涉及內(nèi)幕交易！一光伏企業(yè)資產(chǎn)評(píng)估師被罰

2024年4月8日，中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)浙江監(jiān)管局發(fā)布公告，對(duì)蘇州中來(lái)光伏新材（中來(lái)股份）的資產(chǎn)評(píng)估師韓帥烽進(jìn)行了行政處罰。韓帥烽因內(nèi)幕交易中來(lái)股份股票，被沒(méi)收違法所得179,065.25元，并處以60萬(wàn)元罰款。

公告稱(chēng)：2022年7月9日至2022年11月11日，浙江浙能電力（以下簡(jiǎn)稱(chēng)浙能電力）與中來(lái)股份進(jìn)行了控制權(quán)變更的相關(guān)合作事宜。在此期間，韓帥烽作為浙能電力受讓中來(lái)股份部分股權(quán)并取得控制權(quán)事項(xiàng)的簽字資產(chǎn)評(píng)估師，知悉了內(nèi)幕信息。然而，韓帥烽在內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，通過(guò)實(shí)際控制的兩個(gè)證券賬戶(hù)，合計(jì)買(mǎi)入“中來(lái)股份”股票104,800股，買(mǎi)入金額1,709,465元。截至2023年2月9日，前述股票全部賣(mài)出，獲利合計(jì)179,065.25元。

韓帥烽的行為違反了《中華人民共和國(guó)證券法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《證券法》）的有關(guān)規(guī)定，構(gòu)成內(nèi)幕交易行為。根據(jù)《證券法》第一百九十一條第一款的規(guī)定，中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)浙江監(jiān)管局決定對(duì)韓帥烽進(jìn)行處罰，沒(méi)收其違法所得，并處以罰款。

韓帥烽需在收到處罰決定書(shū)之日起15日內(nèi)，將罰沒(méi)款匯交中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)開(kāi)戶(hù)銀行，并將注有當(dāng)事人名稱(chēng)的付款憑證復(fù)印件送監(jiān)管局備案。復(fù)議和訴訟期間，上述決定不停止執(zhí)行。

行政處罰決定書(shū)[2024]9號(hào)（韓帥烽）

當(dāng)事人：韓帥烽，男，1984年8月出生，住址：杭州市西湖區(qū)。

依據(jù)《中華人民共和國(guó)證券法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《證券法》）的有關(guān)規(guī)定，我局對(duì)韓帥烽內(nèi)幕交易蘇州中來(lái)光伏新材股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)中來(lái)股份）股票的行為進(jìn)行了立案調(diào)查、審理，并依法向當(dāng)事人告知了作出行政處罰的事實(shí)、理由、依據(jù)及當(dāng)事人依法享有的權(quán)利。當(dāng)事人韓帥烽提出了陳述申辯意見(jiàn)，未要求舉行聽(tīng)證會(huì)。本案現(xiàn)已調(diào)查、審理終結(jié)。

經(jīng)查明，當(dāng)事人存在以下違法事實(shí)：

一、內(nèi)幕信息的形成和公開(kāi)過(guò)程

2022年7月9日，浙江浙能電力股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)浙能電力）總經(jīng)理曹某、董事會(huì)秘書(shū)魏某，中來(lái)股份原實(shí)際控制人、時(shí)任董事長(zhǎng)林某偉及時(shí)任董事張某政，雙方初步接洽中來(lái)股份控制權(quán)變更相關(guān)合作事宜。2022年7月11日，曹某、魏某向浙能電力董事長(zhǎng)虞某平匯報(bào)。

2022年7月27日，魏某與韓帥烽聯(lián)系，告訴韓帥烽浙能電力要收一個(gè)上市公司，計(jì)劃將資產(chǎn)評(píng)估事項(xiàng)委托給韓帥烽所任職的某評(píng)估機(jī)構(gòu)，并讓韓帥烽向其上級(jí)匯報(bào)。獲知韓帥烽已與其上級(jí)溝通后，2022年7月30日，魏某將保密協(xié)議、個(gè)人保密承諾函通過(guò)微信發(fā)送給韓帥烽。

2022年8月1日下午，在某會(huì)計(jì)師事務(wù)所位于杭州市西湖區(qū)學(xué)院路77號(hào)的辦公場(chǎng)所，魏某、韓帥烽及其同事，與兩名會(huì)計(jì)師會(huì)面，多方就浙能電力受讓中來(lái)股份部分股權(quán)相關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行了溝通，在場(chǎng)人員均已知悉浙能電力將與中來(lái)股份合作。

2022年8月2日上午，魏某通過(guò)微信將一份中來(lái)股份的盡調(diào)報(bào)告發(fā)給韓帥烽。

后經(jīng)過(guò)多輪商議、謀劃及盡職調(diào)查等工作。2022年11月8日，林某偉、張某政向深圳證券交易所出具說(shuō)明，中來(lái)股份向深圳證券交易所申請(qǐng)股票自2022年11月9日開(kāi)市起停牌。2022年11月9日，中來(lái)股份公告《關(guān)于籌劃控制權(quán)變更暨停牌的公告》。

2022年11月10日，浙能電力召開(kāi)董事會(huì)會(huì)議，審議同意浙能電力協(xié)議受讓并取得中來(lái)股份控制權(quán)方案，同意浙能電力與中來(lái)股份大股東林某偉、張某政簽署《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。

2022年11月11日，中來(lái)股份公告《關(guān)于控股股東、實(shí)際控制人簽署〈股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議〉、〈表決權(quán)委托協(xié)議〉暨公司控股股東、實(shí)際控制人擬發(fā)生變更的提示性公告》，浙能電力公告《關(guān)于受讓蘇州中來(lái)光伏新材股份有限公司部分股權(quán)并取得控制權(quán)的公告》，均披露浙能電力擬受讓張某政持有的中來(lái)股份9.7%的股份，同時(shí)擬取得林某偉持有中來(lái)股份10%股份對(duì)應(yīng)的表決權(quán)，本次交易完成后，浙能電力將持有中來(lái)股份9.7%的股份及19.7%的表決權(quán)，成為中來(lái)股份的控制方。

對(duì)于中來(lái)股份，前述事項(xiàng)屬于《證券法》第八十條第二款第八項(xiàng)規(guī)定的“持有公司百分之五以上股份的股東或者實(shí)際控制人持有股份或者控制公司的情況發(fā)生較大變化”。該信息公開(kāi)前屬于《證券法》第五十二條第二款規(guī)定的內(nèi)幕信息。內(nèi)幕信息敏感期為2022年7月9日至2022年11月11日。韓帥烽為浙能電力受讓中來(lái)股份部分股權(quán)并取得控制權(quán)事項(xiàng)的簽字資產(chǎn)評(píng)估師，屬于法定內(nèi)幕信息知情人，其知悉時(shí)間不晚于2022年8月1日。

二、韓帥烽內(nèi)幕交易“中來(lái)股份”股票

（一）韓帥烽實(shí)際控制“錢(qián)某軍”財(cái)通證券賬戶(hù)及“王某花”海通證券賬戶(hù)

“錢(qián)某軍”財(cái)通證券賬戶(hù)于2020年3月18日在財(cái)通證券股份有限公司杭州金城路證券營(yíng)業(yè)部開(kāi)立，資金賬號(hào)25039861?！巴跄郴ā焙ＭㄗC券賬戶(hù)于2015年4月7日在海通證券股份有限公司杭州濱江阡陌路證券營(yíng)業(yè)部開(kāi)立，資金賬號(hào)4610002419。

本案所涉“錢(qián)某軍”財(cái)通證券賬戶(hù)及“王某花”海通證券賬戶(hù)買(mǎi)賣(mài)中來(lái)股份股票，均由韓帥烽實(shí)際控制。資金方面，“錢(qián)某軍”財(cái)通證券賬戶(hù)資金起源于韓帥烽的夫妻共同財(cái)產(chǎn)，由韓帥烽操作銀證轉(zhuǎn)入；“王某花”海通證券賬戶(hù)參與案涉交易的資金來(lái)源于賬戶(hù)內(nèi)固有資金及韓帥烽妻子應(yīng)其要求而操作轉(zhuǎn)入的夫妻共同財(cái)產(chǎn)。該兩賬戶(hù)交易的收益或虧損均由韓帥烽夫婦承擔(dān)，錢(qián)某軍、王某花不參與。交易決策及操作方面，案涉交易的決策由韓帥烽作出，由韓帥烽分別在“錢(qián)某軍”財(cái)通證券賬戶(hù)和“王某花”海通證券賬戶(hù)操作交易。

（二）韓帥烽交易“中來(lái)股份”

內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，韓帥烽控制“錢(qián)某軍”財(cái)通證券賬戶(hù)及“王某花”海通證券賬戶(hù)合計(jì)買(mǎi)入“中來(lái)股份”股票104,800股，買(mǎi)入金額1,709,465元。其中，首筆買(mǎi)入時(shí)間為2022年8月2日，最后一筆買(mǎi)入時(shí)間為2022年10月28日。截至2023年2月9日，前述股票全部賣(mài)出。經(jīng)測(cè)算，獲利合計(jì)179,065.25元。

韓帥烽在本案調(diào)查期間作出的解釋、說(shuō)明均無(wú)法作為阻卻其內(nèi)幕交易的抗辯事由。

以上事實(shí)，有詢(xún)問(wèn)筆錄、相關(guān)公司公告及情況說(shuō)明材料、證券賬戶(hù)交易記錄、銀行資金流水等證據(jù)證明，足以認(rèn)定。

內(nèi)幕信息敏感期內(nèi)，內(nèi)幕信息知情人韓帥烽控制使用“錢(qián)某軍”財(cái)通證券賬戶(hù)及“王某花”海通證券賬戶(hù)交易中來(lái)股份股票，其行為違反了《證券法》第五十條和第五十三條第一款的規(guī)定，構(gòu)成《證券法》第一百九十一條第一款所述內(nèi)幕交易行為。

應(yīng)當(dāng)事人韓帥烽陳述申辯申請(qǐng)，我局對(duì)本案部分信息進(jìn)行了隱名處理。

根據(jù)當(dāng)事人違法行為的事實(shí)、性質(zhì)、情節(jié)與社會(huì)危害程度，依據(jù)《證券法》第一百九十一條第一款的規(guī)定，我局決定：沒(méi)收韓帥烽違法所得179,065.25元，并處以60萬(wàn)元罰款。

上述當(dāng)事人應(yīng)自收到本處罰決定書(shū)之日起15日內(nèi)，將罰沒(méi)款匯交中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)開(kāi)戶(hù)銀行：中信銀行北京分行營(yíng)業(yè)部，賬號(hào)：7111010189800000162，由該行直接上繳國(guó)庫(kù)，并將注有當(dāng)事人名稱(chēng)的付款憑證復(fù)印件送我局備案。當(dāng)事人如果對(duì)本處罰決定不服，可在收到本處罰決定書(shū)之日起60日內(nèi)向中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)申請(qǐng)行政復(fù)議，也可在收到本處罰決定書(shū)之日起6個(gè)月內(nèi)直接向有管轄權(quán)的人民法院提起行政訴訟。復(fù)議和訴訟期間，上述決定不停止執(zhí)行。

中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)浙江監(jiān)管局

2024年4月2日