新能源汽車“賽道”收窄 頭部競爭加劇

2019年首個國際性汽車盛會——第89屆日內(nèi)瓦國際車展本周開幕。作為一年之中最早的國際車展，日內(nèi)瓦車展始終是引領(lǐng)行業(yè)潮流的風(fēng)向標(biāo)，每年都會有大批概念車和技術(shù)論證性產(chǎn)品亮相。雖然自去年以來全球車市寒意漸濃，但本次寶馬、奧迪、奔馳等主流車企紛紛推出新能源汽車，占比超過30%，令車展看點多多。

　　新能源汽車已成為汽車業(yè)下一個風(fēng)口，行業(yè)“標(biāo)桿”特斯拉一直在提高新能源汽車的配置標(biāo)準(zhǔn)，并壓低成本和售價，讓頭部玩家望塵莫及。分析人士稱，隨著頭部車企競相推出新能源汽車，特斯拉“一家獨大”局面或難延續(xù)，行業(yè)競爭格局或生變。

　　老牌車企賽道“沖刺”

　　本屆日內(nèi)瓦車展，新能源汽車是當(dāng)之無愧的主角，從大眾化品牌到超豪華品牌。其中，奧迪本次只推新能源汽車，為史上首次。奧迪管理委員會主席Bram Schot說：“我們設(shè)立了明確的目標(biāo)，到2025年奧迪每售出三輛新車，就有一輛是電動版。”寶馬首發(fā)六款插混產(chǎn)品，奔馳EQV概念電動MPV則首次與公眾見面，大眾也攜眾多電動車及研發(fā)成果亮相。

　　傳統(tǒng)車企加速入局新能源，看中的是高速增長的發(fā)展空間。根據(jù)EVsales本月發(fā)布的2019年全球新能源汽車銷量排行榜，2019年1月，全球新能源乘用車市場總計交付15.3萬輛，同比增長83%。分析人士指出，如果新能源汽車市場漲勢延續(xù)，將令新能源汽車全球市場份額在今年年底前接近4%，并在2021年獲得爆發(fā)式增長。

　　除歐系車企外，美國汽車三巨頭自2018年底開始大規(guī)模裁員關(guān)廠，與此同時，加碼投資新能源汽車。

　　通用汽車去年11月宣布，將于2019年年底前裁掉15%的受薪員工，將更多投資轉(zhuǎn)向電動和自動駕駛汽車。摩根士丹利分析師預(yù)測，福特將在全球裁員2.5萬人，加大新能源汽車布局。菲亞特·克萊斯勒也加入裁員大軍，加大電動汽車生產(chǎn)。

　　“標(biāo)桿”特斯拉遭圍剿

　　受特斯拉鼓舞，巨頭們競相沖刺新能源車賽道。2018年特斯拉通過量產(chǎn)Model 3實現(xiàn)里程碑式的單季盈利，印證新能源汽車大規(guī)模商業(yè)化推廣可行性，同時也令傳統(tǒng)車企承壓。

　　在本次日內(nèi)瓦車展上，不少車企都將目標(biāo)瞄準(zhǔn)特斯拉，特斯拉儼然成為另類主角。

　　沃爾沃本次展示旗下電動車產(chǎn)品Polestar 2，對標(biāo)特斯拉量產(chǎn)車型Model 3。Polestar 2為該品牌首個量產(chǎn)車型，也是該品牌首款純電動車。沃爾沃表示，從Polestar 2開始，之后每個Polestar產(chǎn)品都將使用純電力驅(qū)動。西雅特首款純電動車el-Born已在日內(nèi)瓦車展正式亮相，其續(xù)航里程或超500km，完成一次充電僅需47分鐘，續(xù)航直逼特斯拉，產(chǎn)品或于明年正式上市。此外，德系三強（寶馬、奔馳、奧迪）攜數(shù)款新能源汽車亮相，打造“全面帶電”展臺，也展示了“圍剿”特斯拉的決心。

　　作為行業(yè)領(lǐng)軍者，特斯拉一直在不斷改寫行業(yè)規(guī)則。招商證券認(rèn)為，特斯拉發(fā)展可分為四個階段。首先是通過Model S和Model X等豪華車型，追求技術(shù)領(lǐng)先，樹立高端品牌形象，續(xù)航能力不斷刷新行業(yè)高度，抬高競爭門檻；第二階段是通過Model 3車型的高性價比追求產(chǎn)能及利潤，2018年，特斯拉的三款車型累計銷售24.56萬輛，同比增長175.6%，Model 3的熱銷，也提高了電動汽車和內(nèi)燃機引擎汽車的標(biāo)準(zhǔn)。

　　目前特斯拉已進(jìn)入追求產(chǎn)能及利潤的第三階段，即追求市場份額，擠壓全球競爭者。2018年11月至今，特斯拉在國內(nèi)市場已連續(xù)三次降價。3月1日，特斯拉發(fā)布“最便宜的特斯拉”——售價僅3.5萬美元起的標(biāo)準(zhǔn)版Model 3后，特斯拉不再只是“有錢人的玩具”，進(jìn)一步拓展消費市場。為有效降低成本，保障Model 3標(biāo)準(zhǔn)版發(fā)售，特斯拉還表示將關(guān)閉美國線下直營店，全部實行線上銷售，由此可降低成本6%左右，進(jìn)一步碾壓同行生存空間。

　　招商證券認(rèn)為，2020年后，特斯拉將進(jìn)入追求壟斷地位及穩(wěn)定利潤的最后階段。分析人士稱，若現(xiàn)階段巨頭們無法超越特斯拉，未來發(fā)展或受制于人。

　　行業(yè)競爭格局料生變

　　不過，特斯拉“一家獨大”的日子恐怕不會長久，作為汽車行業(yè)的下一個風(fēng)口，龍頭車企自然不會丟掉新能源汽車這塊“肥肉”。

　　英國PA咨詢集團(tuán)去年對新能源汽車研究顯示，特斯拉在2019年依舊處于行業(yè)領(lǐng)先地位，但到2021年等傳統(tǒng)車企推出各種車型之后，特斯拉的排名將跌至第七，戴姆勒排名第一，寶馬、雷諾日產(chǎn)三菱聯(lián)盟和大眾將分列第二到第四。

　　為了在新一輪競爭賽道上搶占一席之地，德國大眾集團(tuán)此前計劃將在2025年之前上市30款純電驅(qū)動汽車；奔馳計劃在新能源汽車開發(fā)上增加最多100億歐元投資，預(yù)計在2025年之前推出10款電動車型；寶馬則將新能源汽車未來銷量計劃定為總體銷量的15%-25%，規(guī)劃銷量約為30萬輛-50萬輛。

　　日本車企在新能源領(lǐng)域的發(fā)展戰(zhàn)略更側(cè)重于技術(shù)路線的選擇。豐田將其推廣的插電式混合動力技術(shù)和燃料電池汽車規(guī)劃分為短、中、長三個階段；本田通過與通用合作使燃料電池車成為汽車業(yè)的“風(fēng)口”。

　　此外，亞馬遜等科技巨頭也開始進(jìn)軍新能源汽車。其中，電動車初創(chuàng)企業(yè)、特斯拉競爭對手Rivian于2月宣布完成7億美元融資，亞馬遜領(lǐng)投。分析人士稱，此舉或重塑新能源汽車市場競爭格局，因為亞馬遜同時還占有美國自動駕駛公司Aurora高達(dá)5.3億美元的投資。

　　值得關(guān)注的是，盡管去年12月特斯拉Model 3銷量超過2.5萬輛，全年總銷量達(dá)14.6萬輛，同時拿下全球新能源市場單月銷量冠軍和全年銷量冠軍，但今年1月特斯拉Model 3只排到第四。今年1月，中國市場的表現(xiàn)驚艷全球，在全球銷量前20的車型中有13款車來自中國汽車品牌，其中，比亞迪元EV一舉奪得全球電動車銷量第一寶座。

　　分析人士稱，盡管中國車企在全球新能源市場表現(xiàn)亮眼，但作為全球最大的新能源汽車市場，中國的銷量一直受補貼政策影響，在新能源補貼退潮后，中國車企能否繼續(xù)守住優(yōu)勢，仍存較大不確定性。