綠色經(jīng)濟與“雙碳”合力 助推鋰電邁向TWh時代

2017年四季度以來，中國鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展指數(shù)整體呈現(xiàn)平穩(wěn)上漲態(tài)勢，2021年四季度中國鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展指數(shù)達到307.6，4年增長3倍多。在一個多月前舉行的2022“鋰電之都”產(chǎn)業(yè)生態(tài)及供應(yīng)鏈大會上，賽迪顧問與四川省射洪市人民政府聯(lián)合發(fā)布了中國鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展指數(shù)白皮書。白皮書對我國鋰電產(chǎn)業(yè)近4年發(fā)展態(tài)勢的評價是“高增長”。

白皮書指出，2021年，受新能源汽車產(chǎn)銷高增長帶動，中國鋰電產(chǎn)業(yè)規(guī)模大幅上漲，出貨量300GWh(百萬千瓦時)，較2020年增長一倍多;鋰電產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)開啟擴產(chǎn)潮，投資金額超9000億元，較2020年增長4倍多，且近年來鋰電產(chǎn)業(yè)投資向西南地區(qū)集聚明顯，其中四川省是2021年鋰電產(chǎn)業(yè)鏈投資額最高的省份;隨著大批量動力電池逐步進入“退役期”，鋰電池回收風(fēng)口已經(jīng)來臨。

中國鋰電全球市場占有率達70%

白皮書認(rèn)為，在綠色經(jīng)濟與碳達峰碳中和目標(biāo)愿景下，中國鋰電產(chǎn)業(yè)迎來高質(zhì)量發(fā)展新階段。

首先是規(guī)模領(lǐng)先全球。中國已連續(xù)5年成為全球最大的鋰電池消費市場。2021年，全球鋰離子電池市場規(guī)模達到545GWh，其中，中國鋰離子電池市場規(guī)模約324GWh，約占全球市場的59.4%，而中國鋰電企業(yè)銷量(含出口與國外分公司)合計達382GWh，中國企業(yè)在全球市場的占有率達到70%。

其次是產(chǎn)能擴張領(lǐng)先全球。全球電池產(chǎn)能主要來源于中、日、韓三國企業(yè)，近兩年在歐洲、美國新能源汽車市場帶動下，產(chǎn)能加速向整車制造地擴張。截至2021年底，中國動力電池產(chǎn)能約占全球的70%。

最后是新能源汽車成最大市場。2017~2021年，新能源汽車領(lǐng)域動力電池出貨量由37.3GWh增長至130.0GWh。儲能電池增速最快，2021年儲能電池出貨量達到15.6GWh，是2017年的13倍，有望成為下一個爆發(fā)的增長點。

值得注意的是，磷酸鐵鋰電池占比提升，鋰電池技術(shù)創(chuàng)新呈現(xiàn)多元化。在中國新能源汽車補貼退坡背景下，車企不再一味追求長續(xù)駛里程和高能量密度，而是開始考慮如何降低成本，避免或減少虧損，磷酸鐵鋰電池具有結(jié)構(gòu)穩(wěn)定、成本相對低、循環(huán)壽命長等優(yōu)勢，逐步獲得市場認(rèn)可。2021年熱銷前五的新能源乘用車型中有4款搭載了磷酸鐵鋰電池，帶動磷酸鐵鋰電池裝車量的大幅攀升。

2019~2021年，搭載磷酸鐵鋰電池的純電動乘用車占比由5%提升至33%。

同時，鋰電企業(yè)上演大規(guī)模擴產(chǎn)潮，電池制造與正極材料是主要方向。據(jù)不完全統(tǒng)計，2017~2021年，中國鋰電池領(lǐng)域投資事件數(shù)量由33起增加至201起，披露投資額由428億元增加至9276億元，均達到近5年最高值。從各產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)投資情況看，2021年中國鋰電產(chǎn)業(yè)投資熱度最高的領(lǐng)域是鋰電池生產(chǎn)，其投資額占總投資額的62.4%;在正極材料領(lǐng)域，投資金額占比達到13.3%。

鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展五大新特征

白皮書發(fā)現(xiàn)，按年度分季度看，我國鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展指數(shù)呈一定的季節(jié)性波動，一季度會出現(xiàn)小幅下滑，二季度漲勢回升，三、四季度漲勢加快。白皮書認(rèn)為，我國鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展呈現(xiàn)以下五大特征。

一是從市場潛力看，市場驅(qū)動效應(yīng)明顯。2017年四季度以來，市場潛力指數(shù)增幅巨大，到2021年四季度達到392.2，漲幅超290%。從細(xì)分指標(biāo)看，下游需求漲幅最大，政策支持度穩(wěn)中有降，表明鋰電產(chǎn)業(yè)增長由政策驅(qū)動向市場需求驅(qū)動逐步轉(zhuǎn)變。出口金額指標(biāo)也在逐年上升，2020年一季度受新冠肺炎疫情影響出現(xiàn)短暫下滑后，開啟了快速增長步伐。

二是從投資熱力看，短暫低迷后爆發(fā)。從投資金額看，2019年鋰電投資經(jīng)歷了短暫的低迷期，在新冠肺炎疫情后受下游市場帶動，行業(yè)投資逐步進入爆發(fā)期;2020年三季度至2021年四季度，鋰電產(chǎn)業(yè)投資熱力持續(xù)高漲。從企業(yè)總市值看，2017年四季度以來，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈上市企業(yè)市值增長明顯，漲幅達3倍之多，表明行業(yè)企業(yè)整體運營狀況良好，投資者對鋰電行業(yè)整體評價較為樂觀。

三是從創(chuàng)新動力看，創(chuàng)新要素是主要驅(qū)動力。創(chuàng)新動力波動中保持上升態(tài)勢，增幅達120%以上，其中，創(chuàng)新平臺與授權(quán)專利平穩(wěn)上漲，而企業(yè)研發(fā)投入呈現(xiàn)明顯的季節(jié)性波動。從上市企業(yè)經(jīng)營指標(biāo)看，與企業(yè)市值、營收規(guī)模相比，上市企業(yè)研發(fā)投入增幅相對較小，企業(yè)研發(fā)投入有待增強。

四是從供給能力看，供給能力有待加強。2021年四季度，供給能力指數(shù)達188.4，較2017年四季度增長88%。從各項細(xì)分指標(biāo)看，產(chǎn)能供給快速上漲，增幅達296%，材料自主化率穩(wěn)步提升。價格波動較為明顯，從價格走勢看，2019年三季度開始材料進入降價周期，至2021年四季度又出現(xiàn)快速上漲。

五是從主體活力看，在波動中增長。鋰電產(chǎn)業(yè)主體活力呈波動中上漲態(tài)勢，2021年四季度達到232.3。企業(yè)數(shù)量與龍頭企業(yè)數(shù)量穩(wěn)步增長，但由于產(chǎn)業(yè)整體競爭格局趨于穩(wěn)定，新增企業(yè)數(shù)據(jù)出現(xiàn)明顯下滑。其中，利潤率季節(jié)性波動較大，通常四季度會有明顯下滑。

鋰電產(chǎn)業(yè)邁入TWh時代

展望我國鋰電產(chǎn)業(yè)的發(fā)展前景，白皮書認(rèn)為，新能源汽車與儲能市場雙重驅(qū)動，將助推鋰電產(chǎn)業(yè)邁入TWh(億千瓦時)時代。

“十四五”期間，新能源汽車進入市場化階段。從市場端看，電池技術(shù)進步推動新能源汽車產(chǎn)品的續(xù)航能力與充電速度提升，產(chǎn)品競爭力明顯提高，新車市場滲透率超20%。

能源轉(zhuǎn)型加速有望帶動儲能需求爆發(fā)式增長。為推動具有間歇特性的光伏發(fā)電、風(fēng)電等新型能源實現(xiàn)穩(wěn)定輸配電，電力系統(tǒng)對儲能配備的需求將大增。圍繞新能源、微電網(wǎng)、大數(shù)據(jù)中心、5G基站、充電設(shè)施及用電高需求企業(yè)，電化學(xué)儲能將在更多融合性場景發(fā)揮作用。

新能源汽車與電化學(xué)儲能共同作用，將帶動鋰電池需求的提升。預(yù)計到2025年，全球動力電池需求量接近1TWh，中國動力電池企業(yè)市場占比有望達到60%以上。

基于不同市場需求，鋰電技術(shù)將進一步趨向多元化。其中，動力領(lǐng)域?qū)δ芰棵芏?、充電倍率、壽命、一致性等性能需求都較高，在系統(tǒng)能量密度達到160kW/kg后，需求出現(xiàn)分化，壽命需求至少在2000次以上。短期三元與磷酸鐵鋰仍是主流，固態(tài)有望在未來實現(xiàn)商業(yè)化應(yīng)用。

儲能領(lǐng)域?qū)Τ杀镜拿舾行暂^高，同時對電池產(chǎn)品一致性與壽命要求也較高，但對能量密度敏感性較低，壽命需求至少在5000次以上。短期以磷酸鐵鋰為主，未來有可能采用部分鈉離子電池作補充。

雖然消費領(lǐng)域?qū)﹄姵氐捏w積能量密度和充放電倍率需求提高，但消費領(lǐng)域?qū)Τ杀?、一致性等性能的敏感度較低，壽命達800次即可。3C主要還是以鈷酸鋰為主，高鎳三元市場份額將逐步提升。此外，富鋰錳基電池有望在“十四五”期間率先在3C領(lǐng)域開展小規(guī)模試用;電動自行車領(lǐng)域，以錳酸鋰為主的鋰電池將替代鉛酸成為主流技術(shù)。

對于我國鋰電產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，白皮書提出，一要健全鋰電池供應(yīng)鏈體系，提升產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈韌性。二要緊盯前沿領(lǐng)域強化創(chuàng)新，搶占鋰電池產(chǎn)業(yè)制高點，加快布局新材料、新體系電池，協(xié)同攻關(guān)關(guān)鍵核心技術(shù)，打造一批高水平創(chuàng)新載體，塑造鋰電產(chǎn)業(yè)未來發(fā)展新優(yōu)勢。三要完善電池回收利用體系，提高電池梯次利用率，隨著大批量動力電池逐步進入“退役期”，對鋰電池進行合理的回收處理勢在必行。