三一重能沖刺科創(chuàng)板IPO，力爭(zhēng)成為風(fēng)電領(lǐng)域的三一重工！

3月29日，三一重能股份有限公司（下稱“三一重能”）科創(chuàng)板IPO獲上交所受理，本次擬募資30．32億元。

圖片來源上交所官網(wǎng)

三一重能自稱力爭(zhēng)成為新能源行業(yè)的“中國(guó)第一、世界品牌”，成為風(fēng)電領(lǐng)域的三一重工，不過，其發(fā)展過程中面臨風(fēng)電政策影響業(yè)績(jī)波動(dòng)較大、資產(chǎn)負(fù)債率較高等情況。

力爭(zhēng)成為風(fēng)電領(lǐng)域的三一重工？

公司主營(yíng)業(yè)務(wù)為風(fēng)電機(jī)組的研發(fā)、制造與銷售，風(fēng)電場(chǎng)設(shè)計(jì)、建設(shè)、運(yùn)營(yíng)管理以及光伏電站運(yùn)營(yíng)管理業(yè)務(wù)，是全球風(fēng)電整體解決方案提供商，致力于成為全球清潔能源裝備及服務(wù)的領(lǐng)航者。

公司致力于發(fā)展清潔能源裝備，以數(shù)字化為重要生產(chǎn)力，以技術(shù)創(chuàng)新為核心驅(qū)動(dòng)力，持續(xù)推進(jìn)智能制造和綠色制造，不斷提升品牌價(jià)值，為客戶帶來一流的產(chǎn)品與體驗(yàn)，力爭(zhēng)成為新能源行業(yè)的“中國(guó)第一、世界品牌”，成為風(fēng)電領(lǐng)域的三一重工。

圖片來源公司招股說明書

財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，三一重能2017年、2018年、2019年、2020年前9月營(yíng)收分別為15．65億元、10．35億元、14．81億元、50．36億元；同期對(duì)應(yīng)的凈利潤(rùn)分別為－2．49億元、－3．35億元、1．26億元、6．77億元。

據(jù)其招股書披露數(shù)據(jù)顯示，三一重能合并資產(chǎn)負(fù)債率較高，報(bào)告期內(nèi)分別為116．88％、123．99％、113．76％、86．40％，2017年至2019年資產(chǎn)負(fù)債率均超過100％，主要因公司歷史期經(jīng)營(yíng)虧損，以及股東除股權(quán)投入外，另以債權(quán)形式對(duì)公司進(jìn)行資本投入。2020年8月，公司股東將其18億元對(duì)公司債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)，公司資產(chǎn)負(fù)債率下降，截至2020年9月30日，公司資產(chǎn)負(fù)債率為86．40％。如果公司未來因?yàn)樵黾觽鶆?wù)性融資，或者因其他內(nèi)外部因素導(dǎo)致資產(chǎn)負(fù)債率進(jìn)一步上升，將可能增加公司的償債風(fēng)險(xiǎn)。

公司選擇適用《上海證券交易所科創(chuàng)板股票上市規(guī)則》第2．1．2條第（三）項(xiàng)的規(guī)定，即預(yù)計(jì)市值不低于人民幣20億元，最近一年?duì)I業(yè)收入不低于人民幣3億元，且最近三年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~累計(jì)不低于人民幣1億元。

三一重能2019年?duì)I業(yè)收入148，123．50萬元，2017年至2019年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~累計(jì)為290，006．74萬元，結(jié)合公司良好的經(jīng)營(yíng)情況、穩(wěn)健的財(cái)務(wù)指標(biāo)并參照可比公司的二級(jí)市場(chǎng)估值，三一重能的預(yù)計(jì)市值不低于20億元。公司滿足其所選擇的上市標(biāo)準(zhǔn)。

公司本次公開發(fā)行新股不超過32，950．00萬股（不含超額配售權(quán)），不超過發(fā)行后總股本的25％，不低于發(fā)行后總股本的10％。

圖片來源公司招股書

本次擬募資30．32億元用于新產(chǎn)品與新技術(shù)開發(fā)項(xiàng)目、新建大兆瓦風(fēng)機(jī)整機(jī)生產(chǎn)線項(xiàng)目、生產(chǎn)線升級(jí)改造項(xiàng)目、風(fēng)機(jī)后市場(chǎng)工藝技術(shù)研發(fā)項(xiàng)目、三一張家口風(fēng)電產(chǎn)業(yè)園建設(shè)項(xiàng)目、補(bǔ)充流動(dòng)資金。