2024年新能源車需求預測及高滲透率下的增長動力是什么

近期國內(nèi)新能源車市場傳出的消息主要有兩個，一是小米汽車發(fā)布，二是關(guān)于2024年新能源車消費需求的展望。

今天主要來談?wù)勱P(guān)于2024年新能源車需求預測及核心增長動力是什么，當然小米汽車也會順帶說說。

我們先來看看乘聯(lián)會數(shù)據(jù)，根據(jù)乘聯(lián)會統(tǒng)計，2023年12 月新能源零售 94.0 萬輛，環(huán)比 11.8%，同比增長 46.6%，滲透率約 41.4%。全年狹義乘用車零售市場 2162萬輛左右，同比增長 5.2%，新能源零售約 775 萬，同比增長 36.5%，滲透率35.8%，較去年全年提升約 8個百分點。

這個數(shù)據(jù)提示的信息，一個是雖然現(xiàn)在消費不景氣，但汽車整體銷量是增長的；二是2023年12月國內(nèi)新能源滲透率達到41%，也就是說每賣出10輛車就有4輛是新能源車，這個比例是比較高的。中國是全球最大的汽車消費市場，這個滲透率代表新能源車規(guī)模已經(jīng)非常大。2023年全年滲透率35%，這個比率也是比較高的，看到滲透率數(shù)據(jù)，很多投資者都會想到，往后國內(nèi)新能源車增長會放緩，甚至個位數(shù)增長，畢竟這幾年增速太快，透支了需求。

結(jié)合2023年4季度鋰電產(chǎn)業(yè)鏈調(diào)研的數(shù)據(jù)，普遍都說現(xiàn)在電池制造環(huán)節(jié)開工率下降，備貨低于預期，所以有很多人開始擔憂2024年新能源車消費需求，結(jié)合國內(nèi)消費低迷，甚至機構(gòu)出來說2024年國內(nèi)新能源車基本不會增長，最多15%增長。你看寧德、比亞迪在2023年10月開始了一波大跌，這是前段時間新能源車產(chǎn)業(yè)鏈股價大幅下跌的原因之一。

誠然，數(shù)據(jù)擺在那里，滲透率的確比較高了，我之前文章也說過，國內(nèi)以后很難出現(xiàn)像2021、2022年那樣翻倍式的高增長，因為再翻個倍就到頂了。但大家其實更應(yīng)該想明白一個問題，為什么國內(nèi)新能源車2023年還有這么好的銷量，其內(nèi)在驅(qū)動力是什么？    

年末永遠是分歧最大的時期

每年年末都是各大機構(gòu)激辯明年需求的重要時點，但據(jù)我多年觀察，多數(shù)時候大家的看法都與實際情況多有偏差。因為這幾年新能源車銷量都是超預期的，每年四季度都是銷量高峰，而每年一季度都是全年淡季，高峰過后，一季度的產(chǎn)業(yè)鏈數(shù)據(jù)其實是很難預測的，因為一季度的需求因為春節(jié)和消費透支都會出現(xiàn)不正常的現(xiàn)象，通常銷量會遠低于4季度銷量，比如2023年1、2月份國內(nèi)新能源車銷量分別為40.8、52萬輛，而2023年11月銷量為102萬輛。

在2022年年末，大家當時的擔憂更甚當下，比如當時說的最多的是國內(nèi)的政策是在2022年底取消新能源車購車補貼，產(chǎn)業(yè)鏈下游也說寧德工廠都遣散工人。

我這隨便說說上年的情況，這樣大家心里也好有個數(shù)。2022年年末，國家取消補貼這個影響還是比較大的，我們來看數(shù)據(jù)，2022年新能源汽車補貼標準是在2021年基礎(chǔ)上退坡30%。我們先來看2022年的購車政策，根據(jù)政策，純電動乘用車續(xù)航里程在300公里以下的無補貼，續(xù)航里程300-400公里（含300公里）的純電動乘用車補貼下降至9100元，補貼減少3900元；400公里以上（含400公里）的純電動乘用車補貼下降至1.26萬元，補貼減少5400元。但在2022年年末取消后，2023年的光補貼這塊就減少了9100-12600元的補貼。

由于2022年年末時碳酸鋰等材料價格高企，不少車企被迫漲價，比如特斯拉就漲了1-2萬，其他車企也都漲價1-2萬。這個補貼取消加漲價，一來一去每輛車增加了2-3萬的購車成本，所以當時很多人都預計2023年國內(nèi)新能源車經(jīng)過兩年狂飆式增長后會乏力，全年難超過20%增長。比如，當時比亞迪提出爭取2023年實現(xiàn)300萬輛的銷售目標被認為很難實現(xiàn)，大多數(shù)機構(gòu)都認為能有270-280萬輛銷售就算很好的了。

但根據(jù)比亞迪最新公布的數(shù)據(jù)，2023年比亞迪是實現(xiàn)了300萬輛的銷售的。而且今年國內(nèi)新能源車35%的銷量增長也超過2023年年初多數(shù)機構(gòu)的預期。我舉上年的例子是想說，當下的擔憂其實每年都會發(fā)生。你如果去翻看2021年年末，大家擔心的問題是經(jīng)過160%的高速增長后，新能源車市場在補貼退坡下回放緩。    

因為基本的思維邏輯就是經(jīng)過一年高增長后，面對一季度淡季，加上外部的相對較差的消費環(huán)境，都會對未來感到迷茫。

新能源車替代燃油車的內(nèi)在原因

都說2023年是新能源車企最卷的一年，國內(nèi)各個車企基本都推出更智能化，性價比更高的車型。2023年國內(nèi)新能源車銷量并沒像多數(shù)人想的那樣出現(xiàn)放緩，而是逆流而上，再出現(xiàn)高增長。

新源車基本邏輯是搶傳統(tǒng)車市場，2023年是各車企正是搶占市場份額的關(guān)鍵期，都在推新功能、更高的配置，消費者獲得新體驗。而且新能源車企混戰(zhàn)中，市場份額是各車企最看重的，各家車企為了提高市場份額都在推新品、拼命降價、補貼客戶，這樣吸引了更多消費者，不斷做大新能源車市場，這才是新能源車銷量增速高的內(nèi)在原因。

我們常說的滲透率S增長模型是指一個新產(chǎn)品市場滲透率在15%之后會加速，進入一個擴張期，其實內(nèi)在的邏輯就是上面所說的，一旦新產(chǎn)品在消費者中持續(xù)獲得認可，并形成足夠大的規(guī)模后，整個行業(yè)的技術(shù)、成本、融資等都會獲得一個正向反饋，使得行業(yè)加速發(fā)展，表現(xiàn)出新產(chǎn)品對舊產(chǎn)品的加速替代。典型的例子就是智能手機對功能機的替代，這種替代也發(fā)生在新能源車行業(yè)，而且和手機非常像。當下國內(nèi)新能源車就處于S增長曲線的擴張期，這代表國內(nèi)新能源車行業(yè)處于正反饋加速期，這個時候增速應(yīng)該不太可能戛然而止的。    

正反饋趨勢一旦形成是沒有回頭路的，競爭會加劇。2023年7月6日，媒體報道，中國車企簽訂《汽車行業(yè)維護公平市場秩序承諾書》，大概意思是呼吁國內(nèi)車企告別價格戰(zhàn)。但現(xiàn)在回頭看，怎么可能呢？一紙承諾書想改變競爭格局，這種想法本身就太幼稚了。一般來說一個行業(yè)出現(xiàn)“維護行業(yè)公平競爭秩序”這類報道的時候，就表明這個行業(yè)正處于激烈競爭（內(nèi)卷）的時期，而且大概率不會變得更公平，只會更卷。現(xiàn)在各個車企都想明白了，這輪競爭，要不被淘汰，要不沖出重圍，不可能大家和和氣氣坐下來談判的。

反過來，車企高度的競爭其實是對消費者有利，刺激了消費需求，這就是新能源車完整的正反饋閉環(huán)，這種循環(huán)一旦開始就會加速運作，直到實現(xiàn)全面電動化。