2021年5月國(guó)際煤炭市場(chǎng)分析

一、國(guó)際動(dòng)力煤市場(chǎng)分析

國(guó)際動(dòng)力煤市場(chǎng)需求整體增加 價(jià)格月環(huán)比以漲為主。本月，澳洲煤供應(yīng)和需求情況基本穩(wěn)定，紐卡斯?fàn)柛勖簝r(jià)穩(wěn)中小幅下調(diào)。印尼煤方面，印尼國(guó)內(nèi)突發(fā)洪水，部分礦區(qū)宣不可抗力，部分印尼煤船發(fā)運(yùn)存在推遲現(xiàn)象，而中國(guó)終端剛需補(bǔ)庫(kù)持續(xù)，加里曼丹港煤價(jià)繼續(xù)上漲。本月，歐洲地區(qū)能源市場(chǎng)呈現(xiàn)出較為火爆的局面，電廠煤炭庫(kù)存有所下降補(bǔ)庫(kù)需求顯現(xiàn)，而俄羅斯和哥倫比亞供應(yīng)歐洲地區(qū)煤炭數(shù)量并沒(méi)有明顯增加，歐洲三港到岸價(jià)因此上漲。由于南非運(yùn)煤鐵路暫時(shí)中斷對(duì)煤炭發(fā)運(yùn)造成一定影響，理查茲港煤炭庫(kù)存降至低位，煤炭出口量有所收窄，理查茲港煤價(jià)因此上行。

需求方面：2021年4月份國(guó)際動(dòng)力煤需求月環(huán)比整體減少。4月份，中國(guó)動(dòng)力煤(包括煙煤和其他煙煤)進(jìn)口量為963.56萬(wàn)噸，同比減少33.66%，環(huán)比下降11.62%。4月份，印度動(dòng)力煤進(jìn)口量為1623.9萬(wàn)噸，同比大增40.1%，環(huán)比增長(zhǎng)26.31%。4月份，印度12個(gè)大型國(guó)營(yíng)港口共進(jìn)口動(dòng)力煤851.9萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)8.63%，環(huán)比下降8.45%。4月份，越南(包括外商投資企業(yè))煤炭進(jìn)口量為394.34萬(wàn)噸，較上年同期的624.67萬(wàn)噸下降36.87%，較3月份的394.65萬(wàn)噸基本持平。4月份，韓國(guó)動(dòng)力煤進(jìn)口量為637.25萬(wàn)噸，較上年同期的720.66萬(wàn)噸減少11.57%，較3月份的759.59萬(wàn)噸下降16.11%。4月份，泰國(guó)共進(jìn)口動(dòng)力煤(包括煙煤和次煙煤)191.46萬(wàn)噸，較上年同期的239.09萬(wàn)噸減少19.92%，較3月份的240.9萬(wàn)噸下降20.53%。4月份，日本動(dòng)力煤(包含其他煙煤和其他煤)進(jìn)口量為769.94萬(wàn)噸，較上年同期的913.41萬(wàn)噸減少15.71%，較3月份的853.18萬(wàn)噸下降9.58%。

供給方面：2021年4月份國(guó)際動(dòng)力煤供應(yīng)同比整體增加。4月份，俄羅斯煤炭出口量1796.37萬(wàn)噸，同比增加14.84%，環(huán)比增長(zhǎng)4.14%。4月份，俄羅斯煤炭產(chǎn)量為3504.32萬(wàn)噸，較上年同期的3258.89萬(wàn)噸增加7.53%，較3月份的3830萬(wàn)噸下降8.5%。哥倫比亞塞雷洪公司4月份煤炭出口量為210萬(wàn)噸，較上年同期的130萬(wàn)噸大增61.5%，但較3月份下降5%。4月份，波蘭煤炭產(chǎn)量為879.5萬(wàn)噸，較上年同期的767.1萬(wàn)噸增加14.65%，較3月份的918萬(wàn)噸減少4.19%。

截至2021年5月下旬，澳大利亞紐卡斯?fàn)柛?月份5500大卡動(dòng)力煤(灰分20)現(xiàn)貨均價(jià)報(bào)收于57.34美元/噸，同比上漲14.53美元/噸，漲幅為33.93%，月環(huán)比下降0.18美元/噸，降幅為0.31%;澳大利亞紐卡斯?fàn)柛?月份5500大卡動(dòng)力煤(灰分23)現(xiàn)貨均價(jià)報(bào)收于55.86美元/噸，同比上漲14.14美元/噸，漲幅為33.90%，月環(huán)比下降0.19美元/噸，降幅為0.34%;印尼加里曼丹港5月份3800大卡動(dòng)力煤現(xiàn)貨均價(jià)報(bào)收于55.74美元/噸，同比上漲28.79美元/噸，漲幅為106.77%，月環(huán)比上漲6.84美元/噸，漲幅為13.99%;南非理查茲港5月份5500大卡動(dòng)力煤現(xiàn)貨均價(jià)報(bào)收于71.49美元/噸，同比上漲31.37美元/噸，漲幅為78.19%，月環(huán)比上漲4.85美元/噸，漲幅為7.27%;歐洲三港5月份6000大卡動(dòng)力煤現(xiàn)貨均價(jià)報(bào)收于85.42美元/噸，同比上漲46.90美元/噸，漲幅為121.75%，月環(huán)比上漲13.36美元/噸，漲幅為18.55%。具體價(jià)格走勢(shì)情況見下圖。

二、國(guó)際煉焦煤市場(chǎng)分析

國(guó)際煉焦煤市場(chǎng)需求有所提升 澳洲焦煤價(jià)格止跌回升。本月，國(guó)內(nèi)焦煤市場(chǎng)偏強(qiáng)運(yùn)行，價(jià)格居高不下。蒙古煤方面，由于5月份蒙古疫情較上月有所改善，加上口岸有意推進(jìn)通關(guān)增加，當(dāng)月蒙煤通關(guān)量略有回升，但離正常水平仍有一定差距，整體來(lái)看貨源仍然偏緊。海運(yùn)煤方面，因國(guó)內(nèi)優(yōu)質(zhì)低硫主焦煤價(jià)格快速大幅上漲，進(jìn)口非澳煤價(jià)格優(yōu)勢(shì)明顯，中國(guó)對(duì)非澳海運(yùn)煉焦煤需求有所增長(zhǎng)，推動(dòng)非澳海運(yùn)煉焦煤到岸價(jià)格持續(xù)上漲。澳洲焦煤方面，本月澳洲焦煤離岸價(jià)受日韓等國(guó)補(bǔ)庫(kù)需求增加支撐而上行。

需求方面：世界鋼鐵協(xié)會(huì)發(fā)布的初步數(shù)據(jù)顯示，2021年4月份，全球64個(gè)納入世界鋼鐵協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)國(guó)家的粗鋼產(chǎn)量為1.7億噸，同比增長(zhǎng)23.3%。數(shù)據(jù)顯示，4月份，中國(guó)粗鋼產(chǎn)量為9790萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)13.4%;印度粗鋼產(chǎn)量為830萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)152.1%;日本粗鋼產(chǎn)量為780萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)18.9%;美國(guó)粗鋼產(chǎn)量為690萬(wàn)噸，同比增加43%。同期，俄羅斯粗鋼產(chǎn)量為650萬(wàn)噸(估計(jì)值)，同比增長(zhǎng)15.1%;韓國(guó)粗鋼產(chǎn)量為590萬(wàn)噸(估計(jì)值)，同比增長(zhǎng)15.4%;德國(guó)粗鋼產(chǎn)量為340萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)31.5%。土耳其粗鋼產(chǎn)量為330萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)46.6%;巴西粗鋼產(chǎn)量為310萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)59.3%。

供應(yīng)方面：4月份，蒙古國(guó)煤炭出口量為64.11萬(wàn)噸，同比減少35.67萬(wàn)噸，降幅35.75%;環(huán)比減少150.34萬(wàn)噸，降幅70.10%。4月份，蒙古國(guó)煙煤出口量為76.8萬(wàn)噸，同比下降21.73%，環(huán)比下降63.26%;其他煤出口量為1.34萬(wàn)噸，同比增加65.79%，環(huán)比下降75.32%。

三、2021年4月我國(guó)煤炭進(jìn)出口市場(chǎng)概況

我國(guó)煤炭進(jìn)口同環(huán)比減少 出口同比減少環(huán)比增加。由于限制澳洲煤進(jìn)口政策仍在繼續(xù)，疊加蒙古煤炭出口量受疫情影響有所收縮，4 月份，中國(guó)煤炭進(jìn)口量同比降幅擴(kuò)大同時(shí)月環(huán)比開始減少。4月份，蒙古疫情形勢(shì)再次嚴(yán)峻，導(dǎo)致中蒙貨運(yùn)通關(guān)口岸管控升級(jí)，甘其毛都口岸通關(guān)效率驟降。因此，俄羅斯4月份超過(guò)蒙古成為中國(guó)進(jìn)口煤炭第二位的國(guó)家，4月份中國(guó)進(jìn)口煉焦煤最多的國(guó)家也變?yōu)槊绹?guó)，蒙古國(guó)僅位列第四位。由于澳煤進(jìn)口限制，印度尼西亞已成為目前中國(guó)海運(yùn)市場(chǎng)上的主要供應(yīng)國(guó)。4月份，中國(guó)自印度尼西亞進(jìn)口煤炭1174萬(wàn)噸，環(huán)比降29.0%。排在第二位的是俄羅斯，進(jìn)口量448萬(wàn)噸，環(huán)比降0.5%。4月進(jìn)口蒙古煤炭量?jī)H為85萬(wàn)噸，跌出前五大進(jìn)口國(guó)，環(huán)比大幅下降66.2%。

海關(guān)總署公布的數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)2021年4月份進(jìn)口煤炭2173.4萬(wàn)噸，較去年同期的3094.8萬(wàn)噸減少921.4萬(wàn)噸，下降29.77%，較3月份的2732.9萬(wàn)噸減少559.5萬(wàn)噸，下降20.47%。1-4月份，全國(guó)共進(jìn)口煤炭9012.6萬(wàn)噸，同比下降28.8%。4月份中國(guó)出口煤炭24萬(wàn)噸，同比下降24.5%，環(huán)比增長(zhǎng)50%。1-4月份，全國(guó)累計(jì)出口煤炭100萬(wàn)噸，同比下降29.5%。