單晶巨頭雙雄“暗戰(zhàn)”

　　單晶巨頭尺寸爭(zhēng)奪戰(zhàn)升級(jí)。

　　12月18日，《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者從中環(huán)股份（002129.SZ）方面獲悉，目前該公司已與太陽(yáng)能電池、組件企業(yè)達(dá)成合作，并且計(jì)劃在2020年循序漸進(jìn)投入16GW 210mm超大硅片，并預(yù)計(jì)在當(dāng)年一季度實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)。

　　記者采訪了解到，廣東愛(ài)旭和通威股份（600438.SH）便是中環(huán)股份在太陽(yáng)能電池端對(duì)應(yīng)的合作企業(yè)，組件端的合作方為東方日升（300118.SZ）。這也意味著，中環(huán)股份在其下游電池、組件端都尋找了推廣210mm硅片的“盟友”，不再“孤軍奮戰(zhàn)”。

　　而另一個(gè)單晶巨頭隆基股份（601012.SH）則在推廣166mm大尺寸硅片賽道上發(fā)力。今年5月隆基股份就首次公開(kāi)166mm大尺寸單晶硅片報(bào)價(jià)，并已對(duì)外出售。今年8月，隆基股份推出了166mm大尺寸硅片。由于隆基股份是垂直一體化產(chǎn)業(yè)鏈，以及產(chǎn)業(yè)協(xié)同度相對(duì)高，相比之下，隆基股份在推廣166mm產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化方面，速度更快。

　　業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，中環(huán)股份的210mm路線會(huì)在未來(lái)有自己的市場(chǎng)空間，一定程度上也會(huì)給隆基帶來(lái)壓力。不過(guò)，該市場(chǎng)仍處于“萌芽”狀態(tài)，能否在業(yè)內(nèi)形成一定氣候有待觀察。

　　向下孵化

　　今年8月，中環(huán)股份在業(yè)內(nèi)率先推出了210mm超大尺寸硅片。不過(guò)，由于產(chǎn)業(yè)協(xié)同度等因素，在資本市場(chǎng)和光伏市場(chǎng)不被看好，并引起了爭(zhēng)議。

　　四個(gè)月后，在一片質(zhì)疑聲中，中環(huán)股份在210mm硅片下游合作方面終于迎來(lái)新進(jìn)展。

　　12月12日，在東方日升供應(yīng)商大會(huì)上，中環(huán)股份旗下環(huán)歐國(guó)際與東方日升針對(duì)210mm硅片相關(guān)事宜達(dá)成戰(zhàn)略合作，并舉行了協(xié)議簽約儀式。當(dāng)天，東方日升首推基于210mm超大硅片的500W高效半片組件。

　　與此同時(shí)，記者采訪了解到，廣東愛(ài)旭和通威股份是中環(huán)股份在太陽(yáng)能電池端對(duì)應(yīng)的合作企業(yè)。

　　資料顯示，東方日升是全球光伏組件出貨量排名前十的企業(yè)，2018年組件出貨量超5GW。通威股份和廣東愛(ài)旭是國(guó)內(nèi)重要太陽(yáng)能電池片提供商，根據(jù)2019年P(guān)V Infolink數(shù)據(jù)庫(kù)顯示，上半年電池片廠家出貨通威股份第一、廣東愛(ài)旭第二。

　　值得注意的是，東方日升與中環(huán)股份宣布合作的第二日，公司股價(jià)盤中漲停，報(bào)13.2元/股。同時(shí)，其當(dāng)日市值隨之增長(zhǎng)逾10億元。

　　東方日升副總裁黃強(qiáng)在接受《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者采訪時(shí)介紹，東方日升3GW或以上210mm組件產(chǎn)能，組件設(shè)備投入3億元左右，疊加基建投入、滾動(dòng)預(yù)算等約12億元。考慮到客戶溝通及利益相關(guān)方的訴求，公司預(yù)計(jì)在2020年三至四季度實(shí)現(xiàn)大規(guī)模量產(chǎn)。

　　至于選擇210mm大硅片技術(shù)路徑的原因，黃強(qiáng)表示，目前中國(guó)光伏產(chǎn)業(yè)已經(jīng)走到了2020年行業(yè)發(fā)展關(guān)鍵期，國(guó)家補(bǔ)貼逐漸退場(chǎng)，市場(chǎng)主導(dǎo)性會(huì)變得更強(qiáng)。行業(yè)未來(lái)會(huì)更偏向客戶價(jià)值，度電成本會(huì)成為主導(dǎo)。210mm技術(shù)方案將為行業(yè)帶來(lái)了一個(gè)嶄新技術(shù)平臺(tái)，目前估算在應(yīng)用終端會(huì)降低度電成本6%，未來(lái)必將成為行業(yè)重要發(fā)展方向。

　　他預(yù)測(cè)，2019年新增投產(chǎn)產(chǎn)能仍以166mm及以下為主，但是在2020年會(huì)轉(zhuǎn)換為210mm產(chǎn)線。預(yù)計(jì)2020年5月，210mm硅片的產(chǎn)能或超過(guò)10GW，相應(yīng)電池產(chǎn)能會(huì)超過(guò)15GW，組件投產(chǎn)速度也會(huì)加快。“可能現(xiàn)在業(yè)內(nèi)仍有疑慮，不過(guò)從2020年開(kāi)始，210mm產(chǎn)品會(huì)在市場(chǎng)占據(jù)重要地位，2021~2022年便會(huì)在市場(chǎng)上形成壓倒性優(yōu)勢(shì)。”

　　初期，東方日升并不計(jì)劃投入相應(yīng)的電池產(chǎn)線，而是暫時(shí)選擇外購(gòu)并與電池提供商合作。

　　同時(shí)，記者分別從通威股份和廣東愛(ài)旭員工處了解到，通威股份新增產(chǎn)能都會(huì)兼容210mm規(guī)格，第一批4GW產(chǎn)能預(yù)計(jì)在明年第二季度投產(chǎn)。廣東愛(ài)旭浙江二期產(chǎn)線規(guī)劃3.8GW，同樣兼容210mm規(guī)格。

　　對(duì)此，記者向通威股份、廣東愛(ài)旭方面求證，但雙方未向記者明確上述產(chǎn)線的具體產(chǎn)能，但均表示，“新產(chǎn)能166mm和210mm電池都會(huì)做。”

　　此外，記者還了解到，組件企業(yè)天合光能同樣在推進(jìn)210mm產(chǎn)線計(jì)劃。對(duì)此，天合光能方面表示，“有規(guī)劃，具體情況不清楚。”

　　硅片位居光伏產(chǎn)業(yè)鏈上游，其快速變革也必將引起自身下游電池和組件端的變革。

　　中信建投方面的研究信息顯示，光伏硅片尺寸標(biāo)準(zhǔn)目前已經(jīng)歷三次變革。1981~2012年，硅片邊長(zhǎng)由100mm和125mm增加到156mm；2013~2017年，硅片邊長(zhǎng)從156mm變革為156.75mm；目前正在進(jìn)行的變革是硅片邊長(zhǎng)從156.75mm向158.75mm方單晶和166mm大硅片過(guò)渡?？梢灶A(yù)期，隨著中環(huán)股份推出210mm尺寸的硅片，市場(chǎng)上不同規(guī)格的硅片變得更加多元化。

　　當(dāng)然，變革面前，不同的企業(yè)在產(chǎn)品尺寸選擇上也有所不同。據(jù)介紹，根據(jù)企業(yè)的資金、產(chǎn)線設(shè)備及產(chǎn)品良率等實(shí)際情況，目前很大一部分選擇在原有產(chǎn)線設(shè)備上進(jìn)行改造，或堅(jiān)持158.75mm尺寸，或迭代至166mm尺寸。而較早規(guī)劃210mm產(chǎn)線的企業(yè)，多是不會(huì)過(guò)多受老產(chǎn)線拖累，又具備投入新產(chǎn)能的資金條件、符合企業(yè)戰(zhàn)略考量。

　　卡位戰(zhàn)仍待破局

　　沒(méi)有永遠(yuǎn)的領(lǐng)袖，也沒(méi)有永遠(yuǎn)的蟄伏。

　　“中環(huán)或許是為了提前卡位，不想一直跟在隆基后面了。”對(duì)于中環(huán)股份在210mm硅片的布局，一位長(zhǎng)期關(guān)注光伏產(chǎn)業(yè)鏈上游的觀察者認(rèn)為。

　　而實(shí)際上，如果不計(jì)硅片自用，中環(huán)股份硅片出貨量并不比隆基股份少。不過(guò)，鑒于后者在垂直一體化的產(chǎn)業(yè)鏈布局影響力、技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)力及公司市值等綜合考量，隆基股份都是毫無(wú)爭(zhēng)議的“光伏一哥”。

　　對(duì)于明年210mm和166mm產(chǎn)品的市場(chǎng)格局，晶澳太陽(yáng)能市場(chǎng)總監(jiān)張浩告訴記者，明年210mm產(chǎn)品可能會(huì)占有部分市場(chǎng)，不過(guò)這也取決于166mm產(chǎn)品的堵截程度。

　　記者也注意到，今年5月隆基股份就首次公開(kāi)166mm大尺寸單晶硅片報(bào)價(jià)，并已對(duì)外出售。今年8月，隆基股份推出了166mm大尺寸硅片。

　　不過(guò)，由于隆基股份是垂直一體化產(chǎn)業(yè)鏈，以及產(chǎn)業(yè)協(xié)同度相對(duì)高，相比之下，隆基股份在推廣166mm產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)化方面，速度更快。

　　此前，隆基樂(lè)葉董事長(zhǎng)助理王英歌就表示，采用166mm單晶硅片的Hi-MO4組件在全球意向訂單已超過(guò)2GW，并于今年三季度規(guī)模供貨。

　　12月20日，隆基股份方面向記者透露，2020年其166mm組件產(chǎn)能預(yù)計(jì)達(dá)到20GW。

　　與此同時(shí)，今年以來(lái)隆基股份一直在不斷擴(kuò)產(chǎn)，欲繼續(xù)形成規(guī)模和成本上的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。12月16日，隆基股份方面在上證互動(dòng)平臺(tái)上回復(fù)關(guān)于2020年硅片、電池及組件產(chǎn)能情況時(shí)表示，根據(jù)2019年公司制定的三年戰(zhàn)略規(guī)劃，2020年公司硅片、電池和組件產(chǎn)能分別達(dá)到50GW、15GW和25GW。公司目前加快了產(chǎn)能投放進(jìn)度，最新規(guī)劃會(huì)隨新年度報(bào)告公布。

　　不過(guò)，一家太陽(yáng)能電池企業(yè)的負(fù)責(zé)人王憲認(rèn)為，目前中環(huán)可能會(huì)對(duì)隆基形成一定壓力。明年上半年市場(chǎng)會(huì)以158.75mm產(chǎn)品為主，兼部分166mm產(chǎn)品，下半年210mm會(huì)起量。

　　至于是否有跟進(jìn)210mm尺寸產(chǎn)品的計(jì)劃，截至發(fā)稿，隆基股份方面并未給予回復(fù)。

　　那么，210mm產(chǎn)品量產(chǎn)近在眼前，是否會(huì)對(duì)隆基股份的戰(zhàn)略選擇形成掣肘？

　　隆基樂(lè)葉某高管向記者表示，目前（來(lái)看）并不會(huì)，現(xiàn)有行業(yè)內(nèi)產(chǎn)能全部沒(méi)法升級(jí)，210mm產(chǎn)品生產(chǎn)情況仍是未知數(shù)，還需要看明年210mm產(chǎn)品的具體成果。

　　中環(huán)股份方面向記者表示，公司會(huì)在2020年循序漸進(jìn)地投入16GW的210mm大尺寸硅片。至于16GW 210mm硅片能否完全消化，中環(huán)股份方面表示，按照公司的規(guī)劃，這個(gè)是比較合理的，符合發(fā)展預(yù)期，可以拭目以待。

　　至于投入進(jìn)展，記者采訪了解到，210mm電池設(shè)備明年上半年安裝調(diào)試，預(yù)計(jì)產(chǎn)品出貨在下半年發(fā)力。王憲告訴記者，目前電池廠商210mm電池處于硅片送樣、試樣階段。

　　此外，光伏設(shè)備提供商捷佳偉創(chuàng)（300724.SZ）某市場(chǎng)負(fù)責(zé)人告訴記者，目前通威和愛(ài)旭剛剛有了210mm電池生產(chǎn)線設(shè)備的訂購(gòu)需求，采購(gòu)量不大。“畢竟不明朗，并且沒(méi)有210硅片供應(yīng)之前的很長(zhǎng)時(shí)間，還是先要做166mm（產(chǎn)品）。”同時(shí)，記者以投資者的身份致電光伏設(shè)備提供商先導(dǎo)智能（300450.SZ），對(duì)方表示：“目前尚未對(duì)外銷售210mm電池和組件相關(guān)產(chǎn)線設(shè)備。”

　　“大硅片是光伏行業(yè)發(fā)展的趨勢(shì)。大片意味著高功率，高功率意味著高收益。未來(lái)光伏市場(chǎng)，210mm產(chǎn)品當(dāng)然會(huì)有自己的市場(chǎng)空間。”王憲坦言，“從制造業(yè)角度，考量到各種風(fēng)險(xiǎn)性及各環(huán)節(jié)輔料、設(shè)備的匹配速度，大批量進(jìn)行推廣尚需時(shí)日。另外，這個(gè)取決于中環(huán)自己對(duì)210硅片的推廣速度。”