兗州煤業(yè)擬184億元攬入大股東煤化工資產(chǎn)

兗州煤業(yè)10月1日公告顯示，公司擬以現(xiàn)金183.55億元收購控股股東兗礦集團(tuán)相關(guān)資產(chǎn)。包括未來能源49.315%股權(quán)、精細(xì)化工100%股權(quán)、魯南化工100%股權(quán)、化工裝備100%股權(quán)、供銷公司100%股權(quán)、濟(jì)三電力99%股權(quán)及信息化中心等相關(guān)資產(chǎn)。

業(yè)內(nèi)人士介紹，這一收購是近年來國內(nèi)煤炭行業(yè)最大的一筆現(xiàn)金收購交易，體現(xiàn)了兗礦集團(tuán)加速將其下屬煤炭主業(yè)相關(guān)資產(chǎn)證券化的步伐，此次收購?fù)瓿珊?，兗礦集團(tuán)資產(chǎn)證券化率將達(dá)到90%左右。

從收購資產(chǎn)構(gòu)成來看，未來能源49.315%股權(quán)作價(jià)108.18億元，魯南化工100%股權(quán)作價(jià)61.87億元，兩家公司均主要從事煤化工業(yè)務(wù)。根據(jù)披露的數(shù)據(jù)，未來能源2019年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入和凈利潤分別為87.52億元和22.45億元，魯南化工2019年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入和凈利潤分別為63.1億元和3.89億元。

具體來看，未來能源、魯南化工的主業(yè)均為煤化工業(yè)務(wù)。未來能源經(jīng)營范圍包括化工產(chǎn)品、油品的研發(fā)等;魯南化工主營范圍包括開發(fā)生產(chǎn)銷售乙酸、乙酸乙酯、醋酸甲酯等化工產(chǎn)品。財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)方面，未來能源和魯南化工在2019年分別實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入87.52億元、63.1億元，實(shí)現(xiàn)凈利潤22.45億元、3.88億元。

公司表示，通過本次交易，公司可實(shí)現(xiàn)對兗礦集團(tuán)下屬煤化工板塊業(yè)務(wù)的整合，延伸產(chǎn)業(yè)鏈，優(yōu)化公司主營業(yè)務(wù)，增強(qiáng)公司盈利能力及抗風(fēng)險(xiǎn)能力，提升公司價(jià)值和股東回報(bào)。交易完成后，公司合并報(bào)表范圍將新增標(biāo)的公司與標(biāo)的資產(chǎn)，能增大公司資產(chǎn)總額，提升公司營業(yè)收入，發(fā)揮協(xié)同與規(guī)模效應(yīng);通過延伸產(chǎn)業(yè)鏈，能提高整體經(jīng)營業(yè)績及盈利能力，增強(qiáng)公司的持續(xù)發(fā)展能力和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，有利于保護(hù)公司股東利益。此外，此次收購?fù)瓿珊?，公司與兗礦集團(tuán)關(guān)聯(lián)交易也將減少，有利于提升公司規(guī)范運(yùn)作水平。

近年來，兗州煤業(yè)加快了主業(yè)資產(chǎn)整合和非主業(yè)資產(chǎn)的剝離。今年3月27日，公司董事會曾通過決議，出售兗煤國際貿(mào)易公司、兗煤新加坡兩家全資孫公司100%股權(quán)。兩家全資孫公司都是從事非煤貿(mào)易業(yè)務(wù)，與主業(yè)關(guān)聯(lián)度低，但占公司收入規(guī)模較大。根據(jù)公司當(dāng)時(shí)披露的數(shù)據(jù)，兗煤國際貿(mào)易公司2018年收入228.5億元，凈利潤0.88億元，2018年底凈資產(chǎn)0.6億元;兗煤新加坡公司2018年收入291.7億元，凈利潤106萬元，2018年底凈資產(chǎn)0.7億元。兩家公司2018年合計(jì)收入520.2億元，占公司其他業(yè)務(wù)(主要是貿(mào)易業(yè)務(wù))收入比重為54%。