區(qū)塊鏈交易平臺顯身手

今年上半年以來，我國外貿(mào)進出口下行壓力加大，部分外向型企業(yè)、金融機構(gòu)國際業(yè)務(wù)受到一定影響。當前，疫情仍在全球蔓延，在幫助企業(yè)走出困境及“穩(wěn)外貿(mào)”過程中，降低外貿(mào)企業(yè)交易和融資成本、提升交易安全性成為金融機構(gòu)發(fā)力的重要方向之一――區(qū)塊鏈交易平臺隨之一展身手。

前不久，中信銀行倡議建立的區(qū)塊鏈福費廷交易平臺正式被中國人民銀行清算總中心選中，成為行業(yè)平臺――從企業(yè)自建信息交易平臺一舉變身為行業(yè)交易平臺。

被央行選中并作為行業(yè)標準，中信銀行設(shè)計的區(qū)塊鏈福費廷平臺好在哪？這要從福費廷業(yè)務(wù)說起――

何為區(qū)塊鏈福費廷平臺

據(jù)中信銀行國際業(yè)務(wù)部總經(jīng)理張琳介紹，國內(nèi)信用證福費廷業(yè)務(wù)，是指在遠期國內(nèi)信用證項下，經(jīng)信用證債務(wù)人已作出真實有效到期付款確認后，賣出行將其從信用證受益人處直接或間接受讓的，收取國內(nèi)信用證結(jié)算項下未到期款項的權(quán)利無追索權(quán)地轉(zhuǎn)讓給買入行的業(yè)務(wù)。

舉例來說，外貿(mào)進貨企業(yè)A向商業(yè)銀行C申請開立國內(nèi)信用證，受益人為銷售企業(yè)B。在銷售企業(yè)B發(fā)貨并交單后，開證銀行C承兌該信用證。于是，受益人銀行D給受益人B提供福費廷融資，并把福費廷資產(chǎn)轉(zhuǎn)賣給買入銀行E，這就是福費廷業(yè)務(wù)。其中，客戶獲得類似流動貸款的融資，開證行獲得中間業(yè)務(wù)收入，買入銀行獲得銀行信用擔保的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)。

“過去，由于沒有福費廷業(yè)務(wù)交易平臺，國內(nèi)商業(yè)銀行間交易僅能通過私下發(fā)短信、微信聊天甚至郵寄信件等方式開展，效率低，交易安全也難以保證，企業(yè)和商業(yè)銀行的交易成本較高。”中信銀行國際業(yè)務(wù)部國際結(jié)算處處長張?zhí)忑埥榻B，自2016年開始，中信銀行開始探索利用區(qū)塊鏈新技術(shù)設(shè)立統(tǒng)一的、集合多數(shù)商業(yè)銀行參與的場內(nèi)交易市場。

節(jié)約融資成本提高效率

河南昱青郡業(yè)貿(mào)易有限公司是一家民營鋼材貿(mào)易批發(fā)企業(yè)，規(guī)模較小，資金周轉(zhuǎn)壓力較大，收到貨款的迫切性較高。5月7日，中信銀行鄭州分行為河南中電建物貿(mào)有限公司開立一筆國內(nèi)信用證，金額1000萬元，付款期限360天，受益人為河南昱青郡業(yè)貿(mào)易有限公司。5月9日，受益人河南昱青郡業(yè)在按照信用證要求完成發(fā)貨、交單后，向中信銀行申請辦理國內(nèi)信用證福費廷業(yè)務(wù)，希望能即期收到款項。由于受益人主營業(yè)務(wù)利潤不高，對福費廷價格要求苛刻，對銀行提出融資價格不能超過2.3%，基本上是當時市場上的最低價。

中信銀行鄭州分行在收到客戶業(yè)務(wù)申請后，感到時間緊、任務(wù)重，依靠傳統(tǒng)詢價和交易模式無法滿足客戶需求，只能通過目前最快捷的方式――區(qū)塊鏈福費廷系統(tǒng)實現(xiàn)。在確定買斷行之后，中信銀行鄭州分行第一時間通過該系統(tǒng)向買斷行定向發(fā)布資產(chǎn)，將國內(nèi)信用證基礎(chǔ)交易信息等傳遞給買斷行，并將掛單價格設(shè)定為2.25%，充分滿足客戶要求。

由于該系統(tǒng)信息傳遞較快，買斷行很快確認報價，無需再通過發(fā)報等方式確認債權(quán)轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)信息，買賣意向就此達成。隨后，中信銀行鄭州分行及時將業(yè)務(wù)背景材料掃描上傳至區(qū)塊鏈系統(tǒng)，共享給買斷行，雙方于當天通過系統(tǒng)達成交易，并為客戶辦理了放款――中信銀行鄭州分行高效快捷的服務(wù)贏得了客戶高度認可。

河南昱青郡業(yè)貿(mào)易有限公司財務(wù)負責人何靜表示：“區(qū)塊鏈福費廷業(yè)務(wù)效率高、成本低，將過去高昂的電報費都省下了，幫助外貿(mào)企業(yè)既節(jié)約了融資成本，又減少了融資風險。”

張琳介紹，通過區(qū)塊鏈福費廷交易平臺開展詢價、撮合等功能，可以提高同業(yè)價格透明度，切實降低社會融資成本，推動優(yōu)質(zhì)資金高效配置。

集中技術(shù)優(yōu)勢解決問題

與傳統(tǒng)福費廷業(yè)務(wù)相比，區(qū)塊鏈福費廷交易平臺到底解決了哪些問題？張?zhí)忑埥榻B，區(qū)塊鏈福費廷平臺采用“云+區(qū)塊鏈”業(yè)務(wù)模式，一方面可以降低系統(tǒng)開發(fā)成本，有效打造中小銀行參與的生態(tài)圈；另一方面，還可以整合各銀行技術(shù)與特長，推進銀行業(yè)貿(mào)易金融整體標準提升。

具體來看，該平臺主要具有4個優(yōu)點。一是標準化。區(qū)塊鏈福費廷平臺制訂了統(tǒng)一的銀行間區(qū)塊鏈福費廷業(yè)務(wù)標準和業(yè)務(wù)協(xié)議，簡化了業(yè)務(wù)協(xié)議的簽約，實現(xiàn)了福費廷交易電子化全流程。

二是提高交易效率。針對電話、郵件、微信等傳統(tǒng)信息發(fā)布渠道交易信息失真難題，平臺通過密鑰身份認證等方式確保資產(chǎn)信息真實、唯一、有效。

三是信息共享。針對交易過程中操作人員工作量繁復(fù)且信息安全要求高等難題，平臺數(shù)字化程度高，大大減少了操作人員的紙上作業(yè)量。

四是交易撮合。針對價格撮合與資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓脫節(jié)難題，平臺集合了資產(chǎn)發(fā)布、資金報價、達成交易、債權(quán)轉(zhuǎn)讓等一系列環(huán)節(jié)，實現(xiàn)了“一站式”服務(wù)。

從商業(yè)銀行的行業(yè)視角看，區(qū)塊鏈福費廷平臺可謂開創(chuàng)了場內(nèi)交易新格局。“這個新平臺就像是一個電子交易大廳，資產(chǎn)查詢、互相交易、快速撮合等均實現(xiàn)了平臺化管理，銀行無需像過去一樣私下打電話交易。在區(qū)塊鏈技術(shù)護航下，所有交易信息均真實、可靠、安全、透明。”

區(qū)塊鏈福費廷平臺為何如此優(yōu)勢顯著？中信銀行信息技術(shù)管理部金融產(chǎn)品IT創(chuàng)新實驗室處長姜鵬為大家答疑解惑――

首先，區(qū)塊鏈技術(shù)利用“聯(lián)盟鏈”組織架構(gòu)特點，契合銀行機構(gòu)間業(yè)務(wù)交互場景，通過聯(lián)盟鏈各參與主體對上鏈信息實施增信，實現(xiàn)了在成本效率最優(yōu)情況下，為交易背景真實性背書。

其次，傳統(tǒng)銀行內(nèi)業(yè)務(wù)涉及多銀行主體參與的業(yè)務(wù)場景時，在背景審查、信息交互、單據(jù)核驗上，由于數(shù)據(jù)外聯(lián)安全限制，導(dǎo)致交易效率受損，但分布式賬本的數(shù)據(jù)一致性可有效保證在沒有中心節(jié)點環(huán)境下，所有參與方能夠同步獲取交易信息，交易效率大大提高。

再次，利用區(qū)塊鏈技術(shù)不可篡改、可追溯特點，有效降低了電子信息被偽造篡改的風險，同時強加密特點更能保證只有交易參與方才能獲取授權(quán)范圍內(nèi)的具體信息，確保信息真實可靠，這將為銀行業(yè)搭建清潔的數(shù)據(jù)生態(tài)環(huán)境。

最后，共識機制和智能合約為銀行間交易多主體標準統(tǒng)一創(chuàng)造了極大可能。現(xiàn)實中，很多業(yè)務(wù)領(lǐng)域暫時缺乏中心化統(tǒng)管業(yè)務(wù)和技術(shù)體系，利用區(qū)塊鏈技術(shù)的共識機制和智能合約，可以一定程度上在參與方之間建立起一套服務(wù)業(yè)務(wù)標準化體系。