爭奪下一個(gè)“石油”，新造車背后的「隱秘戰(zhàn)爭」

2016年，當(dāng)全球176個(gè)締約方在巴黎簽署了應(yīng)對氣候變化的《巴黎協(xié)定》時(shí)，汽車電氣化轉(zhuǎn)型就已經(jīng)成為了不可逆轉(zhuǎn)的趨勢。

據(jù)EVvolumes.com網(wǎng)站匯集的數(shù)據(jù)，2020年全球電池電動汽車(BEV)和插電式混合動力汽車(PHEV)的銷量達(dá)到324萬輛，比2019年(226萬輛)增長43%。

接下來，銷量還會迅速增長。根據(jù)國際能源署(IEA)的分析，按照SDS情景(即實(shí)現(xiàn)《巴黎協(xié)定》的目標(biāo))測算，2030年全球電動汽車存量將達(dá)2.3億輛，占道路車輛總數(shù)的12%。分析還指出，平均一輛傳統(tǒng)汽車所需新型原材料約為33千克，而電動汽車則超過200千克，是傳統(tǒng)汽車的6倍。

大到時(shí)代背景的風(fēng)向，小到電動車銷量以及所需新型原材料的增長，都指向一個(gè)事實(shí)：對于金屬礦產(chǎn)量的需求會在未來持續(xù)走高。

據(jù)了解，新能源汽車制造過程中，動力電池是最關(guān)鍵的部件，對于金屬礦產(chǎn)需求量也是最高的。動力電池的原材料，主要包括正負(fù)極材料、電解液、電極基材、隔離膜和罐材等。

這其中，鈷、鎳、鋰、錳等金屬礦產(chǎn)，作為電池制造過程中重要的原材料，在新造車現(xiàn)在和未來激烈的競爭中占據(jù)著重要地位。

因?yàn)樽钤缰袊谘鹤㈦妱榆嚕⑼ㄟ^補(bǔ)貼大幅提升電動車的普及率。目前，中國的影響力，幾乎涵蓋了動力電池中的每個(gè)組件。根據(jù)Benchmark Mineral Intelligence的數(shù)據(jù)，中國在全球鋰鈷和其他原材料精制加工市場的占比超6成。

不過，隨著美國、歐洲等大力推進(jìn)電動汽車產(chǎn)業(yè)，一場爭奪金屬原材料的“隱秘戰(zhàn)爭”正在打響。據(jù)了解，拜登提出汽車和電池企業(yè)應(yīng)該在美國本土生產(chǎn)，同時(shí)也要加大技術(shù)研發(fā)以趕超中國。歐洲方面，也在電池領(lǐng)域加大投入，正在建設(shè)多個(gè)電池工廠。

鈷的爭奪戰(zhàn)

在眾多新能源材料中，鈷是電池穩(wěn)定性和安全性的重要保障，但也是幾種金屬里儲量最低、價(jià)格最高的。2019年，全球已探明的鈷礦儲量大約700萬噸。相比之下，2019年鋰礦全球儲量是1700萬噸，鎳儲量為8900萬噸。這也使得它成為三元鋰電池的瓶頸所在。

同時(shí)，圍繞鈷的產(chǎn)業(yè)鏈呈現(xiàn)出高度集中化的態(tài)勢。目前，剛果(金)、古巴、澳大利亞三國總產(chǎn)量大約占全球鈷礦總產(chǎn)量的75%，其中僅剛果(金)就占據(jù)了總產(chǎn)量的70%，在供應(yīng)鏈中居于主導(dǎo)地位;中國占據(jù)全球鈷礦加工業(yè)的67%左右;全球前十大鈷礦公司了統(tǒng)治鈷礦總產(chǎn)量的75%，其中總部位于瑞士的嘉能可一家獨(dú)占30%左右，中國有四家公司(洛陽鉬業(yè)(5.630, 0.00, 0.00%)、金川集團(tuán)、華友鈷業(yè)(93.100, 0.00, 0.00%)、中國中治)進(jìn)入前十。

與此同時(shí)，下游企業(yè)為保證鈷的供應(yīng)，爭相與上游企業(yè)綁定。格林美(10.560, 0.00, 0.00%)于今年3月宣布，全球最大的鈷礦公司嘉能可承諾，將在未來10年為格林美供應(yīng)不少于13.78萬噸的鈷資源;特斯拉在2020年6月，就被曝出計(jì)劃與嘉能可簽署采購鈷金屬協(xié)議，每年供應(yīng)最多6000噸鈷金屬。

除了企業(yè)，政府層面也開始入局。儲量和產(chǎn)量分別占全球市場50%和70%以上的剛果(金)，在2019年成立了一家國有鈷業(yè)公司(EGC)，并于2021年3月31日正式掛牌成立。EGC將整合其境內(nèi)手工開采鈷的采購? 處理? 加工? 銷售和出口等整條產(chǎn)業(yè)鏈，最終擁有鈷的定價(jià)權(quán)。換句話說，EGC將在鈷行業(yè)占據(jù)壟斷地位。

EGC的負(fù)責(zé)人在接受媒體采訪時(shí)毫不避諱地講到：“希望公司在鈷市場的份額足夠大，能夠像沙特的阿美石油影響國際油價(jià)那樣，影響鈷的價(jià)格，并最終提高國家賺到的利潤。我們相信，EGC將在鈷市場樹立起剛果的形象和地位。”

對于鈷這種金屬，無論是電池制造商還是汽車制造商，大家的態(tài)度都頗為矛盾。

一方面，使用鈷的成本實(shí)在太高?，F(xiàn)階段占據(jù)電池市場主要地位的三元正極電池，長期以來成本居高不下的主因，就是其對鈷的需求較大。鈷的價(jià)格大概相當(dāng)于鎳的3倍，是錳的50倍。2020年，馬斯克就曾表示，“如果最大限度地利用鎳，把鈷的使用量減少到零，可以使成本降低50%。”

除了價(jià)格高以外，鈷價(jià)的波動性也是一個(gè)讓業(yè)內(nèi)感到頭疼的問題。2021年一季度，鈷價(jià)達(dá)到34.5萬元/噸，同比增長26%，環(huán)比增長28%，直到進(jìn)入二季度的銷售淡季，表現(xiàn)才趨于平穩(wěn)。此前的2018年，鈷價(jià)還曾飆升至68萬元/噸的高位。

但另一方面，短期內(nèi)鈷又是一個(gè)能源電池繞不過去的技術(shù)因素。雖然寧德時(shí)代(387.960, 0.00, 0.00%)、特斯拉、蜂巢能源等企業(yè)都悄悄推進(jìn)電池“去鈷化”，但目前來看仍處于起步階段，未成為主流的技術(shù)路線。

這也意味著，圍繞鈷展開的爭奪戰(zhàn)，將逐漸白熱化。

下一個(gè)石油?

除了鈷之外，鎳和鋰也對新能源產(chǎn)業(yè)來說，也是十分重要的新型原材料。

從目前來看，全球的鋰資源主要集中在南美和澳洲的“三湖七礦”。其中，鹽湖的開采相對容易，成本也比較低。目前在產(chǎn)的鹽湖主要均位于南美洲智利、阿根廷和玻利維亞的三國交接處，被稱為“鋰三角”，包括三大鹽湖(Atacama、Hombre Muerto和Olaroz)，以及兩個(gè)正在開發(fā)鹽湖Caui和Vida。

按全球的供給量來看，2019年澳大利亞、智利、中國和阿根廷四個(gè)國家占全球鋰產(chǎn)量的96%;中游供應(yīng)鏈方面，則主要在中國國內(nèi)。據(jù)了解，全球60%的鋰化產(chǎn)品，以及80%的氫氧化鋰產(chǎn)品都是在中國生產(chǎn)。

至于企業(yè)層面，全球90%以上鋰化產(chǎn)品的產(chǎn)能，集中在中國天齊鋰業(yè)(54.110, 0.00, 0.00%)、智利礦業(yè)化工(SQM)、雅保公司、食品機(jī)械公司和澳大利亞Orocobre公司。

隨著鋰資源的價(jià)值逐漸被發(fā)現(xiàn)，各國更是把它當(dāng)成戰(zhàn)略資源。近日，美國總統(tǒng)拜登積極推動1740億美元的“電動車扶持計(jì)劃”。據(jù)彭博新聞社報(bào)道，僅今年第一季度，內(nèi)華達(dá)州鋰礦商就籌集近35億美元，將投入鋰礦開采、鋰化產(chǎn)品的加工生產(chǎn)中。

日本軟銀集團(tuán)，也在2018年4月投入約80億日元，取得了加拿大內(nèi)瑪斯卡鋰業(yè)9.9%的股權(quán)。與此同時(shí)，寶馬、豐田、特斯拉等車企巨頭紛紛布局上游鋰礦資源。

除此之外，全球公司生產(chǎn)國，也在積極尋求變革。例如，智利期望自己不僅僅是資源出口國，也希望涉足電池生產(chǎn)。智利最大的鋰開采商SQM宣布，將以折扣價(jià)出售給那些能帶來電池技術(shù)的買家。但動力電池需要配套的供應(yīng)鏈，以及大量穩(wěn)定的需求，這恰恰是智利目前所欠缺的。

另一種不容忽視的原材料是鎳。雖然儲量雖然比較高、價(jià)格也相對穩(wěn)定，但由于需求量的暴漲，鎳在今年2月下旬漲到6年以來的歷史高位，達(dá)到1.97萬美元/噸。

巴西礦業(yè)巨頭淡水河谷(Vale)數(shù)據(jù)顯示，電動汽車領(lǐng)域，2030年用鎳需求有望超過89萬噸，激進(jìn)估計(jì)有望達(dá)到170萬噸。這意味著，未來十年新能源汽車領(lǐng)域鎳需求增長將達(dá)8-16倍。

在龐大的需求面前，鎳供應(yīng)的短缺令企業(yè)感到擔(dān)憂。頻頻喊話“高鎳低鈷”的馬斯克就曾多次呼吁開采更多鎳礦，他甚至表態(tài)“鎳是我們(特斯拉)最大的瓶頸”。

可以看出，金屬礦產(chǎn)這種供需趨緊的狀況在影響著行業(yè)整體的發(fā)展。沒有充足且高質(zhì)量的金屬礦、穩(wěn)定的供應(yīng)鏈，新能源汽車生產(chǎn)的穩(wěn)定性、消費(fèi)者購買意愿、投資者的投資意愿就都無法得到保障。價(jià)格出現(xiàn)的小波動，可能會造成行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)的大提升。

這讓我們很容易聯(lián)想到在傳統(tǒng)工業(yè)時(shí)期戰(zhàn)略地位極為重要的石油資源。石油被稱為“工業(yè)的血液”，在過去和現(xiàn)在的全球經(jīng)濟(jì)、政治格局中都占有著重要的地位。據(jù)國際貨幣基金組織估算，油價(jià)每上漲5美元，將使全球經(jīng)濟(jì)增長率下降約0.3百分點(diǎn)。

雖然石油在當(dāng)今世界仍然是最為重要的能源資源，但是《巴黎協(xié)定》所展現(xiàn)出的全球范圍內(nèi)的共識，預(yù)告著新能源轉(zhuǎn)型已是不可逆轉(zhuǎn)的潮流。未來的某個(gè)時(shí)間，新能源將取代以石油為主的傳統(tǒng)能源，而汽車電氣化轉(zhuǎn)型將在其中扮演重要角色。

正如剛果(金)國有鈷礦企業(yè)EGC的負(fù)責(zé)人所說，他希望這家企業(yè)將成為鈷礦行業(yè)的“沙特阿美”。面對當(dāng)前金屬礦產(chǎn)的供需情況以及產(chǎn)業(yè)鏈的現(xiàn)狀，我們是否可以預(yù)測鈷、鎳、鋰中將出現(xiàn)下一個(gè)“石油”?