碳酸鋰“向上飆” 新能源車“往哪走”？

鋰鹽價(jià)格“猛于虎”，如果得不到有效遏制，今年新能源汽車銷量增長(zhǎng)目標(biāo)預(yù)計(jì)會(huì)有不小挑戰(zhàn)。

此前，國(guó)內(nèi)多家機(jī)構(gòu)預(yù)測(cè)，2022年中國(guó)新能源汽車銷量有望突破550萬輛，甚至達(dá)到600萬輛，滲透率可以達(dá)到20%以上。

然而，漲價(jià)兇猛的碳酸鋰，似乎已經(jīng)成為這一目標(biāo)路上的“攔路虎”。

2月中旬，歐拉品牌向終端下發(fā)黑貓、白貓停止接單的通知。歐拉品牌CEO董玉東坦言，在2022年補(bǔ)貼退坡、原材料漲價(jià)之后，“如今的黑貓每賣出一輛就要承受一萬多元的虧損。”據(jù)悉，歐拉黑貓、白貓兩款產(chǎn)品定位為A00級(jí)純電動(dòng)汽車，2021年累計(jì)銷量超過8.8萬輛，占?xì)W拉品牌總銷量超過65%。

與歐拉黑貓、白貓同屬A00級(jí)純電動(dòng)汽車的長(zhǎng)安奔奔E-Star，在去年11月就傳出了停止接單的消息，業(yè)內(nèi)人士猜測(cè)也是受原材料漲價(jià)影響所致。

最新數(shù)據(jù)顯示，3月4日，電池級(jí)碳酸鋰漲5500元/噸，均價(jià)報(bào)50萬元/噸。值得注意的是，該產(chǎn)品2021年年初的價(jià)格僅為5萬元/噸附近，現(xiàn)如今漲幅已經(jīng)超過了900%。

以1 KWh鋰電池需要0.6 - 0.8 kg 碳酸鋰來算，如果從 2021 年 1 月碳酸鋰 5 萬元/噸的價(jià)格跟現(xiàn)如今50萬元/噸的價(jià)格對(duì)比，A00級(jí)車30度電池包，電池成本上漲8100元左右，這還僅僅只是碳酸鋰一種原材料的價(jià)格上漲所帶來的成本增幅。

而目前A00和A0級(jí)車的售價(jià)在3-10萬元左右，成本敏感性比較高，電池在其中的成本占比最大。而如果碳酸鋰價(jià)格持續(xù)保持這一高位，甚至還要繼續(xù)上揚(yáng)，那么隨著價(jià)格傳導(dǎo)，預(yù)計(jì)會(huì)有更多A0級(jí)及以下車型步歐拉后塵。

據(jù)了解，2021年我國(guó)新能源乘用車產(chǎn)量達(dá)到331萬輛，其中宏光mini、奇瑞eQ、奔奔、歐拉黑貓、零跑T03等A00級(jí)車產(chǎn)量就達(dá)到63萬輛，A0級(jí)車產(chǎn)量37萬輛，兩者在新能源乘用車中的占比達(dá)到30.3%。

另外，因原材料價(jià)格上漲，供給端也發(fā)生了變化。近日市場(chǎng)有消息稱，因?yàn)樯嫌翁妓徜嚨炔牧蟽r(jià)格的瘋狂上漲，部分電池企業(yè)已經(jīng)開始調(diào)整微型車電池訂單，“盡可能多地生產(chǎn)一些高盈利配置車型的電池訂單，來疏導(dǎo)成本上的壓力。”

如果A0級(jí)及以下車型產(chǎn)量受電池成本上升影響被迫削減，或直接漲價(jià)，預(yù)計(jì)今年新能源汽車整體銷量增幅或受影響。

事實(shí)上，不僅A00級(jí)A0級(jí)市場(chǎng)，A級(jí)市場(chǎng)仍然是價(jià)格非常敏感的新能源汽車市場(chǎng)，電池材料漲價(jià)對(duì)相關(guān)市場(chǎng)的影響都非常明顯。

對(duì)于A級(jí)及以上車型市場(chǎng)，面對(duì)上游快速上漲的原材料價(jià)格，也已經(jīng)向消費(fèi)者傳導(dǎo)壓力。

同樣，在中端車市場(chǎng)，按照一輛車電池包60kWh來測(cè)算，因?yàn)樘妓徜嚌q價(jià)影響，自去年年初以來，成本上浮在16000元左右。

據(jù)行業(yè)機(jī)構(gòu)統(tǒng)計(jì)，截至3月初，已有至少16家新能源車企宣布調(diào)價(jià)，涉及車型至少36款，涵蓋10萬元至30萬元主流購(gòu)車區(qū)間。包括特斯拉、比亞迪、小鵬等此前發(fā)布的漲價(jià)公告，新車上漲幅度從千元到萬元不等。

對(duì)于中高端車型來說，動(dòng)力電池在其成本構(gòu)成中相對(duì)微型車要低一些，其對(duì)這部分漲價(jià)的消化能力要強(qiáng)一些，同時(shí)消費(fèi)者接受度也會(huì)相對(duì)高一些。動(dòng)力電池應(yīng)用分會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2021年中國(guó)市場(chǎng)新能源乘用車A級(jí)和B級(jí)車產(chǎn)量占比約為57.1%，預(yù)計(jì)今年,A級(jí)~B級(jí)車型整體產(chǎn)量占比還會(huì)持續(xù)擴(kuò)大。

值得注意的是，當(dāng)前碳酸鋰價(jià)格并未有企穩(wěn)的態(tài)勢(shì)且似乎還在加速上揚(yáng)。年初，電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格從30萬元/噸漲至40萬元/噸用了一個(gè)月時(shí)間，而后來從40萬元/噸漲至50萬元/噸僅用了20天左右。

從多家車企的動(dòng)作來看，過高的價(jià)格無疑會(huì)抑制部分需求，且讓整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈的利潤(rùn)分配產(chǎn)生巨大不公，部分環(huán)節(jié)已經(jīng)虧本生產(chǎn)，中下游產(chǎn)業(yè)鏈上已經(jīng)出現(xiàn)明顯抵觸情緒。

近期，市場(chǎng)上有消息傳言，寧德時(shí)代及部分磷酸鐵鋰廠商下調(diào)近期排產(chǎn)計(jì)劃，希望通過減產(chǎn)來抵制漲價(jià)。不過，寧德時(shí)代否認(rèn)了這一消息。

但是這種消息傳出預(yù)計(jì)也并非空穴來風(fēng)。寧德時(shí)代手握眾多優(yōu)質(zhì)車企訂單，是全球動(dòng)力電池龍頭，在采購(gòu)規(guī)模和成本上擁有比較明顯的優(yōu)勢(shì)，同時(shí)其在上游材料的布局較早較為完善，產(chǎn)線良率也處于領(lǐng)先水平，這些都讓其相較于二三線電池企業(yè)更具成本競(jìng)爭(zhēng)力。

對(duì)于二三線電池企業(yè)來說，碳酸鋰價(jià)格的飆漲無疑是重大打擊，一方面想要與寧德時(shí)代等頭部企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)客戶，在價(jià)格上不能輸;另一方面為了保交付，產(chǎn)能上也要緊跟上，即便虧本拿貨，保證生產(chǎn)也是不得已的選擇。

仔細(xì)研究這輪漲價(jià)，其背后因素也非常值得警惕。一方面是由電動(dòng)汽車、儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)快速爆發(fā)，動(dòng)力、儲(chǔ)能電池快速擴(kuò)張帶動(dòng)碳酸鋰等材料需求井噴引起的價(jià)格上漲;另一方面資本炒作、中間商囤貨居奇也是重要推手。

2021年7月，鋰精礦供應(yīng)商Pilbara，在其拍賣平臺(tái)上公開拍賣少量鋰輝石精礦，拍賣價(jià)格1250美元/噸，遠(yuǎn)超同期市價(jià)735美元/噸。同年9月PLS進(jìn)行第二次拍賣，更是拍出了2240美元/噸的天價(jià)(同期市價(jià)1000美元/噸)。這也大幅提高了市場(chǎng)對(duì)鋰鹽價(jià)格的預(yù)期，碳酸鋰價(jià)格加速上漲。

業(yè)內(nèi)人士表示，“碳酸鋰實(shí)際上是緊而不缺，價(jià)格高漲是人為搶購(gòu)引起的，其中有部分廠商提前備貨，也存在經(jīng)銷商囤積居奇。”

新能源汽車供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)和不合理漲價(jià)已經(jīng)引起政府注意。近日，國(guó)家工信部副部長(zhǎng)辛國(guó)斌在國(guó)新辦發(fā)布會(huì)上表示，今年將適度加快國(guó)內(nèi)鋰、鎳等資源的開發(fā)力度，打擊囤積居奇、哄抬物價(jià)等不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)行為。

無疑，對(duì)于“瘋狂”的碳酸鋰及早重視，打擊非法囤貨和炒作，讓其價(jià)格回歸合理，將真正有利于產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展。否則，快速傳導(dǎo)的電池價(jià)格，無疑會(huì)讓新能源汽車的發(fā)展大打折扣。

電動(dòng)汽車、儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)發(fā)展如火如荼，未來對(duì)于碳酸鋰等關(guān)鍵原材料的需求只會(huì)持續(xù)快速提升。目前多家頭部電池企業(yè)已經(jīng)在鋰資源、鋰鹽，以及鋰電池四大主材進(jìn)行產(chǎn)業(yè)鏈縱深布局，以應(yīng)對(duì)產(chǎn)業(yè)鏈不確定性。

此外，對(duì)于中低端車型來說，錳酸鋰、鈉離子等對(duì)磷酸鐵鋰有可替代性的技術(shù)預(yù)計(jì)也會(huì)迎來機(jī)會(huì)。