美國期貨 美黃豆11

期貨(Futures)與現(xiàn)貨完全不同，現(xiàn)貨是實(shí)實(shí)在在可以交易的貨(商品)，期貨主要不是貨，而是以某種大宗產(chǎn)品如棉花、大豆、石油等及金融資產(chǎn)如股票、債券等為標(biāo)的標(biāo)準(zhǔn)化可交易合約。因此，這個標(biāo)的物可以是某種商品(例如黃金、原油、農(nóng)產(chǎn)品)，也可以是金融工具。

中國的期貨在前合約與現(xiàn)合約的替換當(dāng)天，會有很大的跳空缺口？
答：因?yàn)閲鴥?nèi)合約時隔年銜接的。比如大豆0905交割后，接下來的K先行情是1105。而當(dāng)前1005合約上市之前的K線圖是和0805合約對應(yīng)的。

為什么在美國的期貨中就沒有？
答：因?yàn)槊绹蠖蛊谪洸皇歉裟赉暯拥摹?9年11月合約交割后，10年11月合約就上市了。所以不會有跳空。