成本、成本，還是成本，新發(fā)展格局對電力系統(tǒng)的主要訴求

2020年7月30日，中央政治局會議提出打造“以國內大循環(huán)為主、國內國際雙循環(huán)相互促進的新發(fā)展格局”。新發(fā)展格局是以創(chuàng)造和擴大內需為戰(zhàn)略基點，通過供給側結構性改革暢通生產、分配、流通、消費各環(huán)節(jié)，構建涵蓋國內產業(yè)分工體系、國內科技創(chuàng)新、國內要素市場和國內市場自我良性循環(huán)的新經(jīng)濟體系。同時，“雙循環(huán)”新發(fā)展戰(zhàn)略是更高水平的開放戰(zhàn)略，充分體現(xiàn)了法制化、規(guī)范化和國際化要求，能有效吸納世界先進要素，形成互利共贏利益共同體關系。抓緊構建新發(fā)展格局是我國在十四五、十五五時期一項重要戰(zhàn)略任務。我國大概率將在2030年左右將完成對美國的超越（據(jù)世界銀行估計在2035年），成為全球第一大經(jīng)濟體，在此之前，我國應該初步建立起“雙循環(huán)”新發(fā)展格局。

理清“雙循環(huán)”對電力系統(tǒng)的主要訴求，對于準確把握我國電力系統(tǒng)不同發(fā)展階段主要矛盾，更好發(fā)揮電力對經(jīng)濟社會的支撐保障作用意義重大。

1、從電力角度看新發(fā)展格局

一是拉動內需，刺激消費是內循環(huán)的“主牽引力”，這要求電費支出對市場主體和家庭的壓力不能太大。形成這一牽引力需要提高和保持高就業(yè)率，確保市場主體可運轉，讓企業(yè)擁有健康可持續(xù)的現(xiàn)金流，改善資產負債表，提高企業(yè)生存能力。這要求電費支出在市場主體營運成本的占比要合理，即電費支出不能太高，電價水平不能過快增長。對于居民家庭而言，盡量降低家庭生活成本，確保電價水平不能太高，電費支出占比也不能太大，提高居民消費能力。

二是繼續(xù)向全球提供大量價格相對較低、符合國際“碳標準”的貨物貿易品。這是國際產業(yè)鏈和供應鏈分工的要求，也是外循環(huán)的“主推動力”。這要求我國制造業(yè)的電費支出在總成本中的比例不能太高，電價不能過快增長。同時，在國際碳關稅或碳邊境調節(jié)機制、綠色金融的作用下，我國制造企業(yè)將越來越重視ESG評價標準，更加注意全供應鏈的“綠色”程度，也更愿意為綠色能源支付高價格，提高企業(yè)“碳信用”和美譽度。

三是新發(fā)展格局強調高質量發(fā)展，即要突出技術創(chuàng)新、要素自由流動和發(fā)展效率高，電力系統(tǒng)大有可為。電力系統(tǒng)具有豐富的數(shù)據(jù)資源，對行業(yè)周期、產業(yè)鏈上下游供需和市場景氣等方面有重要預測預警價值，對于產業(yè)政策制定、市場調控和資源匹配都可以發(fā)揮重要作用。

四是數(shù)字信息時代的電力系統(tǒng)成為“基礎設施之基礎設施”，用電成本對經(jīng)濟社會總成影響大。電力系統(tǒng)的發(fā)展成本除了少部分因為沒有疏導渠道成為沉沒成本外，更多的是要通過電費形式向各類用戶回收，從而轉化為社會經(jīng)濟發(fā)展成本。（1）信息通信基礎設施運行（包括5G基站、數(shù)據(jù)中心等）都需要大量消耗電能，經(jīng)濟社會活動中電力電子裝置、智能終端大量滲透也同樣需要大量消耗電能。（2）交通出行的電氣化水平不斷提高，電動汽車與相應的充換電基礎設施需要大量部署。此時，電力系統(tǒng)成為數(shù)字信息時代的“基礎設施之基礎設施”，電力系統(tǒng)的發(fā)展成本將通過電能替代和電氣化程度的加快與加深，分攤到社會各個子系統(tǒng)或方方面面，廣泛而又快速。

2、新發(fā)展格局下的用電訴求呈現(xiàn)“雙循環(huán)”差異化特點

（1）“內循環(huán)”部分電能，對低電價剛性需求強，對“碳中和”或綠電需求相對較弱。價格不能過快增長，電費支出在成本中占比不能過快增加，以保障市場主體生存為主要任務。這部分電能主要包括城鄉(xiāng)居民用電、第三產業(yè)用電、第一產用電等，大約占全社會用電量的30%-35%。這部分電能中的第三產業(yè)部分用電，處于ESG評價，會強調供應鏈綠色電能比例，甚至會采用“碳中和”標準，但只要企業(yè)沒有高份額對外貿易或對綠色金融有強烈需求的話，就不大愿意增加此部分的成本。

（2）“外循環(huán)”部分電能，對低電價、對“碳中和”或綠電的需求都很強烈。電能在制造業(yè)的成本構成占比非常關鍵，我國出口量世界占比大的貨物制品多具有高載能的特點，電價相對較低對保持出口品市場競爭力至關重要，特別是在新冠疫情后世界產業(yè)鏈、供應鏈重新調整，實體產業(yè)回歸發(fā)達國家加快的背景下，中國產品的替代品增加，電價高低尤為重要。同時，歐盟及美國正在積極通過碳國稅、碳邊境調節(jié)機制重新調整市場準入和貿易規(guī)則，因此，企業(yè)將更加重視ESG評價，產品的“碳足跡”或企業(yè)“碳信譽”將具有現(xiàn)金和金融價值的標的物，備受制造業(yè)企業(yè)的關注和重視。十四五時期，此部分電量的全社會用電量占比在40%-50%左右。考慮到基于碳定價及其相應機制的國際貿易政策調整需要一個過程，中美歐三方博弈將會持續(xù)一段時期，加之疫情后全球產業(yè)鏈和供應鏈恢復還需要一個時期，綜合判斷可知，十四五時期，保證我國制造業(yè)企業(yè)相對較低電價是主要趨勢；在十五五時期，出口的產品需要考慮碳定價的影響，因此，需要兼顧用電的較低價格與企業(yè)對“碳中和”或綠電的需求（基于對沖碳定價的目的）。

綜上，新發(fā)展格局下“內循環(huán)”和“外循環(huán)”對用電有差異化訴求，重點體現(xiàn)在“內循環(huán)”在十四五時期是以較低的用電成本為主要訴求，之后，隨著市場主體對ESG評價的關注和重視，會逐漸增減對綠色電能或“碳中和”的需求。“外循環(huán)”與國際貿易政策或大環(huán)境緊密相關，即與基于“碳”的國際貿易規(guī)則緊密相關。因此，十四五時期確保低電價是內循環(huán)與外循環(huán)的共同訴求；十五五時期內循環(huán)和外循環(huán)都將更加重視綠電使用或生產全過程的碳中和，碳定價的影響日益凸顯，追求用電成本與碳中和成本共同作用的“電碳成本”最低將成為重要趨勢。

3、體會與建議

（1）全球碳減排大勢已經(jīng)形成，圍繞二氧化碳排放的國際規(guī)則正在建立。近期，荷蘭地方法院對殼牌公司減排發(fā)展戰(zhàn)略的裁決，以及近些年國際大型油氣公司轉型發(fā)展清潔能源、傳統(tǒng)產油國大量拋售石油資源、歐盟準備實施碳邊境調節(jié)機制等，都證明了新能源時代的到來，各方都在積極布局?？梢灶A見，未來圍繞“二氧化碳”的經(jīng)濟競爭、產業(yè)競爭和國家發(fā)展競爭將會日益激烈。

（2）我國應未雨綢繆，加快建立適應我國新發(fā)展格局的碳市場和碳規(guī)則。二氧化碳除了作為一種化石能源燃燒產物外，將越來越具有金融和資產屬性。我國應加強對碳定價、國際貿易中“碳規(guī)則”的跟蹤與研究，建立與國際碳規(guī)則相匹配的碳市場及相關機制。同時，協(xié)同發(fā)展我國碳市場與電力市場，促進能源結構清潔化、低碳化發(fā)展的同時，促進我國產業(yè)結構優(yōu)化，提高能效，提高綠色生產水平。

（3）重視我國能源電力系統(tǒng)轉型發(fā)展的成本問題，特別是在建立以新能源為主體的新型電力系統(tǒng)的過程中的成本問題，筆者認為，至少應加強以下方面工作：

一是重視通過技術創(chuàng)新和設施升級，提高現(xiàn)有電力基礎設施的使用效率，特別是特高壓輸電通道、配電網(wǎng)的效率。

二是重視系統(tǒng)靈活性、調節(jié)性資源價值挖掘，包括存量火電資產的靈活性改造、需求側響應、抽蓄電站建設等。

三是重視存量電力資產盤活，特別是股權類盤活措施，如REITs等，通過激活存量價值，擴大融資渠道，減少融資成本，降低電力發(fā)展成本。

四是鼓勵源網(wǎng)荷儲一體化和綜合智慧能源等新型用電模式，通過數(shù)字化、智能化、綜合化、協(xié)同化方式提高能效。

五是探索高載能產業(yè)與新能源協(xié)同發(fā)展新模式，在資源和土地等條件允許情況下，允許高載能項目配套新能源自備電廠，提高其產品的“綠色”水平。

六是深化電力改革，加強壟斷業(yè)務的成本監(jiān)審，為社會資本放心進入電力市場化業(yè)務鋪好路、搭好橋，鼓勵以混改模式開展電力新業(yè)態(tài)和新業(yè)務。

七是鼓勵通過技術創(chuàng)新（特別是數(shù)字化組合技術等）、管理創(chuàng)新，提高企業(yè)運營效率，降低“跑冒滴漏”，減少電能損耗，提高源網(wǎng)荷儲整體協(xié)調性和高效性。

八是研究提高電力市場與碳市場的協(xié)同性，促進市場主體從關注用電成本向關注“電碳成本”轉變，鼓勵居民自覺踐行綠色生活方式，提高綠色發(fā)展的經(jīng)濟價值和社會價值。