洛陽玻璃（600876/01108.HK）：革故鼎新，駛入新能源快車道

【洛陽玻璃（600876/01108.HK）：革故鼎新，駛入新能源快車道】：洛陽玻璃經(jīng)過兩次資產(chǎn)重組，2018年成功轉型為以光伏玻璃為主營的上市國企平臺，具備技術、資源等優(yōu)勢。未來產(chǎn)能具備成長彈性，產(chǎn)品結構持續(xù)優(yōu)化，成本具備下降空間，且公司定位為凱盛科技集團“3+1”戰(zhàn)略的新能源平臺，具備中國建材集團內外整合的想象空間。我們預測公司2022-2024年EPS分別為0.54/0.88/1.56元。▍革故鼎新，駛入新能源快車道。洛陽玻璃1994年由洛玻集團公司發(fā)起創(chuàng)立，其前身是創(chuàng)建于1956年的洛陽玻璃廠，在中國玻璃行業(yè)有著輝煌的歷史。▍光伏玻璃行業(yè)：長期具備發(fā)展前景，關注供給邊際變化。雙碳政策體系下，我國光伏產(chǎn)業(yè)鏈將長期保持快速增長態(tài)勢。短期，光伏需求持續(xù)向好，光伏玻璃庫存拐點顯現(xiàn)，后續(xù)價格仍有彈性。