凱聯(lián)資本產(chǎn)業(yè)研究院7月新能源車月報(bào):7月延續(xù)復(fù)蘇，車市淡季不淡

7月乘用車整體延續(xù)自6月以來的強(qiáng)勢(shì)復(fù)蘇，淡季表現(xiàn)不淡。新能源滲透率繼續(xù)保持在25%以上，比亞迪近16萬月銷量總榜排名第一

目錄

《2022年7月新能源車追蹤分析月度報(bào)告》

1、2022年7月國內(nèi)乘用車市場整體情況

1.17月繼續(xù)延續(xù)6月以來的復(fù)蘇，消化3-5月積壓需求

1.27月頭部車企同比普增，比亞迪重奪銷售榜第一

1.31-6月全球新能源汽車銷售數(shù)據(jù)出爐，比亞迪第一

1.47月有6款新能源車型進(jìn)入Top 25，較6月減少1款

1.57月插電混動(dòng)車型占新能源車比重提升至25.5%

2、2022年7月新能源乘用車市場中廠商及車型表現(xiàn)

2.1 7月新能源銷量比亞迪占比繼續(xù)提升至32.7%，吉利、大眾開始發(fā)力

2.2 7月新能源車型環(huán)比增減參半，10款銷量破萬

2.3 7月10-15萬價(jià)格帶集中度最高，30萬以上受特斯拉影響大

3、自主品牌新能源汽車銷量比較

3.1造車新 勢(shì)力，7月銷量冠軍是哪吒

3.2自主汽車品牌在新能源領(lǐng)域進(jìn)展積極

研究背景

隨著全球新能源產(chǎn)業(yè)高速發(fā)展和技術(shù)成熟，2021年內(nèi)中國新能源乘用車單月銷售滲透率突破20%，乘用車電動(dòng)化趨勢(shì)正在逐漸明朗。

凱聯(lián)資本為及時(shí)、快速、有效追蹤乘用車電動(dòng)化節(jié)奏，并理解車企在車型、價(jià)格、功能上布局和選擇，將在中汽協(xié)、乘聯(lián)會(huì)等官方權(quán)威數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上，結(jié)合易車APP車型銷量、價(jià)格、功能(智能化)數(shù)據(jù)收集，以月度時(shí)間維度推出新能源乘用車持續(xù)跟蹤報(bào)告。

1、2022年7月國內(nèi)乘用車市場整體情況

1.17月繼續(xù)延續(xù)6月以來的復(fù)蘇，消化3-5月積壓需求

2022年7月國內(nèi)乘用車零售達(dá)181.8萬輛，同比增長20.4%，是過去10年同期的第二高增速，延續(xù)了自今年6月以來的強(qiáng)勁復(fù)蘇勢(shì)頭。

7月新能源乘用車零售達(dá)48.6萬輛，較6月份歷史最高的53.2萬輛有所下降，但仍是歷史第二高水平，同比增長118.9%，環(huán)比下降8.5%，當(dāng)月新能源零售滲透率達(dá)到26.7%。

乘聯(lián)會(huì)出于對(duì)6-7月車市整體復(fù)蘇超預(yù)期，以及1-7月新能源車市銷售表現(xiàn)的超預(yù)期(1-7月新能源批發(fā)數(shù)據(jù)已經(jīng)達(dá)到了303萬輛)，乘聯(lián)會(huì)于8月修改了年初對(duì)2022年全年國內(nèi)新能源車550萬輛的銷量預(yù)測(cè)，認(rèn)為在本年度接下來的5個(gè)月內(nèi)新能源車月均產(chǎn)銷有望60萬輛/月，全年有望實(shí)現(xiàn)600萬輛新能源銷售目標(biāo)。

7月乘用車生產(chǎn)215.8萬輛，同比增長41.6%，環(huán)比下降2.2%，產(chǎn)業(yè)鏈保供措施見效。尤其是長三角地區(qū)的國產(chǎn)零部件體系供應(yīng)商逐步恢復(fù)基本供貨，促進(jìn)全國7月的生產(chǎn)迅速恢復(fù)。

汽車刺激政策進(jìn)行到第二月，燃油車零售銷量達(dá)133.2萬輛，同比增速3.6%;新能源車零售同比增速達(dá)到118.9%。

自5月底推出燃油車購置稅減免的刺激政策以來，市場普遍擔(dān)憂燃油車和新能源車之間會(huì)有此消彼長的關(guān)系，但從6-7月數(shù)據(jù)來看，燃油車的強(qiáng)勢(shì)復(fù)蘇并沒有對(duì)新能源車構(gòu)成沖擊，中央及各地方出臺(tái)的鼓勵(lì)汽車消費(fèi)政策同時(shí)推動(dòng)了對(duì)燃油車和新能源車的消費(fèi)火熱。

1.27月頭部車企同比普增，比亞迪重奪銷售榜第一

7月乘用車強(qiáng)勢(shì)復(fù)蘇的大背景下，頭部車企普遍錄得同比正增長，僅上汽通用一家同比增速為負(fù)。

比亞迪7月同比增速172.6%遙遙領(lǐng)先于其他車企，從一汽大眾手中重新奪回銷售榜第一的位置，占全市場份額也達(dá)到8.7%。

一汽大眾、長安汽車、廣汽豐田等憑借著燃油車市場的復(fù)蘇取得不錯(cuò)的同比增速。吉利汽車、奇瑞汽車等則更多依靠燃油車和新能源車的同步發(fā)力取得較高的同比增速。

1.31-6月全球新能源汽車銷售數(shù)據(jù)出爐，比亞迪第一

從上半年全球新能源汽車統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)來看，比亞迪以64.1萬輛，15.4%的市場占比領(lǐng)先于特斯拉位居第一，9家中國企業(yè)進(jìn)入到全球前20的行列。

1.4 7月有6款新能源車型進(jìn)入Top 25，較6月減少1款

7月份有6款新能源車型進(jìn)入到乘用車銷量Top25榜單中，較6月減少1款。6款新能源車型中5款由比亞迪貢獻(xiàn)，1款由五菱貢獻(xiàn)。

比亞迪旗下的5款車型，宋PLUS、秦PLUS、漢、海豚、元PLUS交付均創(chuàng)下歷史新高，其中宋PLUS和秦PLUS破3萬輛，漢和海豚破2萬輛，元PLUS接近2萬輛，充分體驗(yàn)了比亞迪正在經(jīng)歷的產(chǎn)能爆發(fā)性釋放。

特斯拉受制于其海外出口交付的壓力，本月在國內(nèi)僅交付8000余輛Model Y和800余輛Model 3，這是導(dǎo)致新能源車型進(jìn)入Top 25減少的重要原因。

1.5 7月插電混動(dòng)車型占新能源車比重提升至25.5%

7月新能源車的銷售結(jié)構(gòu)中，插混12.4萬輛環(huán)比增長1.6萬輛，純電動(dòng)36.2萬輛環(huán)比減少6.2萬輛。

目前具備插混技術(shù)能力的重點(diǎn)車企中，比亞迪插混車型已基本實(shí)現(xiàn)滿產(chǎn)滿銷，長城咖啡系列和吉利領(lǐng)克系列的插電混動(dòng)車型還存在較大提升空間。增程式方案上，問界M7和理想L9的面世也在提升增程方案的整體競爭力。

2、2022年7月新能源乘用車市場中廠商及車型表現(xiàn)

2.17月新能源銷量比亞迪占比繼續(xù)提升至32.7%，吉利、大眾開始發(fā)力

7月比亞迪共計(jì)交付15.89萬輛新能源車，同比增速高達(dá)247.2%，占新能源市場份額進(jìn)一步提升至32.7%，新能源霸主地位當(dāng)之無愧。

吉利汽車憑借著C端和B端銷售的同步發(fā)力，7月新能源車銷量首次突破了3萬輛，同比增速高達(dá)337.1%，幾何和極氪的純電動(dòng)系列、帝豪和領(lǐng)克的混動(dòng)系列車型表現(xiàn)都不錯(cuò)。

廣汽埃安和奇瑞的月銷也突破了2萬輛，同比增速亮眼，市場份額上也突破了5%。

大眾電動(dòng)化戰(zhàn)略的產(chǎn)品——ID系列在7月開始出現(xiàn)增長勢(shì)頭，上汽大眾的ID系列車型銷量達(dá)1萬輛，一汽大眾的ID系列車型銷量達(dá)近9000輛，7月在華銷售合計(jì)約1.9萬輛，主流合資車企在新能源領(lǐng)域終于開始有所表現(xiàn)。

7月有13家車企實(shí)現(xiàn)了新能源月銷破萬，較6月減少了3家。從7月新能源核心品牌及其主力車型價(jià)格、銷量分布來看：

在價(jià)格區(qū)間上，蔚來、理想、小鵬、大眾ID系列面對(duì)特斯拉的直接競爭，采取差異化的競爭策略;五大造車新勢(shì)力本月銷量均破萬，在后文重點(diǎn)討論。

比亞迪繼6月銷量破13萬之后，7月破15萬，繼續(xù)保持在15-25萬黃金價(jià)格帶的領(lǐng)先地位，同時(shí)鞏固在10-15萬價(jià)格帶的優(yōu)勢(shì);

吉利正在形成10-20萬、30-40萬兩個(gè)價(jià)格區(qū)間的產(chǎn)品矩陣，其6月發(fā)行的兩款新車帝豪L 雷神Hi-X和幾何E在8-12萬價(jià)格區(qū)間內(nèi)取得不錯(cuò)的成績，高端線的極氪001和領(lǐng)克09 PHEV表現(xiàn)也較穩(wěn)定。

廣汽埃安本月表現(xiàn)符合預(yù)期，AION Y正在逐漸超越AION S成為埃安主力車型。對(duì)比AION Y和小鵬G3近期的表現(xiàn)，AION Y銷量遠(yuǎn)好于小鵬G3，其產(chǎn)品和定價(jià)的成功帶動(dòng)銷量的提升。

五菱、奇瑞、長安在8萬以下微型電動(dòng)車競爭激烈，長安的奔奔E-Star和Lumin，奇瑞的QQ冰淇淋和小螞蟻對(duì)五菱宏光MINIEV造成分流影響。

2.2 7月新能源車型環(huán)比增減參半，10款銷量破萬

7月共計(jì)有10款車型月銷破萬，較6月減少1款，車型環(huán)比增速來看增長和減少參半。

海豚、唐、帝豪L 雷神Hi-X、零跑C11、秦PLUS等車型環(huán)比增幅靠前，其中海豚、唐及秦PLUS受益于比亞迪的產(chǎn)能釋放，帝豪L 雷神Hi-X是新車發(fā)售后的銷量上升。

Model Y、AION S、小鵬P7、歐拉好貓、理想ONE、哪吒V等車型環(huán)比降幅靠前，除Model Y為特斯拉交付節(jié)奏影響外，其余車型均為市場競爭原因?qū)е碌匿N量下滑。

2.3 7月10-15萬價(jià)格帶集中度最高，30萬以上受特斯拉影響大

從車型銷量的價(jià)格分布來看，10-15萬價(jià)格區(qū)間的集中度最高，CR10達(dá)到95.73%;0-10萬價(jià)格區(qū)間其次，CR10達(dá)到84.22%。15-20萬價(jià)格區(qū)間內(nèi)不僅車型數(shù)量多(44款)，CR10也僅77.26%，該價(jià)格帶目前競爭最為激烈。

30萬以上價(jià)格區(qū)間受特斯拉的影響過大，以至于特斯拉6月國內(nèi)的集中交付使得該價(jià)格帶銷量最高，特斯拉7月國內(nèi)交付有限導(dǎo)致該價(jià)格帶銷量為各價(jià)格帶最低。在特斯拉缺席的情況下，理想ONE、極氪001、蔚來ES6、寶馬iX3和蔚來ET7是該價(jià)格帶的主力軍。

3、自主品牌新能源汽車銷量比較

3.1造車新勢(shì)力，7月銷量冠軍是哪吒

7月造車新勢(shì)力均破萬，哪吒汽車以微弱的優(yōu)勢(shì)占據(jù)第一名，同時(shí)7月31日也是哪吒S正式上市的日子，相比于哪吒過去以低端車型走量的發(fā)展模式，哪吒S作為一款中等價(jià)位的B級(jí)車對(duì)于其能否擺脫低端走量的市場定位至關(guān)重要。

零跑汽車位居第二，靠低端走量突圍的兩家新勢(shì)力在銷量上已經(jīng)可以做到領(lǐng)先于蔚小理，也都處于發(fā)布中端車型向上拓展的關(guān)鍵時(shí)間節(jié)點(diǎn)，零跑C01作為即將8月即將上市的關(guān)鍵車型，也起到幫助零跑逐漸站穩(wěn)中端市場的作用。值得一提的是，零跑T03在8月初選擇提高產(chǎn)品價(jià)格，體現(xiàn)了其對(duì)自己低端車型價(jià)格優(yōu)勢(shì)的自信。

盡管小鵬汽車在7月份采用了全系降價(jià)優(yōu)惠的方式來保持訂單和銷售穩(wěn)定，但其7月環(huán)比降幅仍舊達(dá)到了-24.7%，在5家中為降幅最大。

7月是理想汽車最后一個(gè)單車型交付月，自8月開始理想L9的交付將開啟理想雙車型時(shí)代，目前理想L9的確認(rèn)訂購單已經(jīng)超過3萬輛，在近幾個(gè)月內(nèi)理想的重心應(yīng)該都在L9的產(chǎn)能和交付爬坡上。

蔚來近半年來的交付一直徘徊在6000-10000輛之間，高端電動(dòng)車的定位決定了其銷量提升的難度。ET7作為NT2.0新平臺(tái)接棒老平臺(tái)的車型，近2500輛的銷售成果證明了階段性成功，接下來ES7和ET5的向下延伸有助于蔚來突破銷量。

3.2其他自主品牌在新能源領(lǐng)域進(jìn)展積極

7月，自主品牌中的新能源車滲透率51.7%，而主流合資品牌中的新能源車滲透率僅有4.9%。除新勢(shì)力外，其他的自主品牌車企也在積極地拓展新能源市場，7月取得的積極成果相比于上半年更進(jìn)一步。

7月進(jìn)步較大的主要是吉利、廣汽乘用車和上汽乘用車。吉利在純電和插混兩條路線的同時(shí)發(fā)力，使得其新能源銷量占比從今年上半年的19.4%提升到28.1%。廣汽乘用車在埃安的帶領(lǐng)下，新能源銷量占比從上半年39.6%提升至47.3%。上汽乘用車在榮威、飛凡、智己等新能源車型的帶動(dòng)下，新能源銷量占比從上半年17.6%提升至30.6%。

7月有退步的僅長城一家，隨著歐拉系列黑貓、白貓的停止交付，新車型芭蕾貓銷量無法補(bǔ)足失去的銷量，新能源銷量占比從上半年16.2%下降到7月的13.5%。

以上內(nèi)容是凱聯(lián)產(chǎn)業(yè)研究院對(duì)新能源汽車領(lǐng)域的研究嘗試，我們將長期持續(xù)關(guān)注新能源汽車及其相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展，擴(kuò)展、更新、迭代分析角度與范圍，后續(xù)還將發(fā)布關(guān)鍵零部件與動(dòng)力電池等月度報(bào)告，也期待和產(chǎn)業(yè)界、研究界、投資界同仁探討。

凱聯(lián)資本長期關(guān)注于中國汽車工業(yè)崛起，以及汽車電動(dòng)化、智能化進(jìn)程，已投項(xiàng)目有汽車產(chǎn)業(yè)鏈中阿爾特、經(jīng)緯恒潤、澤景電子、中車新能源、中交新路等優(yōu)秀公司。