一篇文章看懂融資租賃

北極星環(huán)保網(wǎng)訊:融資租賃這一名詞近來頻頻闖入人們視野，工銀租賃、民生租賃、交銀租賃、渤海租賃、中關(guān)村租賃等名詞頻頻見諸報端和網(wǎng)絡(luò)。

現(xiàn)在，似乎滿大街的金融機構(gòu)甚至一些傳統(tǒng)國企，也開始開展融資租賃業(yè)務(wù)。

融資租賃，作為一種新型融資工具，方興未艾，仿佛一夜之間變得大紅大紫。

那么到底什么是融資租賃呢?與銀行貸款相比，它有什么優(yōu)勢?想要了解融資租賃為何物，這篇文章絕對不可錯過!!!

一、什么是融資租賃?租賃分為經(jīng)營租賃和融資租賃。

融資租賃是指實質(zhì)上轉(zhuǎn)移與資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的全部或絕大部分風(fēng)險和報酬的租賃。

簡單地說，融資租賃指的是，一些企業(yè)急需資金買設(shè)備，但因為無合適抵押，無法從銀行貸款或其他渠道融資。

租賃公司這時出手相助，出錢將設(shè)備買下來，然后租給企業(yè)，設(shè)備相當(dāng)于一種抵押。

企業(yè)分期將租金付給租賃公司，幾年之后，租賃公司將設(shè)備折價賣給企業(yè)。融資租賃最常用的兩種交易模式，一種是廠商直租，一種是售后回租。

融資租賃公司分為金融租賃和非金融租賃。

金融租賃多由銀監(jiān)會批準成立，包括招銀，建銀等等。截止2016年2月，已經(jīng)達到50家，僅2015年一年就成立了17家。

對于非金融租賃，若外資由商務(wù)部審批，若內(nèi)資由商務(wù)部和稅務(wù)總局聯(lián)合審批。

具體說第一類：金融系統(tǒng)的融資租賃公司由銀監(jiān)會負責(zé)審批，注冊資本1億人民幣以上。

第二類：外商投資融資租賃公司由商務(wù)部負責(zé)審批，注冊資本1000萬美元以上，商務(wù)部已把審批權(quán)限下放到各省、直轄市的商務(wù)委。

第三類：內(nèi)資試點融資租賃公司由商務(wù)部和國稅總局聯(lián)合審批，注冊資本1.7億人民幣以上。由各省級商務(wù)委受理后轉(zhuǎn)報商務(wù)部和國稅總局審批。

二、融資租賃能解決中小企業(yè)什么問題?

融資租賃可幫助企業(yè)購買所需設(shè)備

1、當(dāng)企業(yè)要購置大額設(shè)備擴大生產(chǎn)規(guī)模的時候，資金的來源主要包括以下幾種：增加股本、自有資金、銀行信貸、融資租賃、發(fā)行債券等。

逐一分析這幾種融資方式，便會發(fā)現(xiàn)融資租賃有相當(dāng)明顯的優(yōu)勢，原因如下。

(1)要增加股本，難度較大;

(2)自有資金固化，容易導(dǎo)致企業(yè)營運資金減少;

(3)銀行信貸申請比較難，而且需要房產(chǎn)土地做抵押，或者是第三方擔(dān)保;即使申請下來也只有一年的資金使用期。而當(dāng)企業(yè)添置設(shè)備后，資金回收周期往往需要幾年時間，快的需要兩到三年，慢的則需要四到五年。資金使用周期與回收周期不匹配。

(4)發(fā)行債券，中小企業(yè)一般發(fā)行集合債券，而集合債券的發(fā)行要求比較高，也需要抵押和擔(dān)保。

(5)融資租賃則是根據(jù)企業(yè)的要求由租賃公司買進設(shè)備，中小企業(yè)只需先付價款的20%—30%。之后再分期繳付租金便可獲得設(shè)備使用權(quán)，租賃期滿，中小企業(yè)可以選擇獲得設(shè)備所有權(quán)。實踐證明，融資租賃非常適合中小企業(yè)擴大生產(chǎn)規(guī)模融資。

2、此外，融資租賃還有一種獨特優(yōu)勢，那就是盤活企業(yè)固定資產(chǎn)。

目前銀行一般不接受設(shè)備的抵押貸款，而融資租賃可以通過售后回租的模式，由中小企業(yè)將已有設(shè)備賣給租賃公司;租賃公司支付給中小企業(yè)一筆資金，同時再將設(shè)備回租給中小企業(yè)，通過這種方式將企業(yè)的固定資產(chǎn)盤活，補充企業(yè)營運資金。

融資租賃可幫助企業(yè)多賣設(shè)備

設(shè)備生產(chǎn)企業(yè)的促銷付款方式主要有三種：一是分期付款，二是買方信貸，三是融資租賃。

實踐證明，融資租賃在這方面，也有其獨特優(yōu)勢。為什么呢?

因為分期付款會帶來應(yīng)收賬款的增加和賬款催收的風(fēng)險，如果銷售設(shè)備的企業(yè)應(yīng)收賬款很大;一般是銷售方式有問題，很可能是大量使用了分期付款的方式導(dǎo)致;買方信貸需要取得銀行的協(xié)作，銷售產(chǎn)品的中小企業(yè)一般很難為自己的客戶申請到買方信貸;融資租賃一方面類似于分期付款，可以降低客戶購買設(shè)備的門檻;另一方面它又規(guī)避了分期付款的缺點，可以使企業(yè)實現(xiàn)一次性回款，減少了企業(yè)的應(yīng)收賬款。

三、融資租賃和擔(dān)保有啥不同?

融資租賃是一種創(chuàng)新的融資工具，擔(dān)保是一種增信的中介服務(wù)。

擔(dān)保本身是不能提供資金的，但擔(dān)保可以為多種金融工具增信，既可以為中小企業(yè)集合債券做增信，也可以為銀行信貸做增信，也可以為融資租賃做增信。

所以兩者一個是融資工具，一個是增信的中介服務(wù)，這就是融資租賃和擔(dān)保最本質(zhì)的區(qū)別。

4融資租賃VS其他金融工具

為便于比較，首先設(shè)定所有金融工具針對的是同一類服務(wù)對象——中小企業(yè)。

目前企業(yè)常用的四種融資方式有：融資租賃、銀行信貸、股權(quán)融資、集合債券。

下面從中小企業(yè)融資時最關(guān)心的7個方面對這四種方式進行比較。

通過比較企業(yè)融資常用的4種金融工具，可以發(fā)現(xiàn)融資租賃具有7大優(yōu)勢：

第一，融資速度快。第二，對企業(yè)過往業(yè)績的要求一般。第三，對抵押或擔(dān)保要求相對比較低。第四，綜合成本較低。第五，資金使用期限比較長。第六，還款的節(jié)奏與企業(yè)現(xiàn)金流匹配。第七，具有產(chǎn)品的促銷功能。同時還能做委托租賃，幫客戶做應(yīng)收賬款的管理。

原標題:一篇文章講清楚融資租賃