢還是沒(méi)辦法得到有效的處置。這就造成了一方面我們有很多閑置的處理能力，另一方面我們又有很多沒(méi)被處理的危廢。在這種大的競(jìng)爭(zhēng)格局下，洗牌就成了必然。

從2017年以來(lái)，產(chǎn)業(yè)端危廢資源化并購(gòu)頻發(fā)，諸如光大環(huán)境收購(gòu)江蘇佳愿，高能環(huán)境收購(gòu)陽(yáng)新鵬富及靖遠(yuǎn)宏達(dá)，浙富控股收購(gòu)申聯(lián)環(huán)保以及2021年初東江環(huán)保擬收購(gòu)雄風(fēng)環(huán)保項(xiàng)目，今年海螺創(chuàng)業(yè)宣布收購(gòu)雅居樂(lè)危廢項(xiàng)目等。

除了上面講的危廢產(chǎn)能的結(jié)構(gòu)性問(wèn)題，相信大家還會(huì)更關(guān)心另外一問(wèn)題，那就是：為什么同樣做危廢，有些公司在虧損，但有些公司卻可以實(shí)現(xiàn)很好的盈利？這主要還是因?yàn)榇蠹易龅纳疃炔煌@其實(shí)也是所有環(huán)保資源化商業(yè)模式的都面臨的問(wèn)題，深度不同，直接導(dǎo)致了盈利的水平差異。具體到危廢這個(gè)行業(yè)來(lái)講，深度怎么體現(xiàn)？這一點(diǎn)其實(shí)看標(biāo)桿企業(yè)就行，學(xué)習(xí)他們的打法，把危廢的活兒做深，通常從以下三個(gè)方面著手：

一是技術(shù)的深度。通過(guò)逐步擴(kuò)張前后端一體化模式，即前端預(yù)處理＋后端深加工，可提高金屬產(chǎn)品產(chǎn)出的品類及品位。

二是產(chǎn)業(yè)閉環(huán)＋地域布局。在部分省份危廢可跨省運(yùn)輸?shù)谋尘跋?，?shí)現(xiàn)多地區(qū)布局的集散式危廢收集模式，擴(kuò)大公司的盈利半徑，覆蓋更多工業(yè)企業(yè)需求，最終發(fā)展成為 “工業(yè)固廢管家”。

三是公司治理＋運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)。對(duì)于ToB屬性較強(qiáng)的商業(yè)模式，管理和運(yùn)營(yíng)的杠桿效應(yīng)是相對(duì)容易發(fā)揮出來(lái)的，具備良好的治理水平，可通過(guò)提升激勵(lì)水平以搶占市場(chǎng)，亦或是加強(qiáng)成本管控提高中間環(huán)節(jié)盈利水平。分析下來(lái)其實(shí)也就是技術(shù)、模式和運(yùn)營(yíng)管理三個(gè)維度的競(jìng)爭(zhēng)力。對(duì)于一個(gè)相對(duì)市場(chǎng)化競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)里，以上這三個(gè)維度的競(jìng)爭(zhēng)力在任何一環(huán)上出現(xiàn)顯著短板，都可能導(dǎo)致企業(yè)的出局，這也很好的體現(xiàn)了完全競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)的樂(lè)趣和殘酷性。

2、廚余垃圾資源化

這篇文章寫(xiě)到廚余垃圾資源化這個(gè)塊的時(shí)候，其實(shí)是挺有意思的。因?yàn)橹盎竞瓦@條賽道里的主流玩家都有過(guò)或多或少的接觸，所以對(duì)一線從業(yè)者的心聲和困境還是有所了解。廚余垃圾近幾年成了環(huán)保領(lǐng)域的香餑餑，一是因?yàn)轭I(lǐng)導(dǎo)多次重要會(huì)議上作了指示，二是因?yàn)閺N余垃圾資源化利用已經(jīng)被寫(xiě)進(jìn)了法律，也就是說(shuō)推行廚余垃圾資源化是有堅(jiān)實(shí)的法律基礎(chǔ)的。2020年版新固廢法第六條規(guī)定國(guó)家推行生活垃圾分類制度，第五十七條要求縣級(jí)以上地方人民政府環(huán)境衛(wèi)生主管部門負(fù)責(zé)組織開(kāi)展廚余垃圾資源化、無(wú)害化處理工作。領(lǐng)導(dǎo)作了指示，法律也給了準(zhǔn)頭，那接下來(lái)自然是一片熱火朝天的場(chǎng)景。

這個(gè)市場(chǎng)的空間自然不需要多講，中國(guó)擁有13億以食為天的民眾，沒(méi)有比吃這件事兒更重要的。但問(wèn)題也隨之而來(lái)，和環(huán)保其他新興領(lǐng)域一樣，廚余垃圾資源化仍然沒(méi)逃脫三分鐘熱度的怪圈。對(duì)于很多匆匆入場(chǎng)的玩家來(lái)講，一兩個(gè)回合基本就得收拾蓋鋪回家。我們?cè)谶@里也主要來(lái)看看，這條賽道到底是怎么回事兒？首先是要不要做廚余垃圾資源化？沒(méi)錯(cuò)，關(guān)于這一點(diǎn)，其實(shí)在業(yè)內(nèi)都存在嚴(yán)重分歧，我在上面講過(guò)，談環(huán)保要避免二元論，環(huán)保領(lǐng)域里幾乎沒(méi)有非此即彼的東西。

但現(xiàn)實(shí)總是充斥的二元論（存在即合理），賣爐子（焚燒爐）和賣罐子（厭氧罐）的朋友，大家一時(shí)間氣氛非常緊張，你能明顯感覺(jué)到，大家坐一起開(kāi)會(huì)時(shí)，雙方都有把對(duì)方扔進(jìn)自己爐子里或罐子里處理掉的沖動(dòng)。而這件事兒心平氣和的看，其實(shí)并沒(méi)有這么大的矛盾，該燒的燒，該資源化的資源化，而不是非此即彼。之所以存在矛盾，其實(shí)這和我們做事兒的節(jié)奏出了點(diǎn)問(wèn)題有很大原因，前幾年，賣爐子的已經(jīng)造了大量爐子，現(xiàn)在突然掀起一波資源化浪潮，那爐子和建好的項(xiàng)目，怎么整？沒(méi)錯(cuò)，產(chǎn)能又出現(xiàn)了結(jié)構(gòu)化的飽和。不僅是爐子出現(xiàn)了結(jié)構(gòu)化飽和，現(xiàn)在連罐子也出現(xiàn)了結(jié)構(gòu)化飽和。這種產(chǎn)能的結(jié)構(gòu)化飽和一直困擾著整個(gè)環(huán)保行業(yè)發(fā)展的過(guò)程，各個(gè)領(lǐng)域都是如此。

講完了廚余垃圾要不要資源化，我們?cè)倏纯磸N余垃圾資源化在執(zhí)行層面的問(wèn)題，也就是怎么做的問(wèn)題。很多時(shí)候，我們遇到的問(wèn)題不是要不要做的問(wèn)題，而是怎么做的對(duì)的問(wèn)題。這一點(diǎn)在廚余垃圾資源化領(lǐng)域里又顯得尤為重要。判斷廚余垃圾要不要資源化有一條大多數(shù)人都認(rèn)可的常識(shí)，也即：衡量廚余垃圾的資源性要從兩方面比較，一是比較廚余垃圾混合到其他生活垃圾中焚燒、填埋處置（即生活垃圾混合處置）的成本，二是比較一次資源生產(chǎn)的產(chǎn)品的成本。

廚余垃圾資源化利用的理想情況是“廚余垃圾資源化利用的單位成本不高于利用一次資源生產(chǎn)等量產(chǎn)品時(shí)的成本”，即不用財(cái)政補(bǔ)貼。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，廚余垃圾資源化的工作不能干成脫了褲子放屁，多此一舉的事兒。相信真正做過(guò)廚余項(xiàng)目的朋友都會(huì)很認(rèn)同這個(gè)觀點(diǎn)，因?yàn)橹挥胁话阉龀勺龃艘慌e的事兒，你才會(huì)有開(kāi)展商業(yè)模式的基礎(chǔ)，才有盈利的可能。談到了商業(yè)模式和盈利，那我們就順著這條線在往下捋。這其實(shí)也就是談及了目前廚余垃圾資源化最核心的議題，怎樣的項(xiàng)目是值得投入的。

其實(shí)在很大程度上，整個(gè)環(huán)保行業(yè)的項(xiàng)目都是如此，從純商業(yè)的角度來(lái)講，并不是所有的項(xiàng)目都值得去做投入。如果是純國(guó)企那可能是另外一個(gè)邏輯，但如果是純商業(yè)性質(zhì)的民企，或者對(duì)投資回報(bào)有要求的混改企業(yè)，那在投資評(píng)估上是容不得半點(diǎn)差池，這不是在淘寶買件衣服，不合適就退掉或者放衣柜里不穿了就行，環(huán)保項(xiàng)目一旦上了，出現(xiàn)了錯(cuò)判，那很多時(shí)候?qū)τ谝恍┲行⊥婕襾?lái)講就是要命的事兒，家底兒厚的，也要?jiǎng)觿?dòng)元?dú)?。那?duì)于資源化這件事兒來(lái)講，其實(shí)有一個(gè)最基本的常識(shí)，也即，解決問(wèn)題的過(guò)程中不要制造更多無(wú)法被解決的難題，否則很難通過(guò)這事兒持續(xù)盈利。為什么很多朋友的項(xiàng)目干的很痛苦？主要是因?yàn)閱?wèn)題沒(méi)解決，反而制造了更多麻煩，比如資源化的過(guò)程中產(chǎn)生了更多需要高代價(jià)處理的三廢，工藝越加越長(zhǎng)，成本越來(lái)越高。這就走向了歧途，這不是在解決問(wèn)題，更不是在做生意，這是在給自己挖坑?？此瀑u了更多設(shè)備進(jìn)去，短期有收益，但大家應(yīng)該清楚一點(diǎn)，我們?cè)谫嵳l(shuí)的錢？這類客戶的錢，這么賺會(huì)有什么風(fēng)險(xiǎn)？這種風(fēng)險(xiǎn)你能hold住嗎？所以，資源化還是要回歸商業(yè)本質(zhì)，回歸價(jià)值創(chuàng)造的本質(zhì)。一擁而上是行不通的，項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)和盈利的評(píng)估能力，資源化的技術(shù)能力，后期的運(yùn)營(yíng)能力，這些硬功夫才是專業(yè)選手在這條賽道生存和發(fā)展的基本盤(pán)。

3、垃圾焚燒發(fā)電

絕大部分環(huán)保細(xì)分領(lǐng)域賽道的長(zhǎng)度都清晰的寫(xiě)在了政策文件里，對(duì)于垃圾焚燒發(fā)電來(lái)說(shuō)，十三五的規(guī)劃已經(jīng)為這條賽道寫(xiě)好了清晰的劇本。根據(jù)《“十三五”全國(guó)城鎮(zhèn)生活垃圾無(wú)害化處理設(shè)施建設(shè)規(guī)劃》提出的目標(biāo)：到 2020 年底，設(shè)市城市生活垃圾焚燒處理能力占無(wú)害化處理總能力的 50％以上，其中東部地區(qū)達(dá)到 60％以上，要求到 2020 年底，計(jì)劃焚燒處理能力提高到 59．14 萬(wàn)噸／日，占總處理能力（110．49 萬(wàn)噸／日）的比例達(dá)到 54％。這意味著，十三五結(jié)束后，垃圾焚燒發(fā)電的跑馬圈地也基本完畢，行業(yè)大的格局落定，整條賽道的增量項(xiàng)目急速收縮。

尤其是垃圾分類后，垃圾焚燒的步伐開(kāi)始降速了，降的非?？?，以至于剛剛通過(guò)垃圾焚燒站穩(wěn)腳跟的巨頭們，寶座還沒(méi)捂熱，就要去開(kāi)啟新的業(yè)務(wù)拓新旅程。對(duì)于參與其中的環(huán)保企業(yè)來(lái)講，大家的方向也是大致明確的：

一是存量運(yùn)營(yíng)，垃圾焚燒大多是20年的特許經(jīng)營(yíng)權(quán)，但這絕不意味焚燒廠建好后，就實(shí)現(xiàn)了睡后收入，環(huán)保行業(yè)躺著賺錢的生意并不多，還是需要兢兢業(yè)業(yè)，稍不留神那丁點(diǎn)利潤(rùn)就被燒沒(méi)了。

二是縱向深耕，比如看一看環(huán)衛(wèi)和廚余窩里的肉，這倆垃圾兄弟在十四五期間也是塊香餑餑，通過(guò)整合上下游來(lái)為運(yùn)營(yíng)效率提升做基礎(chǔ)，垃圾清運(yùn)、滲濾液處理、垃圾焚燒發(fā)電、尾氣處理，最后到焚燒飛灰處理的全流程運(yùn)營(yíng)管理垃圾三兄弟坐穩(wěn)垃圾賽道的。

三是橫向拓展，比如扎進(jìn)能源領(lǐng)域，去年底垃圾焚燒行業(yè)的龍頭企業(yè)已提速布局。當(dāng)然大家還可以看看村鎮(zhèn)的市場(chǎng)，建設(shè)美麗中國(guó)，村鎮(zhèn)垃圾也需要適度集中，通過(guò)現(xiàn)代化焚燒處理來(lái)解決，但這個(gè)市場(chǎng)和農(nóng)污市場(chǎng)又有很大相似性，要慢慢來(lái)。

4、環(huán)衛(wèi)市場(chǎng)

去年環(huán)衛(wèi)賽道打得火熱，國(guó)企民企搞的熱火朝天，物業(yè)公司紛紛入局，動(dòng)靜搞得很大，嚇的焚燒巨頭們趕緊去看看，到底是怎么回事兒。環(huán)衛(wèi)服務(wù)是政府剛需較強(qiáng)的一項(xiàng)服務(wù)，它既是和老百姓日常密切相關(guān)感知較強(qiáng)的工作，也是各地政府的門面。這種剛性的公共服務(wù)，通常在付費(fèi)機(jī)制上不會(huì)存在太大問(wèn)題，而疫情之下，逆周期的“新基建”臨危受命，這也正是調(diào)動(dòng)社會(huì)一切力量的好時(shí)機(jī)，各路人馬紛紛前往。所以，去年這條賽道干的熱火朝天，動(dòng)靜搞得的很大也就是不難解釋。如果從環(huán)衛(wèi)的整個(gè)發(fā)展周期來(lái)看，我國(guó)環(huán)衛(wèi)的市場(chǎng)化其實(shí)還處于成長(zhǎng)期，環(huán)衛(wèi)運(yùn)營(yíng)市場(chǎng)理論規(guī)模大概2500－3000億元。隨著城市化發(fā)展，以及居民對(duì)環(huán)境要求的提高，預(yù)計(jì)到2025年，我國(guó)環(huán)衛(wèi)運(yùn)營(yíng)市場(chǎng)理論規(guī)模將達(dá)到4000－5000億元。如果參考發(fā)達(dá)國(guó)家環(huán)衛(wèi)市場(chǎng)化情況，我國(guó)環(huán)衛(wèi)市場(chǎng)化率將由2019年的40％發(fā)展到2025年的70％－80％，與此同時(shí)，行業(yè)訂單復(fù)合年增長(zhǎng)率從40％－50％降至20－30％。

而目前來(lái)看，我國(guó)環(huán)衛(wèi)行業(yè)比較分散，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)非常激烈。大量小項(xiàng)目和新進(jìn)企業(yè)讓這個(gè)市場(chǎng)的分散程度進(jìn)一步加劇，但隨著競(jìng)爭(zhēng)越來(lái)越激烈，環(huán)衛(wèi)行業(yè)必然是要面臨重新洗牌。對(duì)于一些質(zhì)量管理、成本控制和融資能力有限的小企業(yè)來(lái)講，出局的風(fēng)險(xiǎn)是相對(duì)較大的。年去從業(yè)內(nèi)龍頭企業(yè)那接觸到的信息也的確印證了這一點(diǎn)，大佬們正在啟動(dòng)資本杠杠，通過(guò)兼并收購(gòu)方式，將獲取更多份額。但這里面仍需要解決自身經(jīng)營(yíng)、項(xiàng)目運(yùn)營(yíng)以及包括品牌在內(nèi)的基礎(chǔ)能力，否則并購(gòu)大概率帶來(lái)的不是更多的回報(bào)而是更大的麻煩和包袱。固廢這條賽道講到這，七七八八說(shuō)的差不多了，在收尾的部分再提一個(gè)趨勢(shì)，也就是大固廢一體化的邏輯。近年來(lái)，主流焚燒企業(yè)均已啟動(dòng)“焚燒＋”多元化布局，濕垃圾、環(huán)衛(wèi)、危廢為主方向。這樣一搞，其實(shí)整個(gè)固廢賽道就出現(xiàn)了一個(gè)很有意思的現(xiàn)象，也就是小整合、大整合、混合整合同時(shí)出現(xiàn)，而最終，誰(shuí)能在大固廢賽道里趟出一條大道，青山產(chǎn)業(yè)評(píng)論會(huì)持續(xù)保持關(guān)注。

03

大氣賽道火電見(jiàn)頂，非電起步

我國(guó)的大氣污染防治起步于 1970 年，從“酸雨之殤”，到 “穹頂之下”，大氣污染治理先后發(fā)起了控制酸雨、大氣十條、藍(lán)天保衛(wèi)戰(zhàn)等 一系列的治理規(guī)劃，污染防治指標(biāo)也從火電脫硫到火電脫硝除塵、再到其他行 業(yè)限產(chǎn)、直至當(dāng)前的非電超低排放改造，可以說(shuō)這一行業(yè)市場(chǎng)特征是完全受政策指標(biāo)影響的。

大氣行業(yè)細(xì)分子領(lǐng)域多，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)散，集中度低，這篇文章做很難做到全覆蓋的解讀，這里我們重點(diǎn)講三個(gè)關(guān)注度較高的細(xì)分領(lǐng)域。

1． 火電煙氣治理市場(chǎng)近飽和

火電煙氣治理市場(chǎng)在大氣治理的各細(xì)分領(lǐng)域中，是跑的最快，也是飽的最快的賽道。隨著火電行業(yè)污染排放改造接近尾聲，電力行業(yè)減排的空間逐漸趨近飽和。除了市場(chǎng)趨近飽和，火電的脫硫脫硝領(lǐng)域，技術(shù)同質(zhì)化特點(diǎn)愈發(fā)突出。相對(duì)成熟的脫硫脫硝技術(shù)導(dǎo)致了產(chǎn)能過(guò)剩、 低價(jià)競(jìng)爭(zhēng)加劇的局面，使得火電脫硫脫硝市場(chǎng)已成為不折不扣的“紅海”。增量嚴(yán)重不足，加上同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)的大紅海，這是火電煙氣治理的趨勢(shì)。過(guò)去一年，我和山少爺接在和一些大氣領(lǐng)域額朋友交流時(shí)，我們能顯著的感受到大家的憂慮，其中有一位朋友調(diào)侃自己是被判了“死緩”，這話的確說(shuō)的有點(diǎn)沉重了。

但我們?nèi)匀豢吹搅藦臉I(yè)者積極的心態(tài)，他很清楚自己的職業(yè)生涯將要面對(duì)什么，也正在積極的為此做一些準(zhǔn)備。這是一件讓群眾開(kāi)心，但卻讓從業(yè)者多少會(huì)有些失落的事兒，做環(huán)保還是要時(shí)刻跟得上時(shí)代。但大氣賽道并非全是電廠的煙氣治理，我們以前盯著電廠是因?yàn)殡姀S個(gè)頭大，爭(zhēng)執(zhí)起來(lái)容易上手，也容易出效果。而對(duì)于整個(gè)大氣治理賽道而言，除了電廠煙氣治理，還有非電領(lǐng)域的煙氣治理?，F(xiàn)在火電行業(yè)已達(dá)超凈排放，非電行業(yè)將成為大氣治理下一個(gè)主戰(zhàn)場(chǎng)。目前，火電行業(yè)治理已經(jīng)推進(jìn)到超凈排放，大氣治理工作出現(xiàn)一定成效：按污染物分類來(lái)看，四類主要污染物年均濃度基本都呈逐年下降趨勢(shì)，但是顆粒物濃度依然超標(biāo)嚴(yán)重。為了實(shí)現(xiàn)大氣十條和十三五規(guī)劃的治理目標(biāo)，推進(jìn)非電行業(yè)大氣治理將是相對(duì)更經(jīng)濟(jì)高效的路徑。

2． 非電煙氣治理市場(chǎng)剛起步

非電行業(yè)的煙氣治理是塊大蛋糕，但吃起來(lái)并不容易。主要是三個(gè)原因?qū)е拢?/p>

一是監(jiān)管跟不上。監(jiān)管跟不上并不是我們?cè)诒O(jiān)管上的態(tài)度消極，而是非電領(lǐng)域的煙氣很難監(jiān)管，這個(gè)行業(yè)龐雜又過(guò)于分散。過(guò)去十年，我們之所以在火電領(lǐng)域迅速取得成果，這其中有一個(gè)很重要的原因便是便是火電領(lǐng)域這個(gè)行業(yè)的市場(chǎng)集中度高，治理客體明確，也相對(duì)容易監(jiān)管。但到了非電領(lǐng)域則恰恰相反，市場(chǎng)分散，治理客體不明晰，也頗有種抓瞎的感覺(jué)。除此之外，我們?cè)诠芾韺用?、?biāo)準(zhǔn)的制定層面也有非常大的完善空間，這里面的工作量也是巨大的，也需要我們投入更多人力和資源來(lái)做行業(yè)發(fā)展的支撐。

二是技術(shù)跟不上。過(guò)去十年，我們?cè)诨痣姛煔庵卫砩先〉昧瞬诲e(cuò)的成果，很多成果甚至是世界一流，但當(dāng)我們轉(zhuǎn)向非電行業(yè)的煙氣治理時(shí)，除了上面講的抓瞎的感覺(jué)，我們還會(huì)發(fā)現(xiàn)自己在技術(shù)上有點(diǎn)力不從心。非電行業(yè)各類項(xiàng)目煙氣成分和性質(zhì)差異大，需要研發(fā)的超低排放技術(shù)路線多，這塊的絕大多數(shù)核心專利技術(shù)由歐美日的企業(yè)掌控，國(guó)內(nèi)相關(guān)企業(yè)的自主創(chuàng)新能力弱、科研院所的技術(shù)轉(zhuǎn)化難。我們?cè)诨痣娦袠I(yè)煙氣治理技術(shù)“一招鮮”在非電行業(yè)難以重現(xiàn)，單類項(xiàng)目整體規(guī)模小使得非電煙氣治理研發(fā)、制造的規(guī)模效應(yīng)受限，產(chǎn)業(yè)發(fā)展面臨復(fù)雜的技術(shù)創(chuàng)新和技術(shù)儲(chǔ)備挑戰(zhàn)。

三是客戶體量小。長(zhǎng)期在火電行業(yè)做煙氣治理生意的朋友會(huì)發(fā)現(xiàn)，原來(lái)大口吃肉大口喝湯的感覺(jué)在非電行業(yè)的煙氣治理中是很難再找到了。非電領(lǐng)域的企業(yè)多數(shù)為小微企業(yè)，經(jīng)濟(jì)承受能力相對(duì)較差，長(zhǎng)期的低價(jià)中標(biāo)氛圍使得“低價(jià)低質(zhì)”“臨時(shí)應(yīng)付”行為難以避免，這對(duì)當(dāng)下工業(yè)煙氣治理領(lǐng)域發(fā)展帶來(lái)很大的負(fù)面影響。不過(guò)從西方發(fā)達(dá)國(guó)家的治理經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，非典領(lǐng)域的煙氣治理本身是一個(gè)長(zhǎng)期過(guò)程，這也某種程度上讓煙氣治理的賽道從短跑賽道變成了長(zhǎng)跑賽道，也給了參與其中的企業(yè)更加充分的時(shí)間去完善自身的能力。

04

土壤修復(fù)萬(wàn)億賽道，揚(yáng)帆起航

1． 時(shí)隔 40 余年全國(guó)土壤普查再啟動(dòng)

關(guān)于土壤修復(fù)，今年有兩個(gè)重要文件：

一是最近國(guó)務(wù)院印發(fā)的《關(guān)于開(kāi)展第三次全國(guó)土壤普查的通知》，為真實(shí)準(zhǔn)確掌握土壤質(zhì)量等基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，提升土壤資源保護(hù)和利用水平，確保國(guó)家糧食安全奠定堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)，決定自 2022 年起開(kāi)展第三次全國(guó)土壤普查，用四年時(shí)間全面查清農(nóng)用地土壤 質(zhì)量家底，尤其聚焦于農(nóng)用地土壤勘察。

二是今年 2 月 11 日國(guó)務(wù)院印發(fā)的 《“十四五”推進(jìn)農(nóng)業(yè)農(nóng)村現(xiàn)代化規(guī)劃》，將農(nóng)村土壤污染問(wèn)題擺在重要位置。《通知》明確了普查總體要求、對(duì)象與內(nèi)容、時(shí)間安排、組織實(shí)施、經(jīng)費(fèi)保障和工作要求。此二份文件都和土壤修復(fù)市場(chǎng)緊密相關(guān)，而其背后更為重要的戰(zhàn)略考量則是糧食安全問(wèn)題?；仡櫄v史，我國(guó)分別于 1958－1960、1979－1985 年開(kāi)展了兩次全國(guó)土壤普查，最近一次距今已 40 余年，土壤污染情況已發(fā)生較大變化，全國(guó)土壤資源情況亟待更新。“土十條”是“十條”系列政策的最后一部，市場(chǎng)期待已久。

2． 市場(chǎng)差異顯著，放量仍需時(shí)日

土壤修復(fù)市場(chǎng)在地域上呈現(xiàn)出兩個(gè)顯著特點(diǎn)：

一是不同地域，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平不同。這對(duì)每個(gè)區(qū)域土壤修復(fù)的基本盤(pán)造成很大差異，財(cái)政充足的省份干勁兒十足，財(cái)政匱乏的省份，動(dòng)力不足。二是不同地域，項(xiàng)目類型不同。具體來(lái)講土壤修復(fù)項(xiàng)目的分布有以下四個(gè)特點(diǎn)：1、南方土壤污染重于北方，長(zhǎng)三角、珠三角區(qū)域問(wèn)題較為突出，西南、中南地區(qū)土壤重金屬超標(biāo)范圍較大。2、工業(yè)污染場(chǎng)地修復(fù)項(xiàng)目集中在江蘇、浙江、上海、湖南等地。3、農(nóng)田污染場(chǎng)地修復(fù)項(xiàng)目集中在河北、湖南、湖北、江西等地。4、礦山治理項(xiàng)目主要集中在湖南、云南、廣西、貴州等地。

3． 商業(yè)模式是關(guān)鍵，調(diào)動(dòng)市場(chǎng)參與來(lái)破局

在商業(yè)模式上，土壤污染修復(fù)涉及政府、居民、污染企業(yè)、開(kāi)發(fā)商、修復(fù) 公司等五方，商業(yè)模式、付費(fèi)方可能涉及各參與者。但現(xiàn)階段還是多以政府付費(fèi)為主，尤其是隨著房地產(chǎn)的降溫，讓本來(lái)為數(shù)不多的金主變得更加稀缺。對(duì)于政府來(lái)說(shuō)，接下來(lái)在土地出讓和拍賣方面，大概率會(huì)優(yōu)先考慮從毒地開(kāi)始，調(diào)動(dòng)社會(huì)資金來(lái)參與土壤修復(fù)，一舉兩得，賣地的同時(shí)順便把環(huán)保干了。就目前而言，土壤修復(fù)市場(chǎng)中商業(yè)模式較為清晰的是工業(yè)場(chǎng)地修復(fù)，這也和和其他幾大細(xì)分環(huán)保領(lǐng)域非常相似，toB的市場(chǎng)有更為市場(chǎng)化的操作空間。而礦山修復(fù)、耕地修復(fù)由于缺乏市場(chǎng)化的機(jī)制，目前來(lái)看不存在放量的可能，但隨著我們第三次土壤普查結(jié)束，相信這塊市場(chǎng)將迎來(lái)春天。糧食安全問(wèn)題的優(yōu)先級(jí)，這個(gè)大家心里都清楚。

4． 群雄逐鹿，內(nèi)卷空前

環(huán)保行業(yè)當(dāng)下的現(xiàn)狀，總體來(lái)看，經(jīng)過(guò)十年的攻堅(jiān)，第一輪大總攻基本結(jié)束，而土壤修復(fù)算是其中的為數(shù)不多被落下的領(lǐng)域。所以現(xiàn)在的局面是，一群伺機(jī)拓新的老牌環(huán)保大佬和拼勁十足的基建狂魔全都跳了進(jìn)來(lái)，熱鬧二字義不足以形容當(dāng)下土壤修復(fù)領(lǐng)域的狀態(tài)。而與此同時(shí)整個(gè)行業(yè)所經(jīng)歷的內(nèi)卷也是空前的，幾位做土壤修復(fù)的朋友曾提到過(guò)其中的亂象，這和之前水、氣、固廢三條賽道相比，有過(guò)之無(wú)不及。但有經(jīng)驗(yàn)的朋友都清楚，越是在這種時(shí)候，越要冷靜，其他幾條賽道的前車之鑒，就在眼前。尤其是水處理賽道踩過(guò)的坑和積累的經(jīng)驗(yàn)，是非常值得土壤修復(fù)賽道的企業(yè)的去深度復(fù)盤(pán)和學(xué)習(xí)的。

05

環(huán)境監(jiān)測(cè)／檢測(cè)持續(xù)洗牌，走向正軌

環(huán)境監(jiān)測(cè)和檢測(cè)放一起，是因?yàn)槎哂泻艽蟮南嗨菩裕O(jiān)測(cè)和檢測(cè)某種程度上就是一件事兒，測(cè)，只是在使用場(chǎng)景上有些區(qū)別。去年和一位在蘇州做環(huán)境檢測(cè)的朋友交流，他從檢測(cè)行業(yè)的視角分享了自己對(duì)環(huán)保行業(yè)的觀察和理解，這種來(lái)自于一線的現(xiàn)場(chǎng)的觀察和思考其實(shí)很有價(jià)值，而他對(duì)行業(yè)理解也有別樣的深刻。

其實(shí)我們的環(huán)保到底干的怎么樣，哪邊干得好哪邊干得不好，他們比誰(shuí)都最清楚。因?yàn)樵谑袌?chǎng)規(guī)模上和前面幾條賽道有較大差距，同時(shí)又都具有很強(qiáng)的地域限制屬性，所以平時(shí)我們這二者討論的并不多，除非監(jiān)測(cè)造假又被逮到了，時(shí)不時(shí)的弄個(gè)大新聞。但隨著環(huán)保行業(yè)逐漸走向成熟，整個(gè)行業(yè)對(duì)環(huán)境監(jiān)測(cè)和檢測(cè)的需求也在不斷上升、企穩(wěn)和趨于正規(guī)，所以我們慢慢也可以看到這兩條賽道中上市的企業(yè)。我們平時(shí)聽(tīng)到大氣監(jiān)測(cè)比較多，環(huán)境監(jiān)測(cè)和檢測(cè)領(lǐng)域中還包含地表水、VOCs、污染源、土壤以及工業(yè)污染等領(lǐng)域的業(yè)務(wù)。

在環(huán)保行業(yè)基本盤(pán)不斷變好的大邏輯下，環(huán)境監(jiān)測(cè)和檢測(cè)行業(yè)的生意會(huì)越來(lái)越好，尤其是高端科學(xué)儀器在環(huán)境監(jiān)測(cè)市場(chǎng)的應(yīng)用也將會(huì)是一個(gè)很值得期待的市場(chǎng)。整體來(lái)看，十四五期間，雖然此二者市場(chǎng)整體規(guī)模不大，但支撐三五家專注于環(huán)境領(lǐng)域監(jiān)測(cè)和檢測(cè)的上市公司是綽綽有余的。這意味著，未來(lái)三五年，環(huán)境監(jiān)測(cè)和檢測(cè)行的會(huì)出現(xiàn)持續(xù)的洗牌，研發(fā)和管理能力的提升將會(huì)是企業(yè)做大做強(qiáng)的關(guān)鍵。在去年我和山少爺走訪和調(diào)研中，我們也的確看到更多的環(huán)保企業(yè)在通過(guò)更為科學(xué)高效的管理能力去實(shí)現(xiàn)自身的內(nèi)生和外生增長(zhǎng)。尤其是作為服務(wù)業(yè)屬性的環(huán)保行業(yè)，管理能力在未來(lái)將會(huì)是環(huán)保企業(yè)一個(gè)非常重要的杠桿。

06

智慧環(huán)保

大勢(shì)已起，未來(lái)可期

我在上篇宏觀篇的分析中也有談到過(guò)智慧環(huán)保的趨勢(shì)，準(zhǔn)確來(lái)講，智慧環(huán)保最近兩年已經(jīng)從趨勢(shì)走向了現(xiàn)實(shí)，這個(gè)現(xiàn)實(shí)指的不是在線下上一套系統(tǒng)，弄個(gè)花架子給參觀的領(lǐng)導(dǎo)匯報(bào)工作用。

智慧環(huán)保如今已經(jīng)在促進(jìn)環(huán)保產(chǎn)業(yè)的升級(jí)方面產(chǎn)生了實(shí)質(zhì)性的作用，但仍然還處在早期階段，市場(chǎng)空間巨大，路也很長(zhǎng)。而在三五年前，我們智慧環(huán)保絕大部分情況下還是個(gè)雞肋的存在。去年和讀者里幾位做智慧環(huán)保的朋友交流這個(gè)話題，在交流的過(guò)程中，有一個(gè)邏輯是大家感受較為明顯的。也就是，環(huán)保大建設(shè)放慢腳步時(shí)，才是做細(xì)活兒智慧活兒的企業(yè)上臺(tái)的時(shí)機(jī)。而在之前，我們其實(shí)是在期待建設(shè)和精細(xì)化、智慧化同步推進(jìn)，但過(guò)去十年環(huán)保行業(yè)的大發(fā)展，還是讓這些朋友認(rèn)清了現(xiàn)實(shí)。粗活兒和細(xì)活兒一起干，不太現(xiàn)實(shí)。

在粗放增長(zhǎng)期，如果你跑到大佬們面前告訴他們，我已經(jīng)打通了感知層、網(wǎng)絡(luò)層和應(yīng)用層，大佬多半會(huì)認(rèn)為你是喝多了。而你大概率也會(huì)有種秀才遇到兵，有理說(shuō)不清的感覺(jué)。而現(xiàn)在，情況出現(xiàn)了變化，大家開(kāi)始關(guān)注精細(xì)化運(yùn)營(yíng)，關(guān)注降本增效。而當(dāng)下支撐智慧環(huán)保發(fā)展邏輯的，還不僅僅是這些企業(yè)內(nèi)部需求的層面。更重要的是，我們的環(huán)保干到今天，單純靠工程，靠設(shè)備的堆疊，已經(jīng)沒(méi)辦法再往前發(fā)展，而導(dǎo)致這個(gè)問(wèn)題的原因中，有兩個(gè)是非常關(guān)鍵的，一是傳統(tǒng)工藝技術(shù)發(fā)展的停滯，我們很多技術(shù)已經(jīng)幾十年沒(méi)有大進(jìn)步了，另外一個(gè)就是我們對(duì)新技術(shù)的使用是不正確不充分的。所以在環(huán)保這件事兒上，我們突破的方向其實(shí)也很明確，一條傳統(tǒng)的工藝路線，一條就是對(duì)智慧解決方案的嫁接和應(yīng)用。青山研究院會(huì)持續(xù)在智慧環(huán)保賽道開(kāi)展深入的研究，希望能給大家?guī)?lái)最及時(shí)和全面的賽道進(jìn)展分析。

寫(xiě)在最后

保持樂(lè)觀，準(zhǔn)備打硬仗

前幾天蘇伊士亞洲高級(jí)副總裁孫明華女士發(fā)表過(guò)一篇文章，名為“環(huán)保市場(chǎng)還遠(yuǎn)未飽和”，包括首創(chuàng)環(huán)保集團(tuán)董事、總經(jīng)理李伏京先生最近也表達(dá)了類似的觀點(diǎn)。

有些朋友可能會(huì)認(rèn)為他們是巨頭，表達(dá)這樣的觀點(diǎn)是要唱高調(diào)。但坦率地講，從過(guò)去十幾年來(lái)看，這二位所代表的企業(yè)，還真不是愛(ài)唱高調(diào)的企業(yè)，在粗放發(fā)展、高增長(zhǎng)的時(shí)代，也未曾看到過(guò)他們?nèi)绱藰?lè)觀。那現(xiàn)在的樂(lè)觀，其實(shí)更是一種理性的樂(lè)觀，是一種基于高質(zhì)量發(fā)展這個(gè)大邏輯的樂(lè)觀。

正如經(jīng)濟(jì)發(fā)展的規(guī)律，先是“又快又好”，后是“又好又快”，兩個(gè)階段的情況不同，側(cè)重也不同，前者重速度，后者重質(zhì)量。

要說(shuō)環(huán)保市場(chǎng)飽和也沒(méi)問(wèn)題，因?yàn)槭谴址诺娘柡汀⑹莻?cè)重速度的飽和，是著眼于當(dāng)下，在這個(gè)意義上豈止是飽和，簡(jiǎn)直是過(guò)剩。

說(shuō)環(huán)保市場(chǎng)遠(yuǎn)未飽和則更值得深思，因?yàn)槭蔷?xì)作的飽和，是側(cè)重質(zhì)量的飽和，在這個(gè)意義上，環(huán)保行業(yè)的各條賽道還有更長(zhǎng)的路要走。

這些年環(huán)保行業(yè)由于這樣那樣的原因涌入了各色玩家，有堅(jiān)守的也有觀望的，有真正專業(yè)的也有混吃混喝的，有穩(wěn)打穩(wěn)扎的也有癲狂暴走的，但走到最后的一定是在高質(zhì)量的方向深耕的玩家。

去年調(diào)研的過(guò)程中，很多朋友也問(wèn)我的態(tài)度，其實(shí)我的態(tài)度一直非常明確，創(chuàng)辦青山產(chǎn)業(yè)評(píng)論的大背景就是行業(yè)進(jìn)入到了高質(zhì)量發(fā)展階段，而我們開(kāi)始青山這項(xiàng)事業(yè)的初衷也是為了陪伴和服務(wù)屬于高質(zhì)量發(fā)展時(shí)代的環(huán)保企業(yè)，一起加速中國(guó)環(huán)保事業(yè)的高質(zhì)量轉(zhuǎn)型和發(fā)展。在這樣的變革轉(zhuǎn)型期，焦慮和猶豫是解決不了問(wèn)題的，面對(duì)高質(zhì)量發(fā)展的挑戰(zhàn)和機(jī)遇，我們能做的唯有擁抱未來(lái)，擁抱高質(zhì)量發(fā)展。

備注：數(shù)據(jù)支持｜青山研究院

       原文標(biāo)題 : 2022環(huán)保產(chǎn)業(yè)6大賽道發(fā)展趨勢(shì)｜青山