融資租賃，經營租賃和分期貸款之間有什么區(qū)別

熱心網(wǎng)友：首先說下融資租賃，典型的融資租賃是涉及三方關系的，內容包括了租賃和融資兩個方面。業(yè)務類型主要分為：直租和售后回租?！?，直租直租業(yè)務涉及三方當事人，出租人，承租人，出賣人。打個比方：你需要一臺洗衣機。有家商店正出售這種洗衣機，但你發(fā)現(xiàn)你不夠錢一次性去買那臺洗衣機。這時你看到我很有錢，于是你跟我簽融資租賃合同，讓我買下來那臺洗衣機，然后再租給你。你只需要分期給我租金，就可以一直使用那臺洗衣機了。當我們的租賃期滿之后，事先有約定好的話，一般你只要按這個用過的洗衣機的殘值給錢，就能得到這臺洗衣機的所有權。如果沒有約定，那這臺洗衣機就歸我。2，售后回租售后回租中，出賣人和承租人為同一人。繼續(xù)打比方：你需要錢花。你發(fā)現(xiàn)你擁有一臺很好的洗衣機。我仍然是那個很有錢的人。于是你把洗衣機賣給我，我給你一大筆錢，然后你和我簽融資租賃合同，我再把洗衣機租回給你。洗衣機你繼續(xù)留著用，但是要分期付租金給我（以上的賣和租并沒有先后順序，實物也并沒有實質轉移）。租賃期到了之后，洗衣機我再賣回給你或者我收過來?！∪谫Y租賃和經營租賃以及分期貸款的區(qū)別，我們先兩兩比較來看。1，融資租賃與經營租賃融資租賃是指實質上轉移了與資產所有權有關的全部風險和報酬的租賃。其所有權最終可能轉移，也可能不轉移。符合下列一項或數(shù)項標準的，應當認定為融資租賃：1）在租賃期屆滿時，租賃資產的所有權轉移給承租人。2）承租人有購買租賃資產的選擇權，所訂立的購買價款預計將遠低于行使選擇權時租賃資產的公允價值，因而在租賃開始日就可以合理確定承租人將會行使這種選擇權。3）即使資產的所有權不轉移，但租賃期占租賃資產使用壽命的大部分（大部分通常解釋為等于或大于75%）。4）承租人在租賃開始日的最低租賃付款額現(xiàn)值，幾乎相當于租賃開始日租賃資產公允價值；出租人在租賃開始日的最低租賃收款額現(xiàn)值，幾乎相當于租賃開始日租賃資產公允價值（幾乎相當于通常解釋為等于或大于90%）。5）租賃資產性質特殊，如果不作較大改造，只有承租人才能使用。　　 經營租賃是指除融資租賃以外的其他租賃。重要的區(qū)別：1）傳統(tǒng)租賃以承租人租賃使用物件的時間計算租金，而融資租賃以承租人占用融資成本的時間計算租金繼續(xù)打比方：如果是經營租賃，實質上我是將我擁有的一件物品（洗衣機）出租給你，可能在租之前我就擁有了這個洗衣機，只是不想用了就租給你用賺回點閑置成本；也可能是我一直就從事洗衣機租賃的業(yè)務，買了一堆洗衣機只為租出去賺錢……但不管怎樣，我實質就是想靠“租物品”來賺錢，而你實質是想要以租的方式取得你想要的資產。其中租金是根據(jù)你占用我這個洗衣機的時間來計算的。而融資租賃實質上是我“借錢”給你，其實要買什么你說了算，我只是幫你用這個錢買了一個洗衣機之后租給你用。你分期還我的租金實質上是占用了我給你融資的成本加利息，租金的計算是以你占有我資金（買洗衣機的錢）為基礎，根據(jù)我們所約定的利率和你所占用的時間為依據(jù)計算的。雖然最后都是我 “租”一臺洗衣機給你，但本質是不一樣的。融資租賃本質上是金融交易，是“融資”（目的）+“租賃”（手段）2）經營租賃中，出租人不僅要向承租人提供設備的使用權，還要向承租人提供設備的保養(yǎng)、保險、維修和其他專門性技術服務；融資租賃中的出租人不需要提供這個服務。還是打比方：經營租賃中，作為出租人的我，轉移了洗衣機的使用權給你，同時我還要承擔對洗衣機的保養(yǎng)、保險、維修等義務，哪天洗衣機壞了，我是有責任去維修的。但是融資租賃業(yè)務中，雖然洗衣機所有權是我的，但我是按著你的要求去買你要租的洗衣機，因此我對它的好壞不負有責任，也不需要承擔維修義務。我只要保證這個東西交到你手中，你占有使用權就可以了。2、融資租賃與分期付款最主要的區(qū)別：分期付款你是獲得了所有權的，但融資租賃的所有權還是在出租人手里，你獲得的只是使用權。再繼續(xù)打比方：分期付款是你跟商店商量好把洗衣機賣給你，你只要分期把錢給商店，這個洗衣機就歸你了。這時你不單擁有使用權，你還是擁有這個洗衣機的所有權的。但是融資租賃中，雖然我也是想賣洗衣機給你，也是希望你壓力不要那么大可以分期給我錢，但是我怕你拿走洗衣機以后卻不還我錢了啊。所以我就留住這個所有權，再“假裝”以租的名義給你用，等你把錢都還完了，再轉移所有權；一旦你還不起錢我還是這個洗衣機的所有者，可以把洗衣機要回來彌補損失。（這就是融資租賃產生的起因，保留所有權作為控制風險的手段）3、售后回租與抵押貸款融資性售后回租與抵押貸款非常類似，特別是從目的來看，都是為了獲得融資。售后回租業(yè)務轉移了所有權，抵押貸款僅僅是設置了抵押權打比方，又到洗衣機的例子：抵押貸款，你需要錢花，你手上有一臺叼炸天的洗衣機，于是你找到銀行，讓銀行借錢給你，作為擔保，你把洗衣機抵押給銀行，還不起債的時候，銀行有權利把你的洗衣機賣了抵債。此時洗衣機的所有權還是你的，你和銀行只是一個債務關系，銀行得到的只是洗衣機的抵押權。售后回租，見上文概念解釋，總之就是，你直接把洗衣機賣給了融資租賃公司獲得了資金，轉移了所有權?！　∫陨系乃斜容^，細究還有很多的不同點，我僅列舉幾條用以強化對概念的理解，其余的不同點請由大家自行查找。通過上述描述，可以看出融資租賃基本的特征是怎樣的了。多說兩句，雖然前面的例子一再提到融資租賃公司就是滿足你融資的資金提供方，其實融資租賃公司的資金一般都不是自有資金，而是會另外去找更多的融資渠道來支持這個業(yè)務。目前，我國融資租賃企業(yè)的資金絕大部分來源于銀行借款。由于該業(yè)務有實際價值的資產，又有穩(wěn)定的現(xiàn)金流（租金），未來再結合其他的業(yè)務其實可以打通多種融資渠道的，比如與銀行的通道業(yè)務結合、保理、信托、險資、資產證券化等等，當然這是后話　最后說說我國融資租賃公司的集中典型的類型：1、金融租賃企業(yè)：指經銀監(jiān)會批準，以經營融資租賃業(yè)務為主的非銀行金融機構。受銀監(jiān)會監(jiān)管，具體規(guī)定按照《金融租賃公司管理辦法》。此類企業(yè)多是銀行背景，股東資金優(yōu)勢明顯，數(shù)量不多，截至2015年底共49家，但是業(yè)務規(guī)模龐大，在租賃業(yè)務中占據(jù)近一半的市場份額。2、外資融資租賃公司：是指由外商投資的融資租賃公司。受商務部監(jiān)管，具體規(guī)定參照《外商投資租賃業(yè)管理辦法》。因融資渠道相對多元化，資金實力較為雄厚，業(yè)務能力較強，且企業(yè)的數(shù)量最多，數(shù)量占比超過90%。3、內資融資租賃公司：是指內資試點的融資租賃公司。受商務部監(jiān)管，具體規(guī)定參照《融資租賃企業(yè)監(jiān)督管理辦法》。按股東背景分，又可以分為三類：1、銀行系租賃公司。以國銀金融租賃、工銀金融租賃等為代表，其特點是對銀行的依賴性較強，業(yè)務項目來源于銀行內部推薦，客戶定位于國有大中型企業(yè)，業(yè)務集中于飛機、基礎設施等大資產、低收益的大型設備領域，業(yè)務類型以回租賃為主。2、廠商系租賃公司。以中聯(lián)重科(000157,股吧)、西門子、卡特彼勒租賃等為代表，其客戶絕大部分集中于設備廠商的自有客戶，租賃對象一般為廠商自身設備，以直租賃交易結構為主。實際上是股東從事租賃服務的一個負債、投資、營銷和資產管理的平臺。3、獨立第三方租賃公司。以遠東宏信、華融租賃為代表，他們?yōu)榭蛻籼峁┌ㄖ弊赓U、回租賃等在內的、量身定制的金融及財務解決方案，滿足客戶的多元化、差異化的服務需求。

熱心網(wǎng)友：融資租賃與分期付款的區(qū)別主要表現(xiàn)在以下幾個方面： 　?。?）分期付款是一種買賣交易，買者不僅獲得了所交易物品的使用權，而且獲得了物品的所有權。而融資租賃則是一種租賃行為，盡管承租人實際上承擔了由租賃物引起的成本與風險，但從法律上講，租賃物所有權名義上仍歸出租人所有。 　?。?）融資租賃和分期付款在會計處理上也有所不同。融資租賃中租賃物所有權屬出租人所有，因此，作為出租人資產納入其資產負債表中，并對租賃物攤提折舊，而承租人將租賃費用生產成本。而分期付款購買的物品歸買主所有，因而列入買方的資產負債表并由買方負責攤提折舊。 　?。?）上面兩條導致兩者在稅務待遇上也有區(qū)別。融資租賃中的出租人可將攤提的折舊從應計收入中扣除，而承租人則可將攤提的折舊費從應納稅收入中扣除，在分期付款交易中則是買方可將攤提的折舊費從應納稅收入中扣除，買者還能將所花費的利息成本從應納稅收入中扣除，此外，購買某些固定資產在某些西方國家還能享受投資免稅優(yōu)惠。 　?。?）在期限上，分期付款的付款期限往往低于交易物品的經濟壽命期限，而融資租賃的租賃期限則往往和租賃物品的經濟壽命相當。因此，同樣的物品采用融資租賃方式較采用分期付款方式所獲得的信貸期限要長。 　?。?）分期付款不是全額信貸，買方通常要即期支付貸款的—部分；而融資租賃則是一種全額信貸，它對租賃物價款的全部甚至運輸、保險、安裝等附加費用都提供資金融通。雖然融資租賃通常也要在租賃開始時支付一定的保證金，但這筆費用一般較分期付款交易所需的即期付款額要少得多（例如在進出口貿易中買方至少需現(xiàn)款支付15％的貸款）。因此，同樣一件物品，采用融資租賃方式提供的信貸總額一般比分期付款交易方式所能夠提供的要大。 　　（6）融資租賃與分期付款交易在付款時間上也有差別。后者一般在每期期末，通常在分期付款之前還有一寬限期，融資租賃一般沒有寬限期，租賃開始后就需支付租金，因此，租金支付通常在每期期韌。 　?。?）融資租賃期滿時租賃物通常留有殘值，承租人一般不能對租賃物任意處理，需辦理交換手續(xù)或購買等手續(xù)。而分期付款交易的買者在規(guī)定的分期付款后即擁有了所交易物品，可任意處理之。 　　融資租賃的對象一般是壽命較長、價值較高的物品，如機械設備等。